За останні два тижні світові фондові ринки переживають нечуваний рівень волатильності. Війна на території України та подальші санкції щодо РФ істотно змінили інвестиційні підходи великого капіталу. Ринок криптовалют зазнав більше шкоди, адже капіталізація всіх монет ледь досягає $1,7 трильйона.
Біткоїн також почав знижуватися після стрімкого бичачого сплеску, спровокованого панікою інвесторів через початок війни. Попри весь скептицизм, аналітична компанія CoinShares відзначила приплив коштів у криптовалютні продукти за підсумками минулого тижня. Інвестори вклали в проєкти на основі цифрових активів близько $151 мільйона, а приплив склав $124 мільйони.
У продукти на основі біткоїна було інвестовано $95 мільйонів, що є найбільшим щотижневим припливом з грудня 2021 року. Однак найцікавіше полягає в тому, як інвестиції розподілялися територіально. У США зафіксували приплив коштів у розмірі $151 мільйона, тим часом як в Європі стався відтік на $24 мільйони. Це свідчить про те, що геополітична ситуація все ж значним чином впливає на цифрові активи та біткоїн.
Важливо також відзначити, що, попри відтік коштів на європейському континенті, війна в Україні значним чином вплинула на прийняття криптовалют. У США це розуміють, і сенатори наполягають на розумному розподілі криптовалютних санкцій. У Старому Світі дотримуються іншої політики та роблять основну ставку на ринок дорогоцінних металів. Також варто відзначити рекордний за 2022 рік обсяг інвестицій в продукти на базі декількох активів.
Все це свідчить про політику хеджування ризиків і перерозподіл інвестиційних потоків. Це негативно позначається на перспективах біткоїна та ринку криптовалют. Європейський ринок є одним з ключових стовпів бичачого ралі монети разом з північноамериканськими вливаннями. У США продовжують активно цікавитися біткоїном і криптовалютами, але варто визнати, що геополітичні фактори не дозволять активу підтримати довгостроковий бичачий рух. Америка бере активну участь в санкціях, і обмеження таких сировинних запасів, як в РФ, призведе до коливань долара.
З огляду на це майже не залишається сумнівів у тому, що на засіданні ФРС через тиждень план з підвищення ключової ставки буде перевиконано. Зважаючи на загальносвітову ситуацію та подальшу волатильність ринку, головній криптовалюті не вдасться обійтися малою кров'ю. З урахуванням цього головну властивість біткоїна з хеджування ризиків буде нівельовано шляхом більшої довіри МКС. Резюмуємо і розуміємо, що геополітичні події мають прямий вплив на фундаментальні фактори, від яких залежить ралі BTC. Це свідчить про те, що до закінчення війни в Україні у біткоїна немає ресурсів для довгострокового зростання.
Чого ж чекати від біткоїна у найближчі місяці? Глобально криптовалюта рухається в рамках широкого діапазону $30k-$60k. Цю область можна розділити на два більш вузьких коридори: $45k-57k і $32k-$45k. Станом на 8 березня BTC рухається в рамках останньої області.
Середньостроковою зоною опору для криптовалюти є позначка $45k. При її пробої загальний настрій крипторинку значно зросте, що може сприяти руху до середини діапазону $45k-$56k. Локальною метою активу залишається область $40k-$42k. Загалом інвестиційна активність і фундаментальні фактори свідчать про те, що головною метою BTC на найближчі місяці стане завдання по виходу з діапазону $32k-$45k.