FX.co ★ Phân tích tuần giao dịch từ ngày 17 đến ngày 21 tháng 7 cho cặp GBP/USD. Báo cáo COT. Đồng bảng Anh mất giá đột ngột do báo cáo về lạm phát.

Tầm nhìn dài hạn.

Cặp tiền tệ GBP/USD đã giảm 260 điểm trong tuần này. Bảng Anh đã giảm trong cả năm ngày giao dịch, mặc dù chỉ có một sự kiện kinh tế tổng quát trong tuần có thể gây ra sự giảm của cặp tiền này - vào thứ tư. Vào ngày này, báo cáo về lạm phát tại Vương quốc Anh cho tháng sáu đã được công bố, cho thấy sự giảm tốc mạnh hơn so với dự đoán của các nhà giao dịch. Sẽ rất khó để nói rằng Ngân hàng Anh không cần tăng lãi suất nữa, nhưng sự giảm tốc mạnh hơn của lạm phát là một tin tức tốt đối với người điều hành Anh và giảm một chút khả năng tiến hành chính sách tiền tệ chặt chẽ trong thời gian dài. Và vì vậy, đồng bảng Anh đã chịu thiệt về mặt lượng giảm. Tuy nhiên, tình hình này rất không bình thường, và đây là lý do vì sao...

Vào cùng thời điểm, đồng bảng Anh đang duy trì xu hướng tăng giá mạnh mẽ. Giá chưa thể giữ vững dưới đường chéo quan trọng, vì vậy, những gì chúng ta đã thấy chỉ là một sự điều chỉnh. Cùng lúc đó, đồng bảng Anh đã được mua quá mức đến nỗi ngay cả các cơ sở kinh tế hay căn cứ cơ bản cũng không cần thiết cho sự giảm giá hiện tại. Điều này cho thấy có đủ các yếu tố tăng và giảm giá hiện tại. Những yếu tố nào sẽ quan trọng hơn đối với thị trường?

Trong tương lai trung hạn, chúng tôi không kỳ vọng rằng đồng bảng Anh sẽ tiếp tục tăng trưởng. Nhưng đồng thời chúng tôi lưu ý rằng đây chỉ là giả định, chứ không phải là hướng dẫn thực hiện. Khi giao dịch, chúng ta nên cố gắng đi theo xu hướng, chứ không phải cố gắng săn lùng sự kết thúc của nó. Hiện tại, trên khung thời gian hàng ngày, không có dấu hiệu cho thấy xu hướng đang kết thúc. Trên khung thời gian 4 giờ, có dấu hiệu đó, nhưng trên khung thời gian đó, chúng ta chỉ có thể nhìn thấy xu hướng cục bộ, mà đối với khung thời gian hàng ngày, đó sẽ là một sự điều chỉnh giảm. Nếu cặp tiền này giữ vững dưới đường Kinjun-sen, thì chúng ta có thể nghiêm túc xem xét việc tiếp tục sự suy giảm của đồng tiền Anh. Nếu Ngân hàng Anh bước vào tín hiệu về việc kết thúc chu kỳ siết chính sách tiền tệ, chúng ta cũng có thể kỳ vọng đồng bảng Anh sẽ suy giảm mạnh và kéo dài.

Phân tích COT.

The latest report on the British pound shows that the "Non-commercial" group has opened 23.6 thousand BUY contracts and 17.9 thousand SELL contracts. As a result, the net position of non-commercial traders has increased again this week, this time by 5.7 thousand contracts, and continues to grow overall. The net position indicator has been steadily increasing for the past 10 months, along with the British pound. We are now approaching a point where the net position has grown too much to expect the pair to continue rising. We believe that a prolonged and protracted decline of the pound should begin. COT reports suggest a slight further strengthening of the British currency, but it is becoming increasingly difficult to believe in it every day. It is very difficult to say on what basis the market can continue buying. However, there are currently no technical sell signals.

