En mi pronóstico de la mañana presté atención al nivel de 1,0924 y planeé tomar decisiones de entrada en el mercado a partir de él. Echemos un vistazo al gráfico de 5 minutos y veamos lo que ocurrió allí. La caída se produjo, pero debido a la baja volatilidad del mercado no llegamos a probar esta zona. La falta de puntos de entrada adecuados en el mercado en la primera mitad también afectó al cuadro técnico, que decidí no revisar para la sesión americana.
Para abrir posiciones largas en EURUSD se requiere:
Los datos alemanes publicados volvieron a decepcionar. Allí, la producción industrial bajó más de lo previsto, a lo que el euro pudo reaccionar con una caída actual. Por otra parte, los datos sobre la tasa de desempleo muestran que el Banco Central Europeo puede seguir aplicando una política restrictiva en la eurozona, ya que el mercado laboral no reacciona a ella, lo que supone más una ventaja para el euro que una desventaja. En la segunda mitad del día no hay estadísticas de este tipo que puedan dar la vuelta al mercado, pero sí un discurso del miembro del FOMC Michael S. Barr. Ayer su colega fue extremadamente blando, a lo que el dólar reaccionó cayendo. Si persiste la presión sobre los precios, actuaré tras la formación de una falsa ruptura cerca del soporte más cercano a 1,0924. Esto proporcionará un punto de entrada adecuado y dará lugar a un movimiento alcista hacia la zona de 1,0962. Sólo la ruptura y actualización desde arriba hacia abajo de este rango determinará el desarrollo del escenario alcista, dando una oportunidad de compra con un movimiento hacia 1,0996. El objetivo más lejano será el máximo de 1,1035, donde tomaré los beneficios. Si el par EUR/USD baja y no hay actividad en 1,0924 en la segunda mitad del día, la presión sobre el par aumentará. En este caso, planeo entrar en el mercado sólo después de la formación de una falsa ruptura cerca del mínimo de la semana pasada de 1,0879. Abriré posiciones largas inmediatamente después del rebote desde 1,0834 con el objetivo de una corrección al alza de 30-35 pips intradía.
Para abrir posiciones cortas en el par EURUSD es necesario:
Los vendedores aprovecharon el momento, pero es demasiado pronto para afirmar que tienen una gran ventaja. En el caso del crecimiento del par, sólo el tono duro del representante de la Fed ayudará a defender la resistencia más próxima a 1,0962, donde una consolidación infructuosa indicará la presencia de vendedores en el mercado, lo que dará lugar a un movimiento bajista del par hasta la zona de 1,0924. Tras una ruptura y consolidación por debajo de este rango, así como una prueba inversa de abajo arriba, espero obtener otra señal de venta con salida en 1,0879. La defensa de este nivel será la última esperanza de los compradores. El objetivo más lejano será el mínimo de 1,0834, donde tomaré los beneficios. En caso de que el par EUR/USD se mueva al alza en la segunda mitad del día en el contexto de comentarios blandos de los representantes de la Fed similares a los de ayer, así como la ausencia de osos en 1,0962, la demanda del par EUR/USD volverá, así como volverán las posibilidades de construir una corrección al alza. En ese caso, pospondré la venta hasta la próxima prueba de resistencia en 1,0996. También venderé allí, pero sólo después de una consolidación infructuosa. Planeo abrir posiciones cortas inmediatamente en el rebote desde 1,1035 con el objetivo de una corrección a la baja de 30-35 pips.
Lectura recomendada:
En el informe COT (Commitment of Traders) del 2 de enero, hubo una reducción de las posiciones cortas y un ligero aumento de las posiciones largas, lo que no afectó mucho al cambio en el equilibrio de fuerzas. Es evidente que continuará la presión sobre el dólar tras la reunión de diciembre de la Reserva Federal estadounidense. El giro hacia una política monetaria blanda, que los representantes de la Reserva Federal estarán preparando para un futuro próximo, no encaja en absoluto con la dura postura del Banco Central Europeo. Quizá sea éste uno de los argumentos más llamativos a favor de un mayor fortalecimiento del euro y un debilitamiento del dólar estadounidense. Tenemos por delante importantes datos sobre la inflación en EE.UU., que ayudarán a comprender con mayor claridad la postura ulterior del regulador en materia de tasas. El informe COT muestra que las posiciones largas no comerciales aumentaron en tan solo 717 hasta un nivel de 211.912, mientras que las posiciones cortas no comerciales disminuyeron en 1.368 hasta un nivel de 92.436. Como resultado, el diferencial entre posiciones largas y cortas aumentó en 347.