FX.co ★ Ikhtisar pasangan EUR/USD. 5 Desember. Mengapa dolar menguat, dan apakah ada prospek pertumbuhan lebih lanjut?

Pasangan mata uang EUR/USD melanjutkan pergerakan penurunannya pada hari Senin. Mari kita ingatkan diri kita pada pemikiran yang telah kita sampaikan berkali-kali dalam beberapa minggu terakhir: dolar secara signifikan telah oversold, euro secara signifikan overbought, dan tidak ada faktor yang mendukung pertumbuhan lebih lanjut untuk mata uang Eropa. Dengan demikian, penurunan terbaru dalam mata uang Eropa adalah logis dan tidak dapat dihindari. Harus dipahami bahwa pasar valuta asing melibatkan banyak pemain utama yang tidak dapat terus-menerus mendorong pasangan mata uang dalam arah yang sama. Kita berbicara tentang mata uang paling stabil di planet Bumi. Secara alami, euro hanya dapat turun sekitar 700–1000 poin untuk alasan yang serius, begitu pula dolar Amerika tidak dapat turun dengan kecepatan yang stabil.

Oleh karena itu, koreksi ke bawah telah terjadi dalam beberapa minggu terakhir, dan sekarang kita sedang menyaksikannya. Pasar bahkan tidak memerlukan alasan berat untuk koreksi ini dimulai. Bodoh untuk berpikir bahwa pernyataan dari Powell atau Lagarde memprovokasi penurunan atau kenaikan dolar. Powell, Lagarde, dan rekan-rekan mereka dari ECB dan Fed telah terbatas pada frase umum selama beberapa bulan terakhir. Kemungkinan pengetatan kebijakan moneter baru di Amerika Serikat adalah nol, terlepas dari apa yang dikatakan pimpinan Fed. Ini dibuktikan oleh alat FedWatch. Dan alat ini dengan tepat mencerminkan harapan pasar. Jadi, pasar tidak percaya pada kenaikan suku bunga, tetapi dolar menguat berdasarkan komentar hawkish dari kepala Fed? Ini tidak mungkin.

Hal yang sama berlaku untuk retorika dovish Powell. Jika Powell dengan diam-diam memberi sinyal tentang ketidakbijaksanaan untuk melanjutkan pengetatan lebih lanjut, mengapa dolar menguat? Saat ini kita menyaksikan koreksi sederhana. Ingatlah bahwa indikator CCI memasuki zona overbought sebanyak tiga kali, memberi sinyal nilai tukar pasangan yang terlalu tinggi. Oleh karena itu, mata uang Eropa bisa turun ke level $1.02. Tidak ada dasar untuk pertumbuhan; telah naik terlalu tajam dalam beberapa minggu terakhir. Satu-satunya dukungan untuk mata uang euro adalah laporan Amerika, tetapi itu juga tidak dapat selalu negatif.

Pasar fokus pada statistik AS yang akan datang.

Oleh karena itu, kami mengandalkan faktor global saat membuat prediksi. Ingatlah bahwa dalam sebulan terakhir, hampir semua laporan AS yang paling penting ternyata lebih lemah dari perkiraan. Tetapi pada saat yang sama, laporan-laporan yang lebih kuat tidak mendukung dolar, dan statistik Eropa secara aktif diabaikan. Karena jika kita mengambil laporan inflasi yang paling penting, itu sudah turun menjadi 2,4% di UE. Jika probabilitas kenaikan suku bunga baru adalah nol di Amerika Serikat, itu adalah angka negatif di Uni Eropa. Oleh karena itu, dalam hal faktor kebijakan moneter, mata uang Eropa sekali lagi berada dalam posisi kurang menguntungkan dibandingkan dengan dolar: suku bunga Fed lebih tinggi, dan probabilitas penurunan suku bunga lebih tinggi di ECB.

Jadi, mari kita reiterasi fakta yang jelas: mata uang Eropa tidak memiliki dasar untuk terus naik. Tentu saja, itu mungkin karena transaksi di pasar valuta asing dilakukan tidak hanya untuk keuntungan. Namun, kita mencoba untuk memahami bagaimana pasangan ini akan bergerak berdasarkan prinsip dasar, makroekonomi, dan analisis teknis. Jika peserta pasar utama terus membeli euro, prinsip dasar dan makroekonomi akan bertentangan dengan pergerakan ini. Oleh karena itu, membuat kesimpulan yang benar dan ramalan yang tepat akan menjadi tidak mungkin.

Kami menyarankan para trader untuk mengharapkan penurunan lebih lanjut pada pasangan ini, tetapi ingatlah bahwa pergerakan di pasar valuta asing dapat menjadi apa saja. Pidato Powell, Lagarde, dan rekan-rekan mereka tidak penting. Pekan ini, laporan penting akan diterbitkan di Amerika Serikat, yang sangat penting untuk prospek dolar.

Rata-rata volatilitas pasangan mata uang EUR/USD selama lima hari perdagangan terakhir per 5 Desember adalah 82 poin dan dicirikan sebagai "rata-rata." Oleh karena itu, kami mengharapkan pasangan ini bergerak antara level 1.0761 dan 1.0925 pada hari Selasa. Reversal ke atas dari indikator Heiken Ashi akan menunjukkan kemungkinan dilanjutkannya tren naik.

Level dukungan terdekat:

S1 – 1.0742

S2 – 1.0620

S3 – 1.0498

Level resistensi terdekat:

R1 – 1.0864

R2 – 1.0986

R3 – 1.1108

Rekomendasi perdagangan:

Pasangan EUR/USD telah mengonsolidasikan di bawah moving average, memungkinkan para trader untuk membuka posisi short. Mungkin untuk tetap dalam posisi short dengan target di 1.0761 dan 1.0742. Meskipun pergerakan turun saat ini adalah koreksi, harga harus turun setidaknya seratus poin sebelum melanjutkan kenaikannya. Mengenai pembelian, dapat dipertimbangkan ketika harga tercatat di atas moving average atau ketika sinyal kuat terbentuk pada TF 24 jam. Target adalah 1.0986 dan di atas.

Penjelasan untuk ilustrasi:

Saluran regresi linier membantu menentukan tren saat ini. Tren saat ini kuat jika keduanya mengarah ke arah yang sama.

Garis moving average (pengaturan 20.0, rata-rata) menentukan tren jangka pendek dan arah di mana perdagangan harus dilakukan.

Level Murray adalah level-target untuk pergerakan dan koreksi.

Level volatilitas (garis merah) adalah saluran harga yang kemungkinan akan dilalui pasangan mata uang dalam sehari ke depan, berdasarkan indikator volatilitas saat ini.

Indikator CCI - masuknya ke area overbought (di bawah -250) atau area oversold (di atas +250) menunjukkan bahwa pembalikan tren ke arah yang berlawanan mendekat.