FX.co ★ การวิเคราะห์สัปดาห์การซื้อขายวันที่ 28 สิงหาคม - 1 กันยายนสำหรับคู่สกุลเงิน EUR/USD COT Report ดอลลาร์ยังคงความเป็นเจ้าและควบคุมหลังจากสัปดาห์ที่สลดลอดโดยรวม

ภาพทางการเงินระยะยาว

คู่เงิน EUR/USD ในช่วงสัปดาห์นี้พยายามที่จะดังเดิมในการเคลื่อนไหวไปขึ้น แต่ในช่วงครึ่งหลังของสัปดาห์ได้ร่วงลงมา และที่นี่ต้องย้ำอีกครั้งว่าเราได้พูดถึงจุดที่ชาร์ตแสดงให้เห็นถึงการเกิดการแซงซับซ้อนของสกุลเงินยุโรปและรูปแบบการเสร็จสิ้นของเทรนด์ที่กำลังขึ้น สกุลเงินยุโรปไม่สามารถเติบโตได้ตลอดเวลาถ้าไม่มีหลักการเช่นนั้น สิ่งที่เกิดขึ้นในสัปดาห์นี้ต้องการการวิเคราะห์อย่างละเอียด มาเริ่มสิ!

ในครึ่งแรกของสัปดาห์, อย่างน้อยสามรายงานสำคัญจากสหรัฐอเมริกาผิดคาดหวัง ผลิตภัณฑ์มวลประชากรเติบโตในไตรมาสที่สองอ่อนกว่าที่คาดการณ์, จำนวนตำแหน่งงานที่ว่างเปล่าต่ำกว่าที่คาดการณ์มาก และรายงาน ADP เปิดเผยว่าจำนวนงานที่สร้างขึ้นนอกภาคการเกษตรน้อยกว่าที่คาดการณ์ ดูเหมือนว่าทุกอย่างเป็นตามกฎหมาย: สถิติอเมริกันต่ำ, ดอลลาร์ลง อย่างไรก็ตามในวันพฤหัสบดีและวันศุกร์ที่ผ่านมาสิ่งที่เกิดขึ้นไม่ได้มีความแน่นอนอีกต่อไป ถ้าข้อมูลเกี่ยวกับอินเฟเลชันในสหภาพยุโรปอาจมีการตีความต่างกัน ข้อมูลเกี่ยวกับตลาดแรงงานและอัตราว่างงานในสหรัฐอเมริกาก็ออกมาอ่อนแอพอสมควร แต่ดอลลาร์ขึ้น และขึ้นได้อย่างชี้ชัดกว่าที่ตกลงมาในสามวันแรกของสัปดาห์

ควรจำไว้ว่า ธนาคารกลางยุโรป (ECB) กำลังเข้าสู่ช่วงกาลที่ใกล้เคียงกับการสิ้นสุดกระบวนการเพิ่มความเข้มงวดของนโยบายการเงิน และอัตราดอกเบี้ยของ ECB ยังคงอยู่ห่างไกลจากอัตราดอกเบี้ยของ ฟีดแรลริเซิ่ง (FRS) นั่นหมายความว่า ผู้ควบคุมการเงินในยุโรปกำลังมีแผนที่จะสิ้นสุดกระบวนการเพิ่มความเข้มงวดล่วงหน้าและหลังจากนั้นก็หวังว่าในระยะเวลาหลายปีถัดมา อัตราการเงินจะลดลงสู่ระดับ 2% โดยที่ ECB ไม่มีทางเลือกอื่น เนื่องจากหากยกอัตราดอกเบี้ยอย่างมากขึ้น ตัวช่วยของประเทศสมาชิกยุโรปจะเริ่มเกิดปัญหา ยิ่งไปกว่านั้น เราสามารถเห็นได้ชัด ว่า สถิติที่แข็งแกร่งจากยุโรป นั้นแย่ลงกว่าสถิติที่แย่ที่สุดในสหรัฐฯ เช่นการเติบโตของ GDP หรือการเพิ่มตัวเลขดัชนีราคา หรือการเพิ่มความเข้มงวดก็เช่นกัน ดังนั้น ไม่ว่าข้อมูลสถิติจะปรากฎในยุโรปและสหรัฐอเมริกาในทางใดก็ตาม ยังคงมีประโยชน์ในการถือเงินดอลลาร์

