Tesla profituje z prepadu veľkých spoločností, akcie po štvrťročných výsledkoch vzrástli o 12 %

V stredu sa obchodovanie na Wall Street skončilo poklesom indexov v dôsledku rastúcich výnosov štátnych dlhopisov, čo negatívne ovplyvnilo spoločnosti s veľkou kapitalizáciou. Investori stratili dôveru v rýchle zníženie sadzieb zo strany Federálneho rezervného systému, zatiaľ čo podnikové správy zvýšili napätie, čo zasiahlo ceny akcií spoločností McDonald's a Coca-Cola.

Výnosy 10-ročných amerických štátnych dlhopisov dosiahli najvyššiu hodnotu za posledné tri mesiace. Investori vzhľadom na stabilné ekonomické ukazovatele a blížiace sa prezidentské voľby prehodnocujú svoje očakávania týkajúce sa budúcich rozhodnutí Fedu.

"Trh sa snaží stráviť tento najnovší nárast výnosov," poznamenal Adam Turnquist, hlavný technický analytik spoločnosti LPL Financial, a zdôraznil, že vyššie sadzby vytvárajú ďalší tlak na akcie.

Akcie spoločností s veľkou kapitalizáciou citlivých na zmeny úrokových sadzieb klesali: spoločnosť Nvidia klesla o 2,81 %, Apple o 2,16 %, Meta Platforms (organizácia zakázaná v Rusku) klesla o 3,15 % a Amazon zaznamenal pokles o 2,63 %. Títo technologickí giganti ťahali nadol technologický index Nasdaq.

Spomedzi 11 sektorov v indexe S&P 500 vykazovali pozitívnu dynamiku len sektory verejných služieb a nehnuteľností. Všetky ostatné sektory ukončili deň v oblasti záporných hodnôt.

Priemyselný index Dow Jones klesol o 409,94 bodu, teda o 0,96 %, na 42 514,95 bodu. Index S&P 500 klesol o 53,78 bodu, teda o 0,92 %, na 5 797,42 bodu, a Nasdaq Composite klesol o 296,47 bodu, teda o 1,60 %, a zavrel na úrovni 18 276,65 bodu.

Akcie spoločnosti McDonald's klesli o 5,12 % vzhľadom na alarmujúce správy o výskyte baktérie E. coli spájanej s jej hamburgermi Quarter Pounder. Incident mal za následok jedno úmrtie a množstvo ochorení, čo spoločnosť výrazne zasiahlo. Pod tlak sa dostala aj spoločnosť Coca-Cola, ktorej akcie klesli o 2,07 % napriek tomu, že potvrdila svoju ročnú prognózu zisku. Investori boli sklamaní, keďže očakávané tržby nenaplnili vyššie očakávania.

Širší sektor spotrebného tovaru zaznamenal pokles o 1,82 %. Nasledoval sektor informačných technológií s poklesom o 1,68 %, čo prispelo k celkovému negatívnemu vývoju na trhu.

"Trh nedávno dosiahol nové historické maximá a mnohí portfólio manažéri sa rozhodli uzamknúť zisky," uviedol Thomas Martin, senior portfólio manažér spoločnosti Globalt Investments. Dodal, že súčasná nálada na trhu prispieva k masovému predaju, keďže investori sa snažia zabezpečiť si zisky uprostred rastúcej neistoty.

Akcie spoločnosti Boeing klesli o 1,76 % po oznámení štvrťročných strát vo výške 6 miliárd USD v dôsledku dlhodobého zastavenia výroby, ktoré bolo spôsobené štrajkom. Neskôr v ten istý deň mali zamestnanci Boeingu hlasovať o novom návrhu zmluvy, ktorý by mohol ukončiť päťtýždňový konflikt.

Napriek celkovému negatívnemu vývoju na trhu zaznamenala spoločnosť Texas Instruments pozitívne výsledky, pričom jej akcie vzrástli o 4 % po tom, čo zisk za tretí štvrťrok prekonal očakávania analytikov. Investorov potešila aj spoločnosť AT&T, ktorej akcie vzrástli o 4,60 %, keďže rast počtu predplatiteľov bezdrôtových sietí v treťom štvrťroku prekonal prognózy.

Index S&P 500 zaznamenal tretí denný pokles za sebou, čo poukazuje na rastúce napätie na trhu a obavy investorov.

Akciové trhy v USA sa pohybujú v blízkosti rekordných úrovní, analytici však varujú, že kombinácia výsledkových správ, zmien v očakávaniach menovej politiky a nadchádzajúcich prezidentských volieb by mohla otestovať rast a vyvolať volatilitu.

Prezident Federálneho rezervného systému v Richmonde Thomas Barkin poznamenal, že boj Fedu o návrat inflácie na dvojpercentný cieľ môže trvať dlhšie, než sa očakávalo, čo by mohlo obmedziť potenciál znižovania sadzieb v blízkej budúcnosti.

Najnovšia správa Federálneho rezervného systému, známa ako Béžová kniha, ukázala, že ekonomická aktivita v USA sa od septembra do začiatku októbra v podstate nezmenila. Spoločnosti však naďalej zvyšujú počet zamestnancov, čo ponúka určitý optimizmus pre trh práce.

