FX.co ★ EUR/USD. Tinjauan untuk 10 Mei. Penurunan yang dinantikan euro atau "awal palsu" lainnya

Pasangan mata uang EUR/USD memulai minggu baru dengan tenang dan stabil, tetapi menunjukkan pergerakan penurunan yang cukup besar pada hari Selasa. Karena kami tidak memiliki batas bawah yang jelas dari channel datar, dan bahkan tidak memiliki channel datar yang jelas, maka tidak mudah untuk menentukan apakah channel tersebut sudah berakhir. Namun, setiap upaya baru oleh pasangan ini untuk mulai membentuk tren penurunan pada TF 4-jam meningkatkan kemungkinan bahwa akhirnya tren tersebut akan dimulai. Harga kembali melewati rata-rata bergerak, yang bisa menjadi sinyal akan adanya kenaikan pasangan dalam beberapa hari ke depan. Mari kita ingat bahwa kenaikan selalu dipulihkan setiap kali dalam dua bulan terakhir ketika harga turun di bawah garis rata-rata bergerak. Dengan kata lain, setiap sinyal jual menunjukkan pertumbuhan pasangan yang akan segera terjadi. Kali ini, akan berbeda.

Latar belakang makroekonomi pada hari Senin dan Selasa hampir tidak ada. Hanya laporan produksi industri di Jerman yang patut diperhatikan, tetapi bahkan pasar sendiri tidak memperhatikannya. Tidak ada publikasi penting di UE atau AS pada hari Selasa. Selama hari itu, beberapa perwakilan ECB dan Fed berbicara, tetapi orang Amerika berbicara pada malam hari, dan orang Eropa memperketat sikap "hawkish" mereka terhadap suku bunga. Dengan demikian, kemarin, mata uang Eropa menunjukkan pertumbuhan.

Namun, saya ingatkan bahwa euro telah naik hampir tanpa koreksi selama dua bulan terakhir. Ini sangat overbought. Sudah overbought sampai titik di mana penurunan sedikit membawa indikator CCI mendekati area oversold. Namun, kita tentu saja ingat bahwa sebelumnya, euro mengunjungi area overbought dua kali, dan masing-masing sinyal ini sangat kuat. Dengan demikian, kami masih menunggu pasangan ini untuk turun, dan itu harus kuat. Kami juga percaya bahwa pasar telah lama mengalami semua faktor "hawkish" dan berita "bullish". Ilustrasi di atas menunjukkan bagaimana impuls kenaikan melambat selama sebulan terakhir. Ini berarti bahwa pembeli masih mencari alasan baru untuk pembelian. Dan jika begitu, suatu saat mereka harus mulai merealisasikan keuntungan pada longs.

Inflasi AS seharusnya mendukung dolar

Pada hari Rabu, laporan yang lebih signifikan sedikit akan diterbitkan minggu ini - tentang inflasi di AS. Pada dasarnya, tidak ada yang istimewa yang bisa diharapkan oleh para trader dari laporan ini, tetapi dapat mendukung mata uang AS. Menurut perkiraan para ahli, inflasi akan menurun sebanyak 0,1% dalam tahunan pada yang terbaik. Atau akan tetap sama dibandingkan dengan Maret? Dengan demikian, tidak akan ada perubahan pada indikator tersebut, yang berarti pasar tidak akan memiliki apa-apa untuk bereaksi. Jika pergerakan Selasa bukanlah pergerakan turun lainnya dalam channel datar, penurunan pasangan mata uang ini dapat terus berlanjut, menandakan akhir dari "jam euro." Waktu di mana mata uang Uni Eropa menunjukkan pertumbuhan, seringkali tanpa memiliki dasar yang jelas.

Sementara itu, laporan inflasi dapat membawa "kejutan." Dolar dapat depresiasi lagi jika inflasi menurun lebih dari 0,3-0,4%. Ini tidak akan kritis untuk channel datar saat ini, karena tidak mungkin naik di atas maksimum lokal terakhir berdasarkan laporan tunggal. Namun, ini masih menjadi alasan baru untuk menjual dolar daripada membelinya. Jika, di sisi lain, inflasi tiba-tiba meningkat pada April, itu akan menjadi pilihan terbaik untuk dolar, karena Fed dapat memutuskan untuk menaikkan suku bunga lagi pada 2023. Ini kemungkinan tidak akan terjadi lebih awal dari beberapa bulan dari sekarang dan sangat bergantung pada laporan inflasi berikutnya. Namun, kemungkinan kenaikan lain akan bertambah, menciptakan dasar untuk pertumbuhan dolar, yang kita sangat rindukan.

Rata-rata volatilitas pasangan mata uang euro/dolar selama lima hari perdagangan terakhir per 10 Mei adalah 73 poin dan dicirikan sebagai "sedang." Oleh karena itu, kami mengharapkan pasangan ini bergerak antara level 1,0892 dan 1,1038 pada hari Rabu. Reversal indikator Heiken Ashi ke atas akan menunjukkan putaran baru dari gerakan naik dalam channel datar.

Level support terdekat:

S1 - 1,0864

S2 - 1,0742

S3 - 1,0620

Level resistance terdekat:

R1 - 1,0986

R2 - 1,1108

R3 - 1,1230

Rekomendasi perdagangan:

Pasangan EUR/USD berusaha mempertahankan tren naik tetapi lebih datar. Saat ini, gerakan praktis datar, sehingga perdagangan hanya dapat dilakukan berdasarkan reversal indikator Heiken Ashi atau pada TFs terbaru, di mana setidaknya tren intraday dapat ditangkap.

Penjelasan ilustrasi:

Channel regresi linier - membantu menentukan tren saat ini. Jika keduanya mengarah ke arah yang sama, tren saat ini kuat.

Garis rata-rata bergerak (pengaturan 20,0, rata-rata) - menentukan kecenderungan jangka pendek dan arah di mana perdagangan harus dilakukan saat ini.

Level Murray - target level untuk gerakan dan koreksi.

Level volatilitas (garis merah) - channel harga yang kemungkinan akan dilalui pasangan dalam satu hari berikutnya, berdasarkan indikator volatilitas saat ini.

Indikator CCI - masuk ke area oversold (di bawah -250) atau overbought (di atas +250) berarti pembalikan tren mendekati di arah yang berlawanan.