และหากจำได้ว่า ดอลลาร์ลดลงเป็นเวลา 11 เดือนในช่วงที่ฟีดแรลริเซิ่งยกหน่วยเงินของตนอัตราดอกเบี้ยแรงกว่าและเร็วกว่า ธนาคารกลางยุโรป เหลือเพียงวิธีเดียวที่คู่สกุลเงินนี้สามารถไปได้คือ ลงตัวลงมา คือ ตั้งแต่ต้นปีนี้เราก็ได้สอดส่องความเป็นไปได้ที่แสดงว่ายูโรอาจจะไม่เติบโตต่อไป การลดลงเริ่มขึ้นช้ากว่า แต่ในท้ายที่สุดทั้งนั้นก็ดีกว่าไม่มีเลย

การวิเคราะห์ COT

ในวันศุกร์ผ่านมาได้ออกมาเป็นรายงาน COT สำหรับวันที่ 29 สิงหาคม ในระยะเวลา 11 เดือนที่ผ่านมา ข้อมูลในรายงาน COT สอดคล้องกับสถานการณ์บนตลาดทั้งหมด ตั้งแต่เดือนกันยายน 2022 ตัวชี้วัดโปรแกรม Net Position ของผู้เล่นใหญ่เริ่มเพิ่มขึ้นพร้อมกันกับสกุลเงินยุโรป ในรอบ 6-7 เดือนที่ผ่านมา Net Position เกือบไม่มีการเพิ่มขึ้นในขณะที่สกุลเงินยุโรปยังคงมีมูลค่าสูงและไม่ลดลงมากนัก ในขณะนี้ Net Position ของนักเทรดไม่เกี่ยวข้องกับกีดกันแบบ (bullish) ยังคงแข็งแรงในขณะที่สกุลเงินยุโรปยังคงมีมูลค่าสูงและสูงกว่าดอลลาร์อยู่

เราได้เรียนให้ผู้เทรดสังเกตเห็นตัวชี้วัดที่มีค่า "ตำแหน่งสุทธิ" ที่สูงเป็นบางครั้งอาจทำให้เกิดการสิ้นสุดของแนวโน้มเพิ่มขึ้น สัญญาณนี้ถูกบ่งชี้โดยตัวชี้วัดแรกที่เส้นสีแดงและเขียวไปห่างกันมาก ซึ่งเป็นสัญญาณที่บ่งชี้ถึงการสิ้นสุดของแนวโน้ม ในระหว่างสัปดาห์สุดท้ายการซื้อสัญญาซื้อของกลุ่ม "Non-commercial" ลดลงอย่างเห็นได้ชัดที่ 8.8 พันสัญญาและจำนวนสัญญาสั้นเพิ่มขึ้นที่ 3.2 พันสัญญา เรื่องนี้ทำให้ตำแหน่งสุทธิลดลงอย่างเห็นได้ชัดที่ 12.1 พันสัญญา จำนวนสัญญาซื้อสูงกว่าจำนวนสัญญาขายของผู้เทรดที่ไม่ใช่พาณิชย์ ถึง 148 พันสัญญา ซึ่งเป็นตกต่ำมาก ความแตกต่างเป็นครั้งที่สาม เท่านั้น ในกรณีนี้ ดูเหมือนว่าตอนนี้แม้จะยังไม่มีรายงาน COT แต่ชัดเจนว่าสกุลเงินยุโรปควรลดลง แต่ตลาดยังคงไม่มีความเร่งด่วนในการขาย

รายงานเหตุการณ์พื้นฐาน:

