Chuyển động Thị trường: Boeing và PDD Holdings Lao dốc, Cổ phiếu Dầu mỏ Tăng trướ

S&P 500 kết thúc phiên giao dịch thứ Hai ở mức thấp hơn, mặc dù các nhà đầu tư ngày càng kỳ vọng vào báo cáo quý sắp tới của Nvidia. Cổ phiếu của nhà sản xuất chip AI này đã giảm giữa sự bất ổn xung quanh báo cáo, dự kiến sẽ ra mắt trong tuần này.

Trong khi đó, các nhà đầu tư đang theo dõi sát sao dữ liệu lạm phát sắp tới để tìm hiểu về những thay đổi tiềm năng trong chính sách lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang.

Chỉ số công nghệ nặng Nasdaq cũng giảm, trong khi Chỉ số Trung bình Công nghiệp Dow Jones cầm cự nhờ các gã khổng lồ như Caterpillar và American Express. Dù suy giảm chung, Chỉ số Dow kết thúc ngày với một mức tăng nhỏ nhưng tích cực, nhờ vào mức tăng gần 1% của các cổ phiếu này.

Nvidia, nhà lãnh đạo về chip AI, dự kiến sẽ báo cáo kết quả quý vào thứ Tư. Các nhà đầu tư đang đặt hy vọng vào kết quả của công ty, đã tăng ấn tượng 160% tính đến nay, chiếm phần lớn mức tăng 18% của S&P 500.

"Nvidia là tâm điểm tuần này như một thước đo cho đầu tư rủi ro vào năm 2024," nhà phân tích McMillan cho biết. Ông nhấn mạnh rằng sự thành bại của Nvidia có thể có tác động lớn đến thị trường, do tầm quan trọng của công ty trong lĩnh vực AI.

Tuy nhiên, có sự lo lắng ngày càng tăng trong giới đầu tư. Một số lo ngại rằng nếu hướng dẫn của Nvidia không đạt kỳ vọng cao, nó có thể làm gián đoạn đà tăng hiện tại của các cổ phiếu AI như Microsoft và Alphabet.

"Có lo ngại rằng Nvidia có thể gây thất vọng," Jake Dollarhide, CEO của Longbow Asset Management cảnh báo. "Khi thị trường tìm thấy sự tự tin mà không xem xét khả năng tin xấu, đó là khi tin xấu xuất hiện."

Cổ phiếu của PDD Holdings, đơn vị của công ty Trung Quốc đứng sau nền tảng Temu nổi tiếng, đã giảm gần 29% sau khi công ty không đáp ứng được kỳ vọng của nhà đầu tư về thu nhập quý hai. Sự sụt giảm đáng kể này đã làm dấy lên lo ngại trong một thị trường vốn đã căng thẳng.

Tesla cũng trở thành tâm điểm, mất 3.2% giá trị thị trường. Nguyên nhân là do động thái bất ngờ của các cơ quan chức năng Canada, theo gương Hoa Kỳ và Liên minh Châu Âu, thông báo áp dụng mức thuế 100% đối với nhập khẩu xe điện từ Trung Quốc. Động thái này có thể ảnh hưởng nghiêm trọng đến doanh số bán hàng của Tesla tại khu vực và đe dọa vị thế của thị trường.

Các chỉ số chứng khoán chủ yếu kết thúc ngày đi theo các hướng khác nhau. Chỉ số S&P 500 giảm 0.32%, dừng ở mức 5,616.84 điểm. Chỉ số công nghệ nặng Nasdaq chịu thất thoát nhiều hơn, mất 0.85% và kết thúc phiên ở mức 17,725.77 điểm. Trong khi đó, Chỉ số Trung bình Công nghiệp Dow Jones duy trì được và tăng 0.16%, đóng cửa ở mức 41,240.52.

Trong số 11 ngành của S&P 500, có sáu ngành kết thúc ngày giảm. Ngành công nghệ thông tin chịu áp lực nhiều nhất, giảm 1.12%. Ngành tiêu dùng tùy ý cũng chịu áp lực, mất 0.81%. Tuy nhiên, giữa căng thẳng địa chính trị ở Trung Đông và các gián đoạn cung cấp dầu liên quan, ngành năng lượng lại có chiều hướng ngược lại, tăng 1.11%.

Cổ phiếu của Boeing đã giảm 0.85% sau khi biết được rằng NASA đã chọn SpaceX làm đối tác chính để đưa các phi hành gia trở về Trái đất vào năm tới, chọn phương tiện của họ thay vì Starliner của Boeing.

