FX.co ★ Tổng quan cho cặp EUR/USD vào ngày 17 tháng 4. Không có lý do duy nhất nào khiến đồng euro tăng giá

Cặp tiền EUR/USD giao dịch khá yên bình vào thứ Ba, mặc dù một lượng lớn dữ liệu siêu kinh tế đã được lên lịch cho ngày hôm đó. Tuy nhiên, chúng tôi đã cảnh báo hôm qua rằng tất cả các báo cáo của ngày đó đều là thứ yếu. Chúng có thể gây ra phản ứng cục bộ trên thị trường khoảng 20–30–40 điểm nhưng không thể ảnh hưởng toàn cầu đến tâm lý thị trường. Và tâm lý thị trường hiện tại rõ ràng là "tiêu cực." Điều này đã phải như vậy suốt 4-5 tháng qua. Và đã như vậy kể từ mùa hè năm trước. Chỉ cần nhìn vào khung thời gian 24 giờ và bạn sẽ thấy điều đó.

Mùa hè năm trước, một đỉnh đã được thiết lập ở mức 1.1275. Kể từ đó, chúng ta đã thấy một làn sóng đi xuống mạnh mẽ, tiếp theo là một sự điều chỉnh đi lên khá mạnh mẽ, mà nhiều nhà giao dịch sai lầm chọn lẫn nó với việc tiếp tục xu hướng tăng toàn cầu. Tuy nhiên, chúng tôi đã nhiều lần nói rằng để có một xu hướng toàn cầu cần có một nền tảng cơ bản tương ứng. Không phải là các báo cáo siêu kinh tế, bản chất của chúng thay đổi từ tháng này qua tháng khác, mà chính là một nền tảng cơ bản. Do đó, suốt mấy tháng qua, chúng tôi đã liên tục nhấn mạnh rằng nền tảng cơ bản chỉ hỗ trợ đồng đô la Mỹ.

Nền tảng như con tàu Titanic trên Đại Tây Dương. Nó phải thay đổi hướng bởi dần và nhanh. Ngay cả một sự lệch nhỏ khỏi hướng đã đòi khá nhiều thời gian. Ai đó có thể cảm thấy rằng chúng tôi nói cùng một điều hàng ngày: đô la nên tăng giá và euro nên giảm giá. Tuy nhiên, còn gì nữa có thể nói nếu một nền tảng như vậy đã hình thành vào thời điểm này?

Hơn nữa, nền tảng siêu kinh tế cũng chỉ hỗ trợ đồng đô la Mỹ. Các báo cáo ở Liên minh châu Âu đã từ lâu không còn làm chúng ta hài lòng. Nền kinh tế EU đã cho thấy gần như không tăng trưởng trong vài quý qua. Trong khi đó, nền kinh tế Mỹ gần như tháng nào cũng khiến chúng ta hài lòng với các chỉ số cao về điều kiện thị trường lao động, thất nghiệp, hoạt động kinh doanh và GDP.

Thêm vào đó, nếu đầu năm, tiền tệ châu Âu có thể tăng dựa trên kỳ vọng của thị trường về chính sách tiền tệ "khoan dung" của Fed, hiện nay nhiều ngân hàng lớn công khai tuyên bố rằng việc cắt lãi suất lần đầu tiên có thể xảy ra vào tháng 12 năm 2024 hoặc 2025. Và còn điều kết luận nào khác nếu lạm phát tại Mỹ tăng và vượt qua mục tiêu gần hai lần?

Về mặt kỹ thuật, đô la cũng đang ở phía sau. Trên TF hàng ngày, có thể thấy rằng giá đang thấp hơn tất cả các đường của chỉ báo Ichimoku. Hôm qua, nó đã kiểm tra mức 1.0608, tương đương với 38,2% theo chuỗi Fibonacci. Do đó, có thể xảy ra một đoạn chỉnh sửa lên, nhưng xu hướng đã giảm suốt gần một năm qua. Vì vậy, trong mọi trường hợp, chúng tôi tiếp tục mong đợi chỉ có sự giảm từ cặp ngoại tệ. Khi Fed gần như giảm lãi suất lần đầu tiên, tiền tệ Mỹ sẽ giảm giá trị. Nhưng cho đến khi đó, ECB có thể giảm lãi suất hai hoặc ba lần, tăng đáng kể sự khác biệt với lãi suất của Fed. Và cặp tiền tệ EUR/USD có thể kịp rơi về mức đồng giá. Chúng tôi không tin rằng euro luôn phải trị giá chính xác 1 đô la. Euro cần phải giảm về mức này, và sau đó một nền tảng cơ bản mới có thể khiến đồng tiền Liên minh châu Âu tăng giá.

Trung bình biến động của cặp tiền EUR/USD trong năm ngày giao dịch gần đây tính đến ngày 17 tháng 4 là 80 điểm và được đánh giá là "trung bình". Chúng tôi dự đoán sự chuyển động của cặp tiền giữa mức 1,0559 và 1,0719 vào ngày thứ tư. Kênh hồi quy tuyến tính đã vẫn là bên ngang, nhưng xu hướng giảm vẫn đang tiếp tục. Chỉ số CCI đã vào vùng quá bán, nhưng chúng tôi chỉ dự đoán một sự hiệu chỉnh nhỏ lên. Và nó có thể bắt đầu sau một vài ngày.

Các mức hỗ trợ gần nhất:

S1 – 1,0620

S2 – 1,0559

S3 – 1,0498

Các mức kháng cự gần nhất:

R1 – 1,0681

R2 – 1,0742

R3 – 1,0803

Đề xuất giao dịch:

Đúng như dự đoán của chúng tôi, cặp tiền EUR/USD đã tiếp tục xu hướng giảm. Tiền tệ châu Âu nên tiếp tục giảm trong hầu hết các trường hợp, vì vậy chúng tôi tiếp tụi xem xét việc bán với mục tiêu ở mức 1,0559 và 1,0498. Chúng tôi xem việc mua là không khả thi ngay cả khi giá gộp lại ở trên đường trung bình di chuyển. Nền tảng cơ bản là tăng trưởng chỉ có thể được mong đợi từ đồng đô la.

Giải thích cho các hình minh họa:

Các kênh hồi quy tuyến tính - giúp xác định xu hướng hiện tại. Xu hướng mạnh hiện tại nếu cả hai đều hướng về cùng một hướng.

Dòng trung bình di chuyển (cài đặt 20,0, được làm mượt) - xác định xu hướng ngắn hạn và hướng mà giao dịch nên được thực hiện ngay lúc này.

Các mức Murray - mức tiêu chuẩn cho các chuyển động và sự hiệu chỉnh.

Các mức biến động (các đường đỏ) - kênh giá dự kiến cặp tiền sẽ di chuyển vào ngày tiếp theo dựa trên các chỉ số biến động hiện tại.

Chỉ số CCI - việc nó vào vùng quá bán (dưới -250) hoặc quá mua (trên +250) có nghĩa là sự đảo chiều xu hướng về phía đối diện đang đến gần.