ในสัปดาห์นี้เกิดเหตุการณ์หลักไม่มากนัก ความสนใจของนักเทรดเป็นที่สังเกตไปที่เหตุการณ์ทางเศรษฐศาสตร์ขนาดใหญ่ และสิ่งที่เรายังไม่ได้พูดถึงคือรายงานในวันซึ่งเป็นวันศุกร์ จำนวนงานที่ไม่ใช่ฟาร์มมากกว่าที่คาดว่า 17,000 และค่าก่อนหน้าถูกสรุปลดลงอีก 30,000 อัตราการว่างงานเพิ่มขึ้น 0.3% ถึง 3.8% ดัชนีกิจกรรมทางธุรกิจในเครื่องกำเนิดยิ่งใหญ่เพิ่มขึ้นเป็น 47.6 คะแนนเมื่อเทียบกับที่คาดคะเนว่าจะได้ 47 (อยู่ต่ำกว่าระดับจุดน้ำหนักที่ 50) และหลังจากประกาศข้อมูลทางสถิตินี้ ดอลลาร์สหรัฐเพิ่มขึ้น 70 คะแนน นั่นหมายถึงอะไร? จากมุมมองของเรา เราว่าเกี่ยวกับตลาดที่กลายเป็น "หมี" ยูโรเพิ่มมาตลอดเวลาโดยไม่มีเหตุผลที่ชัดเจน และตอนนี้เวลาของการกู้คืนความยุติธรรมมาถึงเรียบร้อยแล้ว

แผนการซื้อขายสัปดาห์ที่ 28 สิงหาคม - 1 กันยายน:

1) ในกรอบเวลา 24 ชั่วโมงคู่เงินดัชนีดังกล่าวทำงานในระดับ 61.8% ของฟิโบนัชชี 1.1270 และเริ่มการแก้ไขลงหลัก ในสัปดาห์นี้ มันเดลินินจากเส้นเซ็นโกสแปน บี และระดับ 50.0% ของฟิโบนัชชี และเริ่มการลดลงอีกครั้ง ดังนั้น ตอนนี้ไม่มีเหตุผลใดๆที่จะซื้อคู่เงินดัชนี มีโอกาสที่มากที่สุดสีสันของแนวโน้มจะเปลี่ยนเป็น "ตลาดหมี" เหมือนที่เราคาดหวังในเดือนที่ผ่านมา

2) ในที่เกี่ยวกับการขายคู่เงินยูโร/ดอลลาร์ ตอนนี้ซื้อเป็นที่น่าสนใจมากกว่า เมฆอิชิโมกุถูกแยกออกเรียบร้อยแล้ว ดังนั้นการลดลงอาจจะยังคงต่อไปกับเป้าหมายที่เรากล่าวไว้หลายเดือนก่อน - ระดับที่ 5 และ 6 ซึ่งในกรณีนี้ยังมีระยะทางที่ไม่มากนักที่ต้องเดินทาง อีกทั้งยังมีระดับฟิโบนัชชี 38.2% ที่จะดึงราคามาที่ตัวเอง เนื่องจากเป็นระดับที่สำคัญ การลดลงอาจจะช้าและไม่แรง หากดูจากกรอบเวลาย่อย ความผันผวนยังคงไม่สูง แต่เราก็ยังสนับสนุนการลดลงของสกุลเงินยูโรอยู่

คำอธิบายสำหรับภาพประกอบ:

ระดับราคาการสนับสนุนและความต้านทาน (resistance/support), ระดับ Fibonacci - ระดับที่เป็นเป้าหมายเมื่อซื้อหรือขาย. สามารถวางระดับ Take Profit บริเวณใกล้เคียง

ตัวบ่งชี้ Ichimoku (การตั้งค่ามาตรฐาน), วงจร Bollinger (การตั้งค่ามาตรฐาน), MACD (5, 34, 5)

ตัวบ่งชี้ 1 ในแผนภูมิ COT - ขนาดตำแหน่งสุทธิของแต่ละหมวดหมู่นักเทรด

ตัวบ่งชี้ 2 ในแผนภูมิ COT - ขนาดตำแหน่งสุทธิของกลุ่ม "Non-commercial"