Các thị trường chứng khoán tăng vào thứ sáu, với S&P 500 tiến gần đến mức cao nhất mọi thời đại. Điều này xảy ra trong bối cảnh Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Jerome Powell tuyên bố rằng đã đến lúc giảm chi phí vay. Powell nhấn mạnh rằng rủi ro lạm phát giảm và sự ổn định trong nhu cầu lao động đã tạo điều kiện cho quyết định này, đây là tín hiệu tích cực cho các nhà đầu tư.

Có một chút kỳ vọng trên thị trường tiền tệ, với các nhà giao dịch ước tính xác suất giảm 25 điểm cơ bản vào tháng 9 là 70%, và giảm 50 điểm cơ bản là 30%. Những dự báo này dựa trên dữ liệu từ công cụ FedWatch của CME Group, nơi theo dõi sát sao tâm lý của nhà đầu tư.

Dữ liệu chi tiêu cá nhân tháng 7, một chỉ số lạm phát quan trọng đối với Cục Dự trữ Liên bang, có thể là yếu tố then chốt trong triển vọng chính sách của họ. Các dữ liệu này có thể cung cấp cái nhìn sâu sắc về hướng đi của việc nới lỏng tiền tệ của Fed, điều có thể ảnh hưởng đến tâm lý thị trường.

Các nhà đầu tư sẽ tập trung vào báo cáo lợi nhuận tuần này từ các công ty như Dell, Salesforce, Dollar General, và Gap. Những báo cáo này có thể cung cấp cái nhìn về tình hình sức khỏe của khu vực doanh nghiệp và hướng dẫn thêm cho thị trường.

Trên mặt trận thị trường chứng khoán, S&P 500 cho thấy một lợi thế nhỏ 1.1-to-1 so với các cổ phiếu giảm giá. Nhìn chung, các cổ phiếu giảm giá nhiều hơn các cổ phiếu tăng giá tại Hoa Kỳ với tỷ lệ 1.2-to-1, cho thấy một số biến động trong số các nhà tham gia thị trường.

Hoạt động giao dịch trên các sàn giao dịch của Mỹ dưới mức trung bình, với khối lượng 9.5 tỷ cổ phiếu so với mức trung bình 11.9 tỷ cổ phiếu trong 20 phiên vừa qua. Điều này có thể chỉ ra rằng các nhà đầu tư đang tạm chờ đợi giữa sự không chắc chắn về các bước tiếp theo của Fed.

Các thị trường chứng khoán thế giới cũng phản ứng với kỳ vọng về việc sắp giảm lãi suất của Mỹ. Mặc dù giá dầu tăng, do căng thẳng tại Trung Đông, thị trường vẫn đóng cửa trong sắc đỏ. Cổ phiếu châu Âu kết thúc ngày giảm nhẹ, trong khi London, đóng cửa vì ngày nghỉ lễ, cho thấy kết quả yếu ớt. Chỉ số Nikkei của Nhật cũng giảm do đồng yên mạnh hơn, kết thúc giao dịch giảm gần 0.7%.

Các chỉ số chứng khoán Mỹ kết thúc phiên giao dịch với kết quả trái chiều vào thứ hai. Chỉ số trung bình công nghiệp Dow Jones tăng 0.16% lên 41,240.52. Trong khi đó, S&P 500 giảm 0.32% xuống 5,616.84 và Nasdaq Composite giảm 0.85% kết thúc ngày ở 17,725.77. Chỉ số MSCI World Index cũng giảm 0.20% kết thúc ở 829.64.

Các thị trường chứng khoán tiếp tục phản ứng với loạt tin tức, bao gồm cả những bình luận gần đây của Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Jerome Powell. "Chúng tôi đã thấy một đợt tăng vào thứ sáu do các bình luận của Powell và một số dữ liệu đơn đặt hàng hàng bền vững mạnh mẽ," Ben MacMillan, cố vấn đầu tư chính tại IDX Insights ở Florida nói. Tuy nhiên, ông nói thêm rằng theo lịch sử, các đợt cắt giảm lãi suất thường báo trước sự yếu kém của thị trường chứng khoán vì các đợt cắt giảm diễn ra vì một lý do.

Hợp đồng tương lai dầu Brent kết thúc ngày tăng 3.05% lên 81.43 USD một thùng. Dầu thô Mỹ cũng ghi nhận mức tăng đáng kể, tăng 3.5% lên 77.42 USD một thùng. Điều này phản ánh sự biến động của thị trường và sự lo lắng của nhà đầu tư trong bối cảnh không chắc chắn về kinh tế toàn cầu.

Dữ liệu mới từ Bộ Thương mại Mỹ cho thấy sự tăng mạnh trong các đơn đặt hàng hàng bền như nồi nướng và máy bay. Các đơn đặt hàng này tăng 9.9% trong tháng 7, là một sự hồi phục đáng kể sau khi giảm trong tháng 6 và vượt qua dự báo của các nhà phân tích. Sự tăng vọt này cho thấy nhu cầu đối với hàng sản xuất tại Mỹ đang hồi phục.