Đồng tiền Anh đã tăng tổng cộng 2800 điểm từ đáy tuyệt đối của mình đạt được năm ngoái, điều này rất đáng kể và nếu không có một sự điều chỉnh giảm mạnh, sự tiếp tục tăng trưởng này sẽ hoàn toàn không có lý do. Tuy nhiên, không còn logic trong các biến động của cặp tiền này từ lâu rồi. Hiện tại, nhóm "Phi-thương mại" có tổng cộng 135.2 nghìn hợp đồng mua và 71.5 nghìn hợp đồng bán. Chúng tôi vẫn tiếp tục tiếp cận với sự tăng trưởng dài hạn của đồng tiền Anh một cách hoài nghi, nhưng thị trường vẫn tiếp tục mua và cặp tiền này vẫn tiếp tục tăng.

Phân tích các sự kiện cơ bản.

Có ít sự kiện kinh tế quan trọng tại Vương quốc Anh tuần này, chúng ta đã nói về báo cáo về lạm phát. Ngoài báo cáo đó, đã có dữ liệu về bán lẻ được công bố, dữ liệu này vượt qua dự đoán nhưng không ảnh hưởng đến sự biến động của cặp tiền tệ. Ở Hoa Kỳ, chỉ có các dữ liệu phụ và số lượng ít được công bố. Vào thứ Ba, đã có báo cáo về bán lẻ, con số này thấp hơn một chút so với dự đoán, sản xuất công nghiệp thì thấp hơn đáng kể so với dự đoán. Vào thứ Năm, đã có thông tin về số lượng đơn xin trợ cấp thất nghiệp, con số này thấp hơn kỳ vọng của thị trường. Các báo cáo này cũng không ảnh hưởng đáng kể đến biến động của cặp tiền tệ. Vì vậy, hiện tại, chỉ còn đợi cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Châu Âu, Ngân hàng Dự trữ Liên bang và Ngân hàng Anh, có thể giúp xác định hướng di chuyển tiếp theo của hai cặp tiền tệ chính.

Kế hoạch giao dịch trong tuần từ 24 đến 28 tháng 7:

1) Cặp đồng bảng/đô la đã cố gắng bắt đầu một sự điều chỉnh mới, nhưng cho đến nay, chúng chưa thể gắn kết dưới đường hỗ trợ quan trọng. Mọi nỗ lực mới để điều chỉnh đã trở nên coi thường. Giá hiện đang nằm trên tất cả các đường chỉ báo Ichimoku, vì vậy có thể xem xét các vị thế dài hạn theo quy định. Sự phục hồi từ Kijun-sen có thể khơi mào một đợt tăng trưởng mới. Tuy nhiên, tăng trưởng có thể là một mớ hỗn độn, yếu ớt, chậm chạp hoặc không hợp lý. Mục tiêu là mức Fibonacci 76.4% tại 1.3330.

2) Về việc bán ra, hiện tại không có cơ sở kỹ thuật để làm điều đó. Vì vậy, ít nhất là cần đợi đến khi giá gắn kết dưới đường hỗ trợ Kijun-sen để mở các vị thế bán ngắn nhỏ. Bán trên một xu hướng mạnh như vậy là nguy hiểm và đơn giản là ngu ngốc, nhưng cũng nguy hiểm nếu mua vào mà không hiểu tại sao đồng bảng đang tăng và khi câu chuyện của nó sẽ kết thúc. Tình hình hiện tại là không chuẩn mực và đang bế tắc.

Giải thích các hình vẽ:

Các mức hỗ trợ và kháng cự, mức Fibonacci - đó là những mức tiềm năng khi mua hoặc bán. Bạn có thể đặt các mức Take Profit gần những mức này.

Các chỉ báo Ichimoku (cài đặt tiêu chuẩn), Bollinger Bands (cài đặt tiêu chuẩn), MACD (5, 34, 5).

Chỉ số 1 trên biểu đồ COT - kích thước vị thế net của mỗi nhóm nhà giao dịch.

Chỉ số 2 trên biểu đồ COT - kích thước vị thế net của nhóm "Không thương mại".