FX.co ★ Tổng quan về cặp EUR/USD. Ngày 18/11. Ngân hàng Trung ương Châu Âu tiếp tục chấm dứt đồng euro

Khung thời gian 4 giờ

Chi tiết kỹ thuật:

Kênh hồi quy tuyến tính cao: hướng xuống.

Kênh hồi quy tuyến tính thấp: hướng xuống.

Đường trung bình động (20; làm mịn) - hướng xuống.

Cặp tiền tệ EUR/USD tiếp tục giao dịch giảm vào thứ Tư, nhưng nó đã bắt đầu điều chỉnh trong ngày. Thực tế là sự điều chỉnh đã được thực hiện trong vài ngày. Và mặc dù đồng tiền châu Âu giảm mạnh cũng chỉ được quan sát trong vài ngày. Chúng ta đã quá quen với thực tế là cặp euro/đô la cho thấy biến động hoàn toàn đi ngang hoặc tối thiểu trong 3-4 ngày trong số 5 ngày mà một vài ngày liên tiếp chuyển động theo xu hướng gây ra sự ngạc nhiên mạnh mẽ. Trong tuần, đồng đô la Mỹ tăng 330 điểm so với đồng euro (vào thời điểm hiện tại). Và tôi phải nói rằng mức di chuyển này có thể được hiểu theo nhiều cách khác nhau. Thành thật mà nói, trong tuần qua, đã có những công bố quan trọng về kinh tế vĩ mô (ví dụ, lạm phát ở Mỹ), cũng như các sự kiện cơ bản quan trọng (ví dụ, các bài phát biểu của Christine Lagarde). Tuy nhiên, trước đây cũng có những sự kiện này. Vào thời điểm mà cặp tiền này đứng yên bốn ngày một tuần. Do đó, việc đồng euro sụt giảm và đồng đô la tăng trưởng hiện tại trông bất ngờ và thậm chí là kỳ lạ.

Hiện tại, có một yếu tố hoàn toàn mạnh cho đồng đô la Mỹ - niềm tin của thị trường rằng sẽ tăng lãi suất sớm hơn dự đoán của chính Fed. Và cũng có niềm tin rằng chương trình QE sẽ bị cắt giảm không phải trong 8 tháng (ở mức 15 tỷ đô la mỗi tháng), mà còn sớm hơn nhiều. Chúng ta đang nói về việc thắt chặt chính sách tiền tệ. Tuy nhiên, trong trường hợp này, hóa ra là khi Fed bắt đầu chuyển từ lời nói và lý lẽ sang hành động, thị trường sẽ không có gì để khai thác: đồng đô la đã trở nên đắt hơn. Nhìn chung, dù nhìn theo cách nào thì triển vọng của đồng tiền Mỹ vẫn còn khá yếu. Tuy nhiên, chúng tôi lưu ý rằng tại thời điểm này tất cả các chỉ số trên khung thời gian 4 giờ đều hướng xuống, vì vậy việc xem xét mua lúc này đơn giản là không thực tế. Bạn không nên cố gắng đoán sự đảo chiều tăng và sự kết thúc của xu hướng. Tốt hơn là hãy làm theo các tín hiệu.

Người đứng đầu ECB đã kết liễu đồng euro trong ba ngày liên tiếp.

Về nguyên tắc, nửa đầu tuần được đánh dấu bởi Ngân hàng Trung ương Châu Âu. Nói chính xác hơn, dưới sự chỉ huy của cá nhân Christine Lagarde. Trong ba ngày đầu tiên của tuần, bà ấy đã có thể thực hiện nhiều nhất là bốn lần. Và mỗi lần bà hùng biện đều cực kỳ mềm mỏng. Lagarde đã phát biểu tất cả những gì bà muốn nói với các thị trường vào thứ Hai. Và nói chung, người đứng đầu ECB không nói gì mới. Bà một lần nữa ám chỉ sự suy yếu của nền kinh tế châu Âu, nói rằng lãi suất cơ bản sẽ không tăng trong năm 2022, do đó cắt đứt mọi hy vọng về việc thị trường không thắt chặt. Do đó, trong trường hợp tốt nhất, năm tới chúng ta sẽ nói về việc cắt giảm chương trình kích thích định lượng, mà ở EU được gọi là PEPP. Tuy nhiên, đồng thời, ECB có thể mở rộng chương trình APP, hiện chỉ lên tới 20 tỷ euro mỗi tháng. Dù sao, nếu Fed ít nhất đưa ra hy vọng về việc thắt chặt, thì ECB thậm chí không đưa ra hy vọng. Dựa trên yếu tố này, đồng euro có thể tiếp tục giảm và đồng đô la tăng.

