Ayer se formaron varias señales de entrada al mercado. Echemos un vistazo al gráfico de 5 minutos para averiguar qué sucedió. Anteriormente, le pedí que prestara atención a 1,0384 para decidir cuándo ingresar al mercado. El crecimiento a este nivel ocurrió bastante rápido en la primera mitad del día. Parece que el par también se instaló en este nivel, pero decidí no comprar el euro en medio de la falta de metas de inflación. Por la tarde, los datos apuntaban a una disminución de la inflación en la eurozona, lo que debilitó la posición del euro y provocó la caída del par. Una ruptura falsa en 1,0333 dio una señal de compra y esperanza de crecimiento, pero el movimiento alcista fue de unos 20 puntos, luego el par volvió a estar bajo presión. Una prueba de ruptura e inversión desde debajo de 1,0333 ya ha dado lugar a una señal de venta. Pero incluso allí, después de que el par cayera 20 puntos, los alcistas comenzaron a comprar activamente nuevos mínimos.
Los buenos datos de ayer en el mercado inmobiliario de EE.UU. fortalecieron al dólar, pero los alcistas aprovecharon el momento y compraron la corrección, manteniendo al par en el canal horizontal. No esperamos nada esta mañana excepto el discurso del Banco Central Europeo de Christine Legarde, quien seguramente intentará mantener un equilibrio entre el aumento de las tasas de interés y el crecimiento de la economía de la eurozona. Los datos de inflación de ayer apuntaban a una ralentización de los precios, facilitando un poco los planes de Lagarde. En caso de una reacción negativa a sus declaraciones, el escenario óptimo para abrir posiciones largas en las condiciones actuales será una ruptura falsa en el área del soporte más cercano en 1,0323, por analogía con lo que analicé anteriormente. Esto ayudará a asegurar que haya grandes jugadores en el mercado, apostando por el crecimiento exitoso del euro, y devolverá el par al nivel de 1,0384, que actualmente se está negociando. En el caso de una ruptura y una prueba a la baja de este rango, apostaré por un segundo impulso al máximo de 1,0432. Por encima de este rango, tenemos el nivel de 1,0478, un máximo mensual. Una ruptura de este nivel golpearía las ordenes Stop de los bajistas y formaría una señal de compra con la posibilidad de empujar al par a la zona de 1,0525, lo que fortalecerá la tendencia alcista al final de esta semana.
Si el par cae y los alcistas no logran proteger 1,0323, la presión sobre el euro aumentará, pero no sucederá nada terrible. Esto solo conducirá a un movimiento bajista hacia el área del próximo soporte en 1,0276, que actúa como una especie de límite inferior del canal horizontal. También le aconsejo que abra posiciones largas allí solo en una ruptura falsa. También es posible abrir mucho después de un rebote desde 1,0227, o incluso más bajo, en 1,0180, esperando un aumento de 30-35 pips.
Cuándo abrir posiciones cortas en EUR/USD:Obviamente, los bajistas están haciendo todo lo posible para empujar al euro lo más bajo posible. Si los bajistas cuentan con algo hoy, entonces necesitan una ruptura falsa en el área de la resistencia más cercana en 1,0384. Esto le dará, aunque no sea excelente, un punto de entrada y le permitirá bajar hasta soporte 1,0323. El par puede asentarse en este nivel en caso de que recibamos declaraciones muy moderadas de Lagarde, quien hablará esta tarde. Una prueba alcista inversa de 1,0323 será una razón para vender EUR/USD ya con el objetivo de eliminar las órdenes de tope alcistas y una caída mayor al área de 1,0276, donde los alcistas se activarán nuevamente y comenzarán a recuperar la caída.
El objetivo más lejano será el área de 1,0227, donde recomiendo asegurar las ganancias. Si el EUR/USD sube durante la sesión europea y los bajistas no logran proteger 1,0384, la demanda del par aumentará, lo que respaldará el mercado alcista y una actualización de 1,0432. En este caso, le aconsejo que no se apresure a vender: recomiendo abrir posiciones cortas allí solo en caso de ruptura falsa. También es posible ir corto después de un rebote desde el máximo de 1,0478, o incluso más alto, desde 1,0525, esperando una caída de 30-35 pips.
Según el informe del Compromiso de los comerciantes (COT) del 8 de noviembre, tanto las posiciones cortas como las largas aumentaron. Estos datos no tienen en cuenta la situación del mercado después de la publicación de los datos de inflación de EE. UU., por lo que no debe confiar mucho en los datos COT actuales. El crecimiento de los precios simplemente se desaceleró, no disminuyó. Aunque la inflación de EE. UU. se desaceleró en mayor medida de lo previsto anteriormente, la Reserva Federal continuará siguiendo su política y aumentando las tasas de interés. Se espera que la tasa de los fondos federales aumente entre un 0,5 % y un 0,75 % en diciembre. En cuanto al euro, la demanda de activos de riesgo ha crecido ligeramente. Sin embargo, además de la posible desaceleración de la restricción monetaria por parte de la Reserva Federal, otro factor clave es el aumento adicional de las tasas de interés en la eurozona. Más políticos europeos han declarado recientemente que las tasas de interés deberían aumentar aún más para hacer frente a la creciente inflación. Sin embargo, si la economía de la UE continúa contrayéndose a un ritmo rápido, se pueden detener las subidas de tipos agresivas, lo que limitará el potencial alcista del par a medio plazo. El informe COT indicó que las posiciones largas no comerciales disminuyeron en 7.453 a 232.317, mientras que las posiciones cortas no comerciales cayeron en 9.262 a 124.718. Al final de la semana, la posición neta total no comercial se mantuvo positiva y se situó en 107.599 frente a 105.790 hace una semana. Esto indica que los inversores continúan aprovechándose de la situación y compran euros baratos incluso por encima de la paridad. También acumulan posiciones largas, esperando que la crisis termine y el par se recupere en el largo plazo. El precio de cierre semanal aumentó a 1,0104 desde 0,9918.
Promedios móviles
La negociación se realiza en los promedios móviles de 30 y 50 días, lo que indica incertidumbre en el mercado.
Nota: El período y los precios de los promedios móviles son considerados por el autor en el gráfico de una hora, lo que difiere de la definición general de los promedios móviles diarios clásicos en el gráfico diario.
Bandas de Bollinger
Si el par euro/dólar sube, el límite superior del indicador ubicado en 1,0384 actuará como resistencia. Si el par cae, el límite inferior del indicador alrededor de 1,0323 actuará como soporte.
Descripción de los indicadoresPromedio móvil (promedio móvil, determina la tendencia actual suavizando la volatilidad y el ruido). El período es 50. Está marcado en amarillo en el gráfico.Promedio móvil (promedio móvil, determina la tendencia actual suavizando la volatilidad y el ruido). El período es 30. Está marcado en verde en el gráfico.Indicador MACD (Moving Average Convergence/Divergence - convergencia/divergencia de medias móviles). Un período EMA rápido es 12. Un período EMA lento es 26. El período SMA es 9.Bandas de Bollinger. El período es 20.Los comerciantes especulativos sin fines de lucro son comerciantes individuales, fondos de cobertura y grandes instituciones que utilizan el mercado de futuros con fines especulativos y cumplen ciertos requisitos.Las posiciones largas no comerciales son el número total de posiciones largas abiertas por operadores no comerciales.Las posiciones cortas no comerciales son el número total de posiciones cortas abiertas por operadores no comerciales.La posición neta no comercial total es una diferencia en el número de posiciones cortas y largas abiertas por operadores no comerciales.