FX.co ★ Gambaran luas pasangan EUR/USD. 8 September. Pasar mulai mengalihkan perhatiannya dari geopolitik dan landasannya ke faktor lain.

Pada hari Rabu, pasangan mata uang EUR/USD terus diperdagangkan di dekat level terendah 20 tahunnya pada hari Rabu. Intinya, tidak masuk akal merayakan update level-level minimum ini atau ketiadaannya. Itu adalah bukti untuk semua orang bahwa, mengingat kondisi saat ini, hanya keajaiban yang dapat membantu mata uang Eropa. Pasar tidak membeli euro bahkan ketika ada sebab dan alasan untuk ini. Kami mengerti bahwa pada paruh pertama tahun ini, mata uang euro jatuh karena hal-hal berikut: (1) konflik geopolitik di Ukraina; (2) sanksi UE terhadap Rusia, yang memukul ekonomi UE juga; (3) menguatnya sikap "hawkish" Fed; (4) kenaikan kuat dalam suku bunga Fed. Semua pertimbangan ini adalah alasan kuat untuk menyingkirkan euro dan membeli dolar. Tapi dalam beberapa bulan terakhir, krisis geopolitik di Ukraina telah berevolusi menjadi krisis yang pasif. Baik APU ataupun militer Rusia tidak memiliki keunggulan besar. Keduanya sudah cukup senang dengan kesuksesan lokal. Jika pertarungan ini berlangsung selama 10 tahun, akankah mata uang euro tenggelam di sepanjang waktu ini? Kemungkinan tidak.

Fed selama ini menaikkan suku bunga dan akan terus melakukannya. Ini adalah bukti, tapi ECB pada akhirnya mulai melawan inflasi, mulai menaikkan suku bunga, dan juga melakukannya pada laju tercepat. Oleh karena itu, mengapa mata uang Eropa tidak menguat hari ini, setidaknya sedikit? Perlu disebutkan bahwa analisis teknikal juga memberikan pengaruh besar pada pergerakan pasangan ini. Bagaimanapun, jika trader mendeteksi penurunan yang parah dan panjang, mengapa mereka membeli pasangan mata uang dengan pergerakan seperti itu? Akibatnya, geopolitik dan landasannya mungkin mulai menstabilkan mata uang Eropa, tapi profit tidak dapat dihasilkan dari ini.

Euro memiliki peluang besar untuk memperbarui level terendah 20 tahun beberapa kali.

Segera setelah dua penyebab utama depresiasi euro pada 2022 mulai stabil, banyak alasan lainnya muncul yang dapat memicu depresiasi lanjutan mata uang Eropa. Pertama, terjadi kelangkaan energi. Uni Eropa lebih bergantung pada pasokan minyak dan gas luar negeri daripada Amerika Serikat. Mereka tidak akan terpengaruh oleh kenaikan harga energi. Sebagai tambahan, mereka mungkin meraih keuntungan. Jika Uni Eropa mengabaikan hidrokarbon Rusia secara keseluruhan (atau jika Moskow melarang pengiriman), maka Eropa harus membeli minyak dan gas dari negara lain. Mengapa bukan di Amerika Serikat? Mempertimbangkan isu ini dari sudut pandang yang menguntungkan, dolar Amerika muncul sebagai opsi paling pertama.

Dolar adalah mata uang cadangan dunia, ini menunjukkan bahwa trader memilih membeli dolar daripada euro, pound, yuan atau lira di masa risiko tinggi dan ketidakpastian. Sebagai tambahan, baik yuan dan lira baru-baru ini terdepresiasi, memperkuat tesis kami mengenai posisi kosmopolitan dan permintaan tinggi terhadap dolar.

Ketiga, penurunan ekonomi Eropa akan sangat dipengaruhi oleh isu energi dan ini tidak dapat dicegah. Tidak ada yang dapat memprediksi seberapa banyak harga gas dan minyak akan naik jika Uni Eropa dapat sepenuhnya mengganti rugi kerugian hidrokarbon dari Rusia atau seberapa banyak produksi industri Eropa akan menurun. Sekali lagi, segalanya tampak sangat jelas. Ekonomi melambat karena kenaikan suku bunga Fed dan program QT. Dalam waktu dekat, FEd akan berhenti menaikkan suku bunga, sehingga mendorong situasi membaik. Jika di AS kami membahas resesi yang mungkin berakhir pada akhir tahun depan (yaitu, syaratnya jelas), maka mustahil memprediksi tingkat kedalamannya dan durasi di Uni Eropa. Sehingga ternyata pondasi geopolitik belum berubah, tapi trader juga dapat mempertimbangkan beberapa aspek tambahan yang telah diperkenalkan. Dan tidak ada karakteristik ini yang menguntungkan mata uang UE. Mata uang UE telah jatuh di bawah paritas dengan dolar dan tidak dapat menyesuaikan diri. Oleh karena itu, kami yakin bahwa penurunan akan berlanjut untuk sementara, kemungkinan selama beberapa bulan. Euro membutuhkan dukungan yang kuat, bukan kenaikan tunggal suku bunga ECB dalam situasi saat ini.

Sedangkan pada 8 September, volatilitas rata-rata pasangan mata uang euro/dolar selama lima hari perdagangan sebelumnya sebesar 108 poin, dinilai "tinggi". Dengan demikian, kami mengantisipasi pasangan ini diperdagangkan di antara 0,9800 dan 1,0016 hari ini. Reversal ke atas indikator Heiken Ashi akan mengisyaratkan babak baru kenaikan.

Level support terdekat:

S1 – 0,9888

S2 – 0,9827

S3 – 0,9766

Level resistance terdekat:

R1 – 0,9949

R2 – 1,0010

R3 – 1,0071

Rekomendasi untuk Trader:

Pasangan EUR/USD terus diperdagangkan dalam pola flat atau "swing", terlepas dari kemunculan terbaru kecenderungan bearish. Dengan demikian, sekarang memungkinkan untuk trading pada reversal indikator Heiken Ashi hingga harga keluar dari kisaran 0,9900-1,0072. Biasanya, indikator terus mempertahankan posisi ini.

Penjelasan untuk gambar:

Channel regresi linear - membantu menentukan tren terkini. Jika keduanya menuju ke arah yang sama, tren sekarang kuat.

Moving average line (settings 20.0, smoothed) - menentukan tren jangka pendek dan arah dimana trading sebaiknya dilakukan.

Level Murray berperan sebagai level target untuk pergerakan dan koreksi.

Level volatilitas (garis merah) - kemungkinan channel harga yang akan dilalui pasangan ini di hari berikutnya, berdasarkan pada indikator-indikator volatilitas terkini.

Indikator CCI - jika indikator ini masuk ke dalam area oversold (di bawah -250) atau memasuki area overbought ( di atas +250) berarti bahwa reversal tren ke arah berlawanan mendekati.