Nói riêng, tôi muốn lưu ý rằng Christine Lagarde một lần nữa đã thốt ra một câu thần bí về "tính thời điểm" của lạm phát cao. Cụm từ này, giống như một câu thần chú, được lặp đi lặp lại bởi cả Powell và Lagarde. Đồng thời, cả Lagarde và Powell gần đây đều không nói rằng lạm phát cần được kiềm chế và chưa cho thấy sự sẵn sàng sử dụng các công cụ tiền tệ cần thiết để kiềm chế nó tăng tốc. Thay vào đó, các thành viên khác của Fed và ECB đang nói về nó. Tuần này, Chủ tịch Fed St. Louis, James Bullard, đã thông báo về sự cần thiết phải cắt giảm QE nhanh hơn, và Phó Chủ tịch ECB khi đó là Luis de Guindos nói rằng lạm phát có thể tiếp tục tăng và duy trì ở mức cao lâu hơn dự kiến nếu giá năng lượng tiếp tục tăng và các vấn đề trong chuỗi cung ứng vẫn chưa được giải quyết. Hơn nữa, de Guindos cho rằng lạm phát cao có thể dẫn đến việc tăng giá cơ bản thông qua tiền lương, vì vậy ECB cần "bắt mạch" và sẵn sàng can thiệp để trả lại đà tăng của chỉ số giá tiêu dùng. Như bạn có thể thấy, ngay cả trong Fed và ECB, nhiều người tin rằng đã đến lúc chống lại lạm phát chứ không chỉ đợi nó bắt đầu giảm.

Sự biến động của cặp tiền tệ euro/đô la tính đến ngày 18/11 là 61 điểm và được mô tả là "trung bình". Do đó, chúng tôi kỳ vọng cặp tiền này sẽ di chuyển trong ngày hôm nay giữa các mức 1.1259 và 1.1381. Chỉ báo Heiken Ashi đảo chiều tăng báo hiệu một đợt điều chỉnh tăng.

Mức hỗ trợ gần nhất:

S1 - 1.1292

S2 - 1.1230

S3 - 1.1169

Mức kháng cự gần nhất:

R1 - 1.1353

R2 - 1.1414

R3 - 1.1475

Khuyến nghị giao dịch:

Cặp EUR/USD tiếp tục xu hướng giảm. Vì vậy, ngày hôm nay, cần phải mở các vị thế bán với các mục tiêu 1.1259 và 1.1230 cho đến khi chỉ báo Heiken Ashi quay lên. Nên xem xét mua cặp tiền nếu giá được cố định trên mức trung bình động, với mục tiêu là 1.1475 và 1.1536.

Giải thích hình minh họa:

Các kênh hồi quy tuyến tính - giúp xác định xu hướng hiện tại. Nếu cả hai đều hướng về cùng một hướng, thì xu hướng hiện tại là mạnh.

Đường trung bình động (20.0, làm mịn) - xác định xu hướng ngắn hạn và hướng giao dịch nên được tiến hành lúc này.

Mức Murray - mức mục tiêu cho các chuyển động và hiệu chỉnh.

Mức độ biến động (đường màu đỏ) - kênh mà giá có khả năng di chuyển vào ngày hôm sau, dựa trên các chỉ báo biến động hiện tại.

Chỉ báo CCI - việc nó đi vào vùng quá bán (dưới -250) hoặc vào vùng quá mua (trên +250) có nghĩa là xu hướng đảo chiều theo hướng ngược lại đang đến gần.