FX.co ★ Thị trường Hoa Kỳ: Tăng trưởng mạnh mẽ, mặc dù có gió ngược

S&P500

Xem xét ngày 08.05

Thị trường Mỹ: Tăng trưởng mới.

Các chỉ số chính của Mỹ đã tăng mạnh vào cuối tuần: Dow +1,8%, NASDAQ +2,4%, S&P500 +2%.

Thị trường chứng khoán đã kết thúc tuần đầu tiên của tháng 5 với tâm trạng lạc quan. Các chỉ số chính đã cho thấy sức mạnh ngay sau khi bắt đầu, giữ được thành tích này và giao dịch trong phạm vi bên cạnh khoảng thời gian từ khoảng 13:00 giờ theo giờ đông dương, khi mà cuộc tấn công đã bắt đầu. Sự tăng trưởng trong giai đoạn sau của ngày đã đưa S&P 500 gần như đạt đến mức 4150, trước khi giảm một chút vào cuối phiên.

Sự tăng trưởng này đã được thúc đẩy bởi sự tăng giá của cổ phiếu Apple gần 5,0% (AAPL 173,57, +7,78, +4,7%) sau báo cáo lợi nhuận và thua lỗ tích cực, cũng như sự phục hồi mạnh mẽ của cổ phiếu ngân hàng địa phương. Trong số những người xuất sắc trong lĩnh vực này là PacWest (PACW 5,76, +2,59, +81,7%) và Western Alliance (WAL 27,16, +8,96, +49,2%), những người đã trải qua những biến động gần đây trước khi ghi nhận sự tăng trưởng đáng kể vào hôm nay, nhờ vào một số giao dịch ngắn hạn.

SPDR S&P Regional Bank ETF (KRE) increased by 6.3%, and the financial sector of the S&P 500 closed at the top of the leaderboard among 11 sectors with a growth of 2.4%. Other top-performing sectors were the energy sector (+2.8%) and information technology sector (+2.7%). The latter was supported by Apple along with good growth in Microsoft (MSFT 310.65, +5.24, +1.7%) shares, which today reached a new 52-week high.

The rise in regional bank and energy company stocks contributed to the outperformance of the Russell 2000 index (+2.3%).

Market participants also digested the April employment report, which was good enough to generate some thoughts that a soft landing for the economy is still possible despite the aggressive rate hikes by the Fed.

Treasury bond yields sharply rose in response to the employment report and improvement in bank stock prices, leading to some unwinding of hedging trades. The yield on 2-year bonds rose 18 basis points to 3.91%, while the yield on 10-year notes rose 10 basis points to 3.45%.

Cùng lúc đó, chỉ số biến động CBOE giảm mạnh, giảm 14,7%, hoặc 2,95, xuống còn 17,14.

• Nasdaq Composite: +16,9% từ đầu năm
• S&P 500: +7,7% từ đầu năm
• Chỉ số công nghiệp Dow Jones: +1,6% từ đầu năm
• S&P Midcap 400: +1,3% từ đầu năm
• Russell 2000: -0,1% từ đầu năm

Tổng quan về dữ liệu kinh tế:

• Số người làm việc trong ngành phi nông nghiệp tăng 253.000 trong tháng 4 (dự báo 180.000) sau khi tăng lại 165.000 trong tháng 3 (từ 236.000). Số người làm việc trong ngành tư nhân phi nông nghiệp tăng 230.000 trong tháng 4 (dự báo 160.000) sau khi tăng lại 123.000 trong tháng 3 (từ 189.000).
• Tỷ lệ thất nghiệp giảm xuống 3,4% trong tháng 4 (dự báo 3,6%) từ 3,5% trong tháng 3.
• Trung bình giờ làm việc trong tháng 4 không thay đổi và là 34,4 giờ. Trung bình mức lương theo giờ tăng 0,5% (dự báo 0,3%) sau khi tăng 0,3%.
  • Kết luận chính từ báo cáo là nó giải thích tại sao Cục Dự trữ Liên bang không có xu hướng giảm lãi suất trong tương lai gần, nhưng đồng thời thị trường lao động vẫn đang tăng sau 9 lần tăng lãi suất (lần thứ 10 tăng lãi suất đã xảy ra sau khi công bố dữ liệu tháng 4) và điều này đưa ra hy vọng rằng một sự suy giảm nhẹ của nền kinh tế vẫn có thể xảy ra.

Trong ngày thứ Hai, các nhà giao dịch sẽ nhận được báo cáo về tồn kho bán buôn trong tháng 3 (đồng thuận 0,1%; dự báo sơ bộ 0,1%).

Tyson Foods (TSN), DISH Network (DISH), Viatris (VTRS), KKR (KKR) và BioNTech (BNTX) là những công ty đáng chú ý nhất thông báo về doanh thu.

Năng lượng: dầu tăng +4% vào đầu tuần, Brent 75,40 đô la.

Nợ công Hoa Kỳ. Cuộc đàm phán phải diễn ra vào ngày 9 tháng 5. Các đảng Cộng hòa trong Quốc hội đòi hỏi Tổng thống Biden phải nhượng bộ về việc cắt giảm đáng kể ngân sách như điều kiện để tăng giới hạn nợ công. Tôi vẫn cho rằng giới hạn sẽ được tăng và không có vỡ nợ, nhưng điều này sẽ gây ra sự lo lắng cho thị trường. Có một cách để tăng giới hạn nợ công một số nhỏ và đàm phán mới.

Warren Buffett cho biết quỹ của ông sẽ giảm lợi nhuận trong năm nay - vì hầu hết các công ty trong quỹ của ông sẽ giảm lợi nhuận do điều kiện kinh tế Hoa Kỳ trở nên tồi tệ hơn.

Doanh số bán chip trên toàn cầu giảm 21% trong quý 1.

Kết luận. Thị trường Hoa Kỳ sẽ tiếp tục tăng trưởng, bất chấp các yếu tố tiêu cực rõ ràng. Giữ các cổ phiếu hiện có. Mua mới từ sự điều chỉnh.

Mikhail Makarov, thêm nhiều phân tích hơn:

https://www.instaforex.com/vi/forex_analysis/?х=mmakarov

https://www.instaforex.com/vi/forex_analysis/?х=mmakarov