FX.co ★ Thị trường chứng khoán chững lại khi nhà đầu tư chuẩn bị cho tin tức lớn từ Fed và lao động Mỹ

Các cổ phiếu châu Á giảm do kỳ vọng dữ liệu Mỹ

Các cổ phiếu châu Á đã giảm vào thứ Tư, kết thúc đợt tăng mạnh của các cổ phiếu toàn cầu khi chờ đợi dữ liệu kinh tế quan trọng của Mỹ. Lợi suất trái phiếu và đồng đô la Mỹ đã giảm do kỳ vọng cắt giảm lãi suất trước các quyết định của nhà hoạch định chính sách.

Chỉ số S&P 500 kết thúc với mức tăng

Chỉ số S&P 500 (.SPX), vốn đã liên tục tăng trong tám phiên, đã giảm 0,2% qua đêm. Chỉ số MSCI của cổ phiếu châu Á - Thái Bình Dương, trừ Nhật Bản (.MIAPJ0000PUS), cũng giảm 0,5%. Trong khi đó, các hợp đồng tương lai chỉ số của Mỹ và Châu Âu cho thấy mức tăng khiêm tốn, khoảng 0,2%.

Hang Seng và JD.com gặp áp lực

Chỉ số Hang Seng của Hồng Kông (.HSI) giảm 1%, do sự sụt giảm mạnh 10% của cổ phiếu JD.com (9618.HK) sau khi cổ đông lớn nhất của mình, Walmart, quyết định bán một phần lớn cổ phần của mình.

Chỉ số Nikkei của Nhật Bản gặp khó khăn với mức kháng cự

Chỉ số Nikkei của Nhật Bản (.N225) giảm 1% khi mở cửa, gặp kháng cự ở mức 38,000 sau khi vừa phục hồi từ mức giảm đầu tháng Tám. Tuy nhiên, chỉ số này đã phục hồi một phần vào giữa buổi, giảm chỉ còn 0,3%.

Các chuyên gia dự đoán những thay đổi có thể xảy ra

Theo nhà phân tích Mo Siong Sim của Ngân hàng Singapore, đợt bán tháo cổ phiếu gần đây đã tìm thấy đáy, với lo ngại suy thoái bị thay thế bởi hy vọng về một sự giảm tốc nhẹ nhàng hơn. Tuy nhiên, ông lưu ý rằng các thị trường cần có sự xác nhận trước khi có thể ổn định, và sự xác nhận đó nên đến từ dữ liệu mới.

Dữ liệu của Mỹ sắp ra mắt

Các nhà đầu tư sẽ tiếp tục tập trung vào dữ liệu việc làm sơ bộ của Mỹ sẽ được công bố vào chiều thứ Tư. Dữ liệu này dự kiến sẽ được điều chỉnh giảm, có thể gây áp lực lên lãi suất. Biên bản của Cục Dự trữ Liên bang cũng dự kiến sẽ được công bố, mà các nhà phân tích tin rằng sẽ xác nhận sự mong muốn nới lỏng của cơ quan điều hành.

Mong đợi chỉ số và tác động của chúng đến thị trường toàn cầu

Các nhà đầu tư sẽ theo dõi chặt chẽ việc công bố cả chỉ số quản lý mua hàng của Mỹ và toàn cầu vào thứ Năm. Các dữ liệu này hứa hẹn sẽ có tác động đáng kể đến thị trường, định hình các kỳ vọng cho tăng trưởng kinh tế và chính sách tiền tệ trong tương lai.

Đồng đô la mất giá trong khi vàng và yen tăng

Đồng đô la yếu kém đã trở thành chất xúc tác cho sự tăng mạnh của giá vàng, đạt kỷ lục mới. Trên nền tảng này, đồng yen Nhật đã tăng lên 145.67 mỗi đô la, tăng 1,6% trong tuần và phục hồi 11% từ mức thấp nhất trong vòng 38 năm qua vào tháng trước.

Đồng Euro và triển vọng cắt giảm lãi suất

Đồng euro đã có chuỗi tăng mạnh, tăng gần 3% kể từ đầu tháng Tám. Với mức $1.1132 trong giao dịch châu Á, đồng euro đạt mức cao nhất kể từ tháng Mười Hai năm ngoái, cho thấy một nỗ lực để vượt qua các mức biểu đồ quan trọng.

