FX.co ★ Фінансове майбутнє на горизонті: фондові індекси США зростають в очікуванні новин щодо споживчих цін

У вівторок, напередодні публікації ключової інформації щодо інфляції, індекси Nasdaq і S&P 500 показали помірне зростання, попри спад у секторі фінансів. Це сталося напередодні звітного сезону для провідних американських банків, який розпочнеться в п'ятницю.

Nasdaq Composite, спираючись на зміцнення в сегменті напівпровідників, продемонстрував помітне збільшення, тоді як зростання S&P 500 виявилося мінімальним. Індекс Dow Jones Industrial Average закрився майже без змін.

У центрі уваги інвесторів опинився очікуваний на середу індекс споживчих цін, який може істотно вплинути на рішення Федеральної резервної системи щодо коригування відсоткових ставок у світлі останніх позитивних економічних даних, включно з приголомшливим звітом щодо ринку праці.

Серед великих банків, чиї звіти зацікавили ринок, були JPMorgan Chase & Co, Wells Fargo & Co і Citigroup Inc, які входять до банківського індексу S&P та відзначилися зниженням у своїй діяльності за підсумками останніх торгів.

"Звітність фінансових компаній за перший квартал зазвичай задає темп для всього сезону", ─ зазначив Білл Норті, який обіймає посаду старшого директора з інвестицій в U.S. Bank Wealth Management у Біллінгсі, штат Монтана. "Циклічні сектори ми бачимо як мірило загального стану корпоративної сфери у США".

Аналітики прогнозують, що інфляція буде поступово знижуватися до цільового рівня Федерального резерву в 2%. Проте Національна федерація незалежного бізнесу у вівторок повідомила про падіння рівня оптимізму серед малого бізнесу до мінімуму за останні 11 років у березні, з інфляцією як головною турботою.

"Зниження індексу настроїв серед малого бізнесу ─ ключовий сигнал", наголосив Грін. "Це повторення тенденції останніх років, коли великі компанії почуваються впевнено, тоді як малий бізнес зазнає значних труднощів".

Промисловий індекс Dow Jones знизився на 9.13 пункту, або на 0.02%, закрившись на позначці 38883.67. Індекс S&P 500 зріс на 7.52 пункту, або на 0.14%, досягнувши рівня 5209.91, тоді як Nasdaq Composite збільшився на 52.68 пункту, або на 0.32%, закрившись на позначці 16306.64.

З 11 ключових секторів індексу S&P 500 дев'ять показали зростання, причому найбільший приріст спостерігався в секторі нерухомості. Сектор фінансових послуг показав найменшу динаміку.

Згідно з останніми прогнозами від LSEG, очікується, що загальний приріст прибутків компаній, що входять до індексу S&P 500 за перший квартал, сягне 5% у річному вираженні, що нижче за початкові очікування в 7.2% на початку кварталу.

Акції, пов'язані з криптовалютами та технологією блокчейн, продемонстрували спад, відображаючи зниження вартості біткойна. Зокрема, акції компанії Coinbase Global і розробника ПЗ MicroStrategy втратили у вартості 5,5% і 4,8% відповідно.

Однак акції Moderna виділялися серед інших, піднявшись на 6,2% після оголошення про позитивні результати на ранніх стадіях випробувань індивідуальної вакцини проти раку, розробленої спільно з Merck.

Акції Alphabet Inc також показали зростання на 1,1%, наближаючи компанію до значної віхи у вигляді ринкової капіталізації в розмірі 2 трильйонів доларів.

На Нью-Йоркській фондовій біржі кількість акцій, що показують зростання, перевищила кількість тих, що падають, зі співвідношенням 1,44 до 1. На Nasdaq аналогічне співвідношення на користь акцій на підйомі становило 1,33 до 1.

Ціни на нафту зазнають зниження другий день поспіль, на тлі поточних переговорів щодо досягнення перемир'я в Газі, зустрічаючи перешкоди з боку єгипетських і катарських медіаторів. У понеділок ціни на нафту марки Brent відзначилися зниженням уперше за останні п'ять торгових сесій, тоді як вартість американської нафти впала вперше за останні сім днів.