Jerome Powell nhấn mạnh tại một hội nghị tại Jackson Hole vào thứ Sáu rằng Fed sẵn sàng nới lỏng chính sách tiền tệ, lưu ý sự cần thiết phải ngăn chặn sự suy yếu thêm trong thị trường lao động. Những lời phát biểu của ông thu hút sự quan tâm từ các nhà đầu tư mong đợi lãi suất thấp hơn để hỗ trợ nền kinh tế, nhưng cũng ám chỉ những thử thách có thể đến.

Chuyên gia kinh tế trưởng của Ngân hàng Trung ương Châu Âu, Philip Lane, đã đưa ra đánh giá lạc quan một cách thận trọng về tình hình hiện tại tại hội nghị Jackson Hole. Theo ông, ECB đã đạt được tiến bộ đáng kể trong việc giảm lạm phát khu vực đồng euro xuống mục tiêu 2%, nhưng nhấn mạnh rằng vẫn còn quá sớm để đảm bảo chiến thắng cuối cùng. Lời bình luận này phản ánh sự thận trọng của ngân hàng trung ương về các bước đi tiếp theo trong chính sách tiền tệ.

Trên cơ sở các bình luận của Lane, lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm chuẩn tăng 1.3 điểm cơ sở lên 3.82%. Trái phiếu kỳ hạn hai năm, nhạy cảm hơn với những thay đổi lãi suất, cũng tăng 2.7 điểm cơ sở lên 3.94%. Điều này cho thấy thị trường đang bắt đầu tính toán các thay đổi chính sách tiềm năng.

Hợp đồng tương lai của quỹ Fed đang tính toán đầy đủ cho một đợt tăng lãi suất 0.25 điểm phần trăm tại cuộc họp ngày 18 tháng 9 của Fed, và cũng cung cấp khả năng 39.5% cho một động thái tăng đột ngột 50 điểm phần trăm. Các nhà đầu tư đang mong đợi giảm 103 điểm lãi suất vào cuối năm và thêm 122 điểm lãi suất vào năm 2025.

Ngân hàng Trung ương Châu Âu đã bắt đầu chu kỳ nới lỏng của mình, cắt giảm lãi suất 25 điểm phần trăm vào tháng 7. Dự kiến sẽ có thêm hai lần cắt giảm như vậy trong năm nay. Ben McMillan của IDX Insights kỳ vọng ECB sẽ cắt giảm lãi suất 75 điểm phần trăm trong năm nay, nhưng ông tin rằng thị trường có thể điều chỉnh kỳ vọng của mình đối với việc cắt giảm lãi suất ít quyết liệt hơn.

Dữ liệu quan trọng về tiêu dùng cá nhân và lõi lạm phát tại Mỹ dự kiến sẽ được công bố vào thứ Sáu, cùng với dữ liệu lạm phát sơ bộ từ EU. Những bản báo cáo này có thể là yếu tố quan trọng để xác định hướng đi của chính sách tiền tệ vào tháng 9, và phần lớn các nhà phân tích dự đoán chúng sẽ ủng hộ ý tưởng cắt giảm lãi suất.

Trên thị trường ngoại hối, yên Nhật tăng giá lên mức cao ba tuần so với đô la Mỹ, đạt 143.45 yên mỗi đô la. Tuy nhiên, sau đó đồng đôla đã phục hồi một phần giá trị, tăng 0.14% lên 144.56 yên. Sự tăng giá của yên cho thấy mối quan tâm ngày càng tăng của nhà đầu tư đối với tài sản an toàn trong bối cảnh bất ổn kinh tế toàn cầu.

Chỉ số đô la, theo dõi tỷ giá của đồng tiền Mỹ so với sáu loại tiền tệ chính, bao gồm euro và yên, đã tăng 0.24%, đạt 100.84. Cùng lúc, euro giảm 0.28%, xuống còn $1.1159. Sự chuyển động này phản ánh sự mạnh mẽ của đồng đôla trong bối cảnh bất ổn kinh tế toàn cầu và nhu cầu về tài sản an toàn hơn.

Giá vàng tiếp tục cho thấy sự tăng trưởng ổn định, tiệm cận mức cao lịch sử. Vàng giao ngay tăng 0.31% lên mức $2,518.27 một ounce trong bối cảnh nhu cầu về tài sản an toàn tăng lên. Hợp đồng tương lai vàng của Mỹ cũng cho thấy sự tăng động lực, tăng 0.28% lên $2,515.50 một ounce. Những khoản tăng này nêu bật mong muốn của nhà đầu tư để bảo vệ vốn của họ giữa bối cảnh bất ổn trong thị trường tài chính.