Các hợp đồng tương lai lãi suất cho thấy có khả năng cao rằng Cục Dự trữ Liên bang sẽ cắt giảm lãi suất chủ chốt của mình 25 điểm cơ bản vào tháng tới, với một phần ba cơ hội cắt giảm 50 điểm cơ bản. Các nhà đầu tư đang kỳ vọng cắt giảm lãi suất gần 100 điểm cơ bản năm nay và tương đương vào năm tới.

Đồng đô la dưới áp lực: khả năng yếu thêm

Chiến lược gia Jane Foley của Rabobank cho rằng sự yếu kém gần đây của đồng đô la có thể là do kỳ vọng gia tăng về sự nới lỏng từ Cục Dự trữ Liên bang. Tuy nhiên, bà cảnh báo rằng những hy vọng này có thể bị thổi phồng, với nguy cơ giảm ngắn hạn của tỷ giá EUR/USD xuống dưới $1.10.

Cái nhìn trước về các bài phát biểu sắp tới và các đồng tiền khu vực

Các nhà đầu tư cũng đang trông chờ vào bài phát biểu của Chủ tịch Fed Jerome Powell tại Hội nghị chuyên đề Jackson Hole vào thứ Sáu, có thể cung cấp thêm manh mối về hướng đi của Fed. Trong khi đó, đô la Úc và New Zealand đã cho thấy mức tăng vững chắc, đạt $0.6747 và $0.6157 tương ứng, phản ánh đà tích cực giữa các diễn biến kinh tế toàn cầu.

Trái phiếu và hàng hóa Mỹ: Vị trí mạnh mẽ

Các thị trường cổ phiếu tiếp tục được hỗ trợ bởi trái phiếu, với lợi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ kỳ hạn 10 năm giảm xuống 3,81% và lợi suất kỳ hạn hai năm giữ ổn định ở mức 3,99%. Những con số này cho thấy sự lạc quan thận trọng của các nhà đầu tư đang chờ đợi dữ liệu kinh tế.

Sức chịu đựng của hàng hóa và phản ứng của Trung Quốc

Giá hàng hóa đã ổn định. Hợp đồng tương lai dầu thô Brent chốt ở mức 77,12 USD/thùng, cho thấy sự phục hồi từ những chao đảo gần đây. Quặng sắt trên thị trường Đại Liên cũng chạm đáy địa phương, được hỗ trợ bởi báo cáo rằng Trung Quốc có kế hoạch cho phép chính quyền địa phương mua nhà chưa bán được. Động thái này nhằm hỗ trợ thị trường nhà ở, một tín hiệu quan trọng cho thị trường thép toàn cầu, nơi Trung Quốc đóng vai trò then chốt.

Ảnh hưởng của xây dựng Trung Quốc lên các thị trường toàn cầu

Thị trường thép nhạy cảm với bất kỳ diễn biến nào trong ngành công nghiệp xây dựng của Trung Quốc, nước tiêu thụ kim loại lớn nhất thế giới. Sau tin tức từ Trung Quốc, cổ phiếu của các nhà khai khoáng lớn như BHP, Rio Tinto và Fortescue Metals đã ổn định trên các thị trường Úc, phản ánh sự tự tin của nhà đầu tư vào sự phục hồi trong nhu cầu.

Giá vàng duy trì gần mức cao kỷ lục

Giá vàng vẫn ở mức gần mức cao kỷ lục được thiết lập hôm thứ Ba, dao động quanh mức 2,516 USD/ounce. Kim loại quý này vẫn là một tài sản hấp dẫn cho nhà đầu tư trong bối cảnh kinh tế toàn cầu không chắc chắn.

Ngân hàng Trung ương Châu Á: Quyết định đang chờ đợi

Tại các thị trường mới nổi, sự chú ý đang tập trung vào các cuộc họp của ngân hàng trung ương ở Thái Lan và Indonesia vào thứ Tư. Mặc dù không mong đợi quốc gia nào sẽ giảm lãi suất trước Cục Dự trữ Liên bang Mỹ, các quyết định của họ cũng có thể ảnh hưởng đến các thị trường khu vực.

Cổ phiếu Trung Quốc chịu áp lực sau tin tức từ Walmart

Đồng yên tiếp tục tăng giá, đạt mức 145,5 mỗi đô la, cùng với tâm lý yếu kém trên các thị trường chứng khoán Nhật Bản, gây áp lực lên cổ phiếu. Đồng thời, tin tức rằng Walmart lên kế hoạch bán cổ phần của họ trong JD.com đã đẩy cổ phiếu của nhà bán lẻ trực tuyến Trung Quốc giảm mạnh tại Hồng Kông, bất chấp báo cáo thu nhập tích cực gần đây của công ty.

