FX.co ★ EUR/USD. Ngày 18 tháng 5. Đồng tiền châu Âu không vui vẻ với sự tăng giá mới của lạm phát.

Xin chào các nhà giao dịch quý giá! Cặp tiền EUR/USD tiếp tục giảm vào ngày thứ năm và đóng cửa dưới mức điều chỉnh 61,8% - 1,0843. Do đó, giá có thể tiếp tục giảm xuống mức điều chỉnh Fibonacci tiếp theo 50,0% - 1,0785. Nếu giá phá vỡ mức 1,0785, đồng tiền châu Âu sẽ tăng và có một số sự tăng trưởng trong khu vực hộp giảm giá. Nếu giá đóng cửa dưới 1,0785, khả năng giá sẽ tiếp tục giảm xuống mức điều chỉnh tiếp theo 38,2% - 1,0726.

Nền kinh tế châu Âu vẫn đang trì trệ, trong khi lạm phát vẫn duy trì ở mức cao. Trong tình huống như vậy, có lý thuyết để cho rằng Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB) sẽ tiếp tục nới lỏng tiền tệ, và đó là những tín hiệu mà các nhà giao dịch nhận được từ các thành viên của nó. Tuy nhiên, bước tăng lãi suất đã giảm xuống còn 0,25%, điều này có thể có nghĩa là chương trình nới lỏng sẽ sớm kết thúc. Do đó, lãi suất của ECB có thể tăng thêm 0,25-0,50%, và đó sẽ là điểm dừng.

Hôm qua, tỷ lệ lạm phát trong Liên minh châu Âu lại tăng lên đến 7% so với cùng kỳ năm trước. Trong khi đó, tỷ lệ lạm phát cơ bản, được một số nhà kinh tế coi là quan trọng hơn, đã giảm xuống còn 5,6% vào tháng 4. Theo quan điểm của tôi, chỉ số lạm phát cơ bản vẫn là quan trọng hơn và vì nó giảm chậm, ngân hàng trung ương nên tiếp tục tăng lãi suất trong thời gian dài hơn là hai cuộc họp gần nhất. Tuy nhiên, việc giảm giá trị đồng tiền châu Âu trong một tuần rưỡi qua cho thấy các nhà đầu tư đang rút lui khỏi thị trường. Nếu họ mong đợi một sự tăng lãi suất mạnh của Ngân hàng Trung ương châu Âu, thì không có sự chuyển động như vậy, vì đồng thời FOMC có thể đã hoàn tất quá trình cắt giảm lãi suất. Tôi có thể đoán rằng các nhà giao dịch đã tính đến thêm 1-2 lần tăng lãi suất của Ngân hàng Trung ương châu Âu và hiện tại họ không sẵn sàng mua nhiều đồng tiền châu Âu hơn. Tôi cho rằng cặp tiền tệ này sẽ tiếp tục giảm giá.

Trên biểu đồ 4 giờ, cặp tiền đã giữ vững dưới đường biên độ xu hướng tăng và dưới mức điều chỉnh 50,0% - 1,0941, cho phép kỳ vọng sẽ tiếp tục giảm xuống về mức điều chỉnh tiếp theo 38,2% - 1,0610. Nếu giá đóng cửa trên mức 1,0941, đồng euro sẽ được hưởng lợi và tiếp tục tăng lên mức 1,1273. Dường như sự khác biệt "bò" đang hình thành ở chỉ báo MACD, nhưng nó vẫn chưa hoàn toàn hình thành.

Báo cáo CommitmentsofTraders (COT):

Trong tuần báo cáo gần đây, các nhà đầu tư lợi dụng đã mở 13.503 hợp đồng Long và 7.570 hợp đồng Short. Tâm lý của các nhà giao dịch lớn vẫn giữ mức "bò" và tiếp tục tăng cường nó. Tổng số hợp đồng Long tập trung trong tay các nhà đầu tư lợi dụng hiện đang là 260 nghìn, trong khi hợp đồng Short chỉ có 81 nghìn. Đồng tiền châu Âu đã tăng trưởng hơn nửa năm, nhưng tình hình thông tin không luôn hỗ trợ sự tăng trưởng của cặp tiền tệ này. Ngân hàng Trung ương châu Âu đã giảm bước tăng lãi suất lên 0,25% trong cuộc họp gần đây, đặt dấu hỏi cho sự tăng trưởng tiếp theo của đồng tiền châu Âu. Sự khác biệt giữa số lượng hợp đồng Long và Short là ba lần, điều này cho thấy sự gần kề của thời điểm khi gấu sẽ chiếm ưu thế. Hiện tại, tâm lý "bò" mạnh vẫn được giữ nguyên, nhưng tôi nghĩ rằng tình hình sẽ thay đổi trong thời gian tới. Trong những tuần gần đây, đồng euro chỉ giữ vững vị trí cao, nhưng không tăng thêm.

Lịch tin tức cho Mỹ và Liên minh châu Âu:

Liên minh châu Âu - Chủ tịch Ngân hàng Trung ương châu Âu Lagarde phát biểu (09:00 UTC).

Hoa Kỳ - Chỉ số hoạt động sản xuất từ Ngân hàng Dự trữ Liên bang Philadelphia (12:30 UTC).

Hoa Kỳ - Số lượng đơn xin trợ cấp thất nghiệp ban đầu (12:30 UTC).

Hoa Kỳ - Bán hàng trên thị trường bất động sản thứ cấp (14:00 UTC).

Lịch sự kiện kinh tế ngày 18 tháng 5 bao gồm một số báo cáo quan trọng và bài phát biểu của Lagarde. Tác động của bối cảnh thông tin đến tâm trạng của các nhà giao dịch trong phần còn lại của ngày có thể trung bình về sức mạnh, nhưng phụ thuộc chủ yếu vào những tuyên bố của Lagarde.

Dự báo về EUR/USD và lời khuyên cho các nhà giao dịch:

Các giao dịch mới của cặp tiền tệ có thể được mở khi đóng cửa dưới mức 1,0843 trên biểu đồ giờ với mục tiêu 1,0785. Hiện tại, các giao dịch này có thể được giữ mở. Các giao dịch mua có thể được thực hiện khi đóng cửa trên mức 1,0843 trên biểu đồ giờ với mục tiêu 1,0917. Hoặc khi phá vỡ mức 1,0785 với mục tiêu 1,0843.