FX.co ★ Ethereum втратив висхідний імпульс через падіння Біткоїна: чого чекати від альткоїну далі?

Ethereum на всіх парах мчав до нового локального максимуму вище $1600. Цього тижня актив показав колосальний приріст 36%, спровокований поступовим переходом мережі на алгоритм PoS. У моменті ціна ETH стосувалася рівня $1600, після чого окотилася і почала консолідацію. Проте за підсумком альткоїн знизився на 4% через публікацію звітності Tesla, де було зазначено, що автоконцерн продав 75% своїх заощаджень у Біткоїні. В результаті Ethereum до локальної зони підтримки на позначці $1460.

Ми вже відзначали вплив Біткоїна на подальшу долю ефіру та ринку альткоїнів. Як і слід було очікувати, головна криптовалюта вказує курс руху для всього ринку. Хайп навколо звітності Tesla та 2% падіння ціни Біткоїна викликало падіння ринку альткоїнів, завдяки чому ринкова капіталізація цифрових активів скоротилася на 4%. Однак тут важливо відзначити область в районі $1 трильйона, яка тепер стала ключовою галуззю підтримки. Іншими словами, доки ринкова капіталізація не пробила круглу позначку $1 трильйон, ринок зберігає бичачий потенціал.

Ціна ETH/USD має міцне плече підтримки близько $1400. Незважаючи на локальний розпродаж із нальотом паніки, ситуація навколо ефіру залишається бичачою. Вчорашні обсяги продажу не змогли перекрити попередню імпульсну бичачу свічку, що вказує на мінімальну присутність продавців. Водночас ми бачимо певну паузу у русі ціни, спровоковану локальною перекупленістю активу. Індекс RSI і стохастичний осцилятор досягли зони перекупленості вище за відмітку 70, і починають знижуватися. Це свідчить про доцільність падіння ціни локального рівня підтримки.

Індикатор MACD продовжує висхідний рух зеленою зоною. Це говорить про те, що довгостроковий тренд сильніший і стійкіший за короткострокові імпульси. З урахуванням переходу на PoS, що наближається, а також стабілізації ситуації на ринку, варто очікувати виникнення і реалізації короткострокових бичачих імпульсів найближчим часом. Бичачі настрої ETH-інвесторів підтверджує мережева активність. Обсяги торгів і кількість активних унікальних адрес в мережі ефіру продовжує зростати, що говорить про попит на актив, що зростає.

Попри весь позитив, Ethereum довів свою залежність від Біткоїна. І з огляду на високу кореляцію між активами, потрібно констатувати той факт, що потенціал висхідного руху ціни ETH обмежений ситуацією навколо Bitcoin. Навколо першої криптовалют згущуються хмари за рахунок трьох фундаментальних факторів. Перший у тому, що "кити" почали продавати свої заощадження. Третій за величиною гаманець за три дні переклав на крипто біржі понад 132 тисячі монет BTC. Це колосальні обсяги криптовалюти, які давитимуть на ціну та перешкоджатимуть реалізації висхідних ривків Bitcoin.

Індекс долара США завершує корекційний рух та консолідацію в районі 107. DXY знижувався після встановлення 20-річного максимуму на позначці 109, а також активізації друкарського верстата ФРС для стабілізації курсу євро та інших валют. В результаті ціна індексу досягла локальної зони підтримки на позначці 106 де продовжувала консолідацію. Технічні індикатори на денному графіку вказують на сигнали до початку висхідного руху. Стохастичний осцилятор завершує формування бичачого перетину, а RSI рухається вище за відмітку 40, що вказує на високий купівельний попит.

І третім чинником є засідання ФРС 26 липня, де заплановано підвищення ключової ставки на 100 базисних пунктів. Попри загальне зниження торгової активності та адаптації гравців під нові умови, таке посилення монетарної політики негативно позначиться на бичачих планах Bitcoin. А враховуючи кореляцію криптовалюти з фондовими показниками, ймовірність висхідного руху активу прагне нуля.

Враховуючи кореляцію головного альткоїна з BTC, можна дійти висновку, що ефір знаходиться на фінальній стадії реалізації бичачого потенціалу у поточному циклі. Цілком ймовірно, що актив проб'є рівень $1600, але наступного тижня очікується зниження торгової активності через засідання ФРС. Згодом ймовірний локальний спад до ключового рівня підтримки, який відбувається в області $1200-$1250. Однак у довгостроковій перспективі немає сумнівів у тому, що альткоїн швидко відновиться і продовжить висхідний рух.

Аналітична компанія IntoTheBlock відзначає активне накопичення ETH великими гаманцями, а на ф'ючерсному ринку було зафіксовано найбільшу покупку на суму понад $1,7 мільярда. Всі ці факти вказують, що саме Ethereum стане головним двигуном ринку в найближчі місяці. Однак перед ще масштабнішим етапом зростання необхідно пережити черговий волатильний період.