Obama trở lại sân khấu chính trị: Ủng hộ Kamala Harris

Cựu Tổng thống Mỹ, Barack Obama, đã trở lại sân khấu chính trị quốc gia vào tối thứ Ba để ủng hộ Kamala Harris trong cuộc đua tổng thống căng thẳng của cô với đảng viên Cộng hòa Donald Trump. Động thái này nhấn mạnh tầm quan trọng của cuộc bầu cử và quyết tâm của Obama trong việc đảm bảo một chiến thắng cho Đảng Dân chủ.

Chờ đợi dữ liệu: Tầm quan trọng của biên bản Fed

Các nhà đầu tư đang mong đợi việc công bố biên bản của Cục Dự trữ Liên bang và các sửa đổi dữ liệu thị trường lao động Mỹ vào thứ Tư. Theo Goldman Sachs, số liệu bảng lương sửa đổi có thể giảm từ 600.000 đến 1 triệu, có thể tạo ra ấn tượng sai lầm về sự yếu kém trong thị trường lao động. Dữ liệu này sẽ là chìa khóa để phân tích tình hình kinh tế trong nước.

Thị trường lao động dưới sự giám sát chặt chẽ

Đặc biệt quan trọng là báo cáo thị trường lao động Mỹ sắp tới, sẽ được công bố vào ngày 6 tháng 9. Báo cáo này sẽ được theo dõi chặt chẽ, vì tình hình thị trường lao động hiện đang là tâm điểm của chính sách kinh tế, trong bối cảnh lạm phát đang giảm. Chính báo cáo này sẽ quyết định hành động tiếp theo của Fed và ảnh hưởng của chúng đến các thị trường tài chính.

Thị trường lãi suất dự đoán xu hướng giảm: đồng đô la chịu áp lực

Các hợp đồng tương lai lãi suất đã dự đoán hoàn toàn rằng Fed sẽ giảm lãi suất 25 điểm cơ bản vào tháng 9, với khoảng 30% khả năng cắt giảm sâu hơn là 50 điểm cơ bản. Những kỳ vọng này đang gây áp lực lên đồng đô la, khiến nó yếu kém ở hầu hết các khu vực.

Vàng và Euro: Những chân trời mới

Giá vàng tiếp tục thiết lập kỷ lục, vượt mức 2.500 USD/ounce, phản ánh vị thế là nơi trú ẩn an toàn trong thời kỳ bất định. Trong khi đó, đồng euro đã đạt tới mức 1,11 USD, là lãnh thổ lạ đối với đồng tiền này và là dấu hiệu của những xu hướng mới trên thị trường tiền tệ.

Rủi ro trên chân trời: Tầm quan trọng của bài phát biểu của Powell

Tuy nhiên, không phải tất cả các nhà phân tích đều chia sẻ sự lạc quan của thị trường. Có một rủi ro rằng dữ liệu thị trường lao động có thể mạnh hơn dự kiến, hoặc Chủ tịch Fed Jerome Powell, phát biểu tại Jackson Hole vào thứ Sáu, sẽ không thể hiện đủ sự linh hoạt trong lời nói của mình. Những yếu tố này có thể thay đổi đáng kể tâm trạng trong các thị trường tài chính và buộc các nhà đầu tư phải xem xét lại kỳ vọng của mình.

Chỉ số Sợ hãi và Tham lam: Từ Hoảng loạn đến Ổn định

Chỉ số Sợ hãi và Tham lam của CNN, đo lường tâm lý trong các thị trường cổ phiếu, quyền chọn và tín dụng, đã tăng từ mức lo lắng cực độ đến mức trung lập trong thời gian ngắn. Sự phục hồi này cho thấy nhà đầu tư đang từ từ bắt đầu bình tĩnh lại sau những biến động gần đây.

Nhà đầu tư chờ đợi: Xác nhận Triển vọng Thuận lợi

Bất chấp tâm lý được cải thiện, các thành viên thị trường vẫn thận trọng và chờ đợi các dữ liệu kinh tế mới có thể xác nhận hoặc bác bỏ các dự báo hiện tại. Các nhà đầu tư đang tìm kiếm sự rõ ràng trước khi quay trở lại các tài sản rủi ro, ưu tiên đảm bảo rằng các xu hướng tích cực có thể bền vững.

Thời kỳ chờ đợi và phân tích này làm nổi bật không chỉ tầm quan trọng của dữ liệu mà còn sự bất ổn vẫn còn bao trùm lên các thị trường, đòi hỏi sự thận trọng và tính toán tỉnh táo từ các nhà tài chính.