Американський долар демонструє стабільність, на тлі передчуття інвесторами майбутніх даних щодо інфляції у США, очікуваних у середу. Тим часом японська єна залишається поблизу своїх багаторічних мінімумів, викликаючи пильність серед трейдерів щодо можливих дій Японії зі стабілізації валюти.

Ці очікування віщують швидку появу перших звітів великих банків про квартальні результати в п'ятницю.

"Ми перебуваємо на межі важливих даних щодо інфляції та фінансових звітів. Деякі інвестори можуть віддати перевагу прийняти більш консервативну стратегію напередодні цих ключових подій", ─ заявив Джефф Кляйнтоп, головний стратег з глобальних інвестицій в Schwab.

"Попри успішний перший квартальний виступ фондового ринку, залишається питання, чи були доходи досить сильні, щоб підтвердити такий розвиток, і чи зможуть прогнози від лідерів бізнесу підтвердити більш упевнені очікування зростання, які ринок уже включив у ціни?"

На початку торгового дня акції показали зростання, але потім динаміка ослабла, а до закриття торгів деякі з них змогли частково відновити втрачені позиції.

Джин Голдман, директор з інвестицій у Cetera Investment Management, зазначив: "З урахуванням поточних високих оцінок та питань щодо планів Федеральної резервної системи за ставками, ринки відображають ситуацію з ідеальною точністю. Будь-яке значення індексу споживчих цін, що перевищує прогнози, може ускладнити оптимізм щодо зниження ставок ФРС".

Глобальний акційний індекс MSCI піднявся на 1,32 пункту або 0,17%, досягнувши позначки 779,36, відновлюючись після попереднього зниження на приблизно 0,5%.

Європейський індекс STOXX 600 впав на 0,61%, оскільки інвестори очікували заяви про політику від Європейського центрального банку в четвер, звертаючи особливу увагу на будь-які коментарі президента Крістін Лагард про можливе зниження ставок у червні.

Прибутковість держскарбничих облігацій США знизилася в передчутті опублікування даних про інфляцію в США.

Очікування щодо зниження ставок у США ослабли на тлі збереження економічної активності. Ринки оцінюють ймовірність зниження ставки на 25 базисних пунктів у червні приблизно в 56%, порівняно з 61,5% минулого тижня, згідно з аналізом інструменту FedWatch від CME Group.

Прибутковість 10-річних держскарбничих облігацій США знизилася на 6,6 базисних пунктів, сягнувши 4,358% порівняно з 4,424% наприкінці попереднього дня, тоді як прибутковість 30-річних облігацій знизилася на 5,7 базисних пункти, до 4,4964% з 4,553%.

Прибутковість дворічних держскарбничих облігацій США, що часто реагує на зміни очікувань щодо відсоткових ставок, зменшилася на 5,1 базисних пункти, опустившись до 4,7384% з 4,789% наприкінці дня в понеділок.

Валютний ринок показав незначні зміни: індекс долара США знизився на 0,02%, сягнувши позначки 104,09, тоді як євро ослаб на 0,01%, до 1,0857 долара. Проти японської єни долар втратив 0,03%, встановившись на рівні 151,74.

Міністр фінансів Японії Сюнічі Судзукі наголосив, що країна відкрита для всіх варіантів, щоб впоратися з надмірно швидкими коливаннями єни, підтвердивши готовність до дій у відповідь на нещодавнє різке зниження вартості валюти.

У галузі енергетики, попри тривалу нестабільність на Близькому Сході, Управління з інформації в енергетиці США (EIA) скоригувало в бік збільшення свої прогнози щодо видобутку сирої нафти у США на поточний і наступний роки, а також підняло прогнози щодо світових та внутрішніх цін на нафту.

Ціни на американську нафту знизилися на 1,39%, або на 1,20 долара, до позначки 85,23 долара за барель. Водночас ціни на нафту марки Brent показали падіння на 1,06%, або на 0,96 долара, і торгувалися за ціною 89,42 долара за барель.

Аналітики зазначають, що спотова ціна на золото оновила рекорд протягом восьми сесій поспіль, підтримана активними закупівлями з боку центральних банків та зростанням геополітичної нестабільності.

Ціна на спотове золото збільшилася на 0,57%, досягнувши позначки в $2352,23 за унцію. Водночас ф'ючерси на золото у США показали зростання на 0,84%, закріпившись на рівні $2351,40 за унцію.