FX.co ★ Los datos de inflación de EE. UU. de hoy tendrán un fuerte impacto en los mercados

Como era de esperar, J. Powell no sorprendió a los mercados financieros durante la confirmación de su candidatura en el Senado el martes, lo que provocó el crecimiento de los índices bursátiles tanto en América como en el mundo en general.

Un mensaje importante de él fue la afirmación de que la economía de los EE. UU. va bien y que puede resistir el comienzo de un ciclo de endurecimiento de la política monetaria. Además, también dijo que la Fed no solo subirá las tasas para suprimir la inflación, sino que tendrá en cuenta otras consecuencias que puedan tener un impacto en la economía. De hecho, aclaró que el regulador actuaría en función de la situación de la economía y el desarrollo general de los acontecimientos.

En vista de su comentario sobre la caída en el mercado de valores de EE. UU., el dólar estadounidense dejó de fortalecerse, lo que resultó en una caída en el rendimiento de los bonos del Tesoro, un aumento en la demanda de acciones de empresa y una caída en el dólar estadounidense. Por otro lado, los índices bursátiles europeos cerraron en una zona positiva, y antes de la apertura de operaciones en Europa esta mañana, todos los principales índices bursátiles asiáticos están creciendo con confianza.

Los mercados se sorprendieron después de que se publicaran las minutas de la reunión de diciembre de la Fed el 5 de enero y comenzaron a prepararse para un aumento temprano de las tasas de interés, posiblemente en marzo. Sin embargo, el discurso de Powell en el Senado mostró que la Fed continúa moviéndose, generalmente tratando de no derribar los mercados financieros y manteniendo la esperanza de que el crecimiento de la inflación al menos se estabilice o corrija a la baja.

En este sentido, es muy importante la publicación de los datos de inflación al consumidor de EE.UU. Cabe recordar que se prevé su decrecimiento en términos mensuales, y luego su crecimiento en términos anuales. Pero dado que los inversores estarán interesados en la dinámica de la inflación en el período mensual de corto plazo, son las cifras de diciembre las que definitivamente tendrán un impacto en la dinámica de los mercados de divisas.

Si los datos muestran una desaceleración pronosticada o una caída aún mayor, esto contribuirá a un aumento en la demanda de activos de riesgo con un debilitamiento simultáneo de la moneda estadounidense. Al mismo tiempo, si los datos mensuales muestran un aumento de la inflación por encima de las expectativas, es probable que los mercados estén bajo presión, lo que conducirá a la reanudación de las ventas en los mercados bursátiles, los activos de materias primas y el crecimiento del dólar estadounidense.

Pronóstico del día:

El par EUR/USD se está consolidando en el rango de 1,1275-1,1385 antes de la publicación de datos importantes sobre la inflación al consumidor de EE. UU. Si los datos resultan estar por debajo del pronóstico, esto conducirá al crecimiento del par y se precipitará al nivel de 1,1435.

Hasta ahora, el oro al contado se ha detenido en el nivel de 1822,30 después de un repunte local hacia el objetivo de 1833,00. Una disminución en la inflación mensual de EE. UU. conducirá a un aumento en la demanda de oro, y puede continuar aumentando a 1833,00.