Na newyorskej burze klesajúce akcie výrazne prevažovali nad ziskovými, a to v pomere 3,27 ku 1. Burza zaznamenala 102 nových maxím a 59 nových miním, čo svedčí o zmiešanej výkonnosti trhu.

Index S&P 500 zaznamenal 28 nových 52-týždňových maxím a 4 nové minimá, zatiaľ čo Nasdaq Composite zaznamenal 60 nových maxím, ale aj 90 nových miním, čo poukazuje na pretrvávajúce riziká na trhu.

Objem obchodov na amerických burzách za tento deň dosiahol 11,83 miliardy akcií, čím prekonal 20-dňový priemer 11,29 miliardy akcií. Táto zvýšená aktivita investorov by mohla signalizovať, že trh sa v blízkej budúcnosti pripravuje na významné zmeny.

Akcie menších konkurentov spoločnosti Tesla v oblasti elektromobilov, spoločností Rivian a Lucid, po skončení obchodovania vzrástli o 2 %, čo odráža rastúcu dôveru v trh s elektromobilmi. Tento rast podčiarkuje pozornosť venovanú tomuto sektoru, v ktorom Tesla zostáva dominantným hráčom.

Elon Musk potvrdil plány spoločnosti Tesla spustiť samojazdiace autá s platenými jazdami už na budúci rok. Spoločnosť čaká na schválenie regulačných orgánov v Kalifornii a Texase, ktoré by mohli pripraviť pôdu pre komercializáciu tejto technológie.

Po prezentácii robotaxi prudko vzrástol dopyt po softvéri Full Self-Driving (FSD) od Tesly. V reakcii na rastúci záujem spoločnosť ponúkla existujúcim používateľom už druhýkrát v tomto roku bezplatný prístup k FSD na jeden mesiac.

Napriek neistému dopytu po elektrických vozidlách a odchodu niektorých konkurentov z trhu Tesla pokračuje v rozširovaní svojho produktového radu a znižovaní výrobných nákladov. Spoločnosť tiež výrazne investuje do projektov umelej inteligencie a výrobných kapacít. Tesla plánuje uviesť na trh nové, cenovo dostupnejšie modely v priebehu nasledujúcich dvoch rokov, pričom prvý predaj sa očakáva v prvej polovici roka 2025.

Výsledky spoločnosti Tesla za tretí štvrťrok urobili na analytikov dojem: zisková marža spoločnosti v automobilovom priemysle bez započítania regulačných úverov dosiahla 17,05 %, čo je viac ako 14,6 % v predchádzajúcom štvrťroku. Tento údaj prekonal prognózu Wall Street, ktorá očakávala 14,9 %. Tieto výsledky poukazujú na finančnú odolnosť spoločnosti aj v podmienkach trhových problémov a konkurencie v odvetví.

Spoločnosť Tesla oznámila, že náklady na výrobu jedného elektromobilu dosiahli historické minimum, a to približne 35 100 USD. Dosiahla to vďaka zníženiu nákladov na pracovnú silu a materiál. Okrem toho spoločnosť vykázala za tretí štvrťrok upravený zisk 72 centov na akciu, čím výrazne prekonala očakávania analytikov, ktoré boli na úrovni 58 centov.

Klesajúce ceny surovín, najmä tých, ktoré sa používajú pri výrobe batérií, znížili náklady spoločnosti Tesla ešte viac. Spoločnosť uviedla, že to pozitívne ovplyvní jej finančné výsledky v tomto roku, hoci tento faktor môže byť postupný.

Spoločnosť Tesla plánuje na budúci rok výrazné zvýšenie kapitálových výdavkov. Finančný riaditeľ Taneja predpokladá kapitálové investície vo výške viac ako 11 miliárd USD, čím potvrdzuje zámery spoločnosti rozšíriť svoje výrobné kapacity a technologický vývoj.

Po minuloročnom znížení cien Tesla na jar tohto roka predstavila výhodné možnosti financovania s cieľom stimulovať dopyt. Tento krok bol súčasťou širšej stratégie na udržanie konkurencieschopnosti, keďže o trhový podiel v oblasti elektrických vozidiel bojujú aj iné automobilové spoločnosti.

Za prvých deväť mesiacov roku 2024 dodala Tesla už 1,29 milióna vozidiel. Na prekonanie minuloročného rekordu potrebuje spoločnosť do konca roka predať ďalších 514 925 vozidiel. Dostáva sa tak na cestu k dosiahnutiu ďalšieho míľnika, pokiaľ ide o objem predaja.

Príjmy spoločnosti Tesla za tretí štvrťrok dosiahli 25,18 miliardy USD, čo je mierne pod očakávaniami analytikov, ktorí očakávali 25,37 miliardy USD. Spoločnosť však zlepšila svoju výkonnosť v porovnaní s rovnakým štvrťrokom 2023, keď tržby dosiahli 23,35 miliardy USD.

Okrem toho Tesla vykázala druhý najvyšší štvrťročný príjem z regulačných kreditov, ktorý medziročne vzrástol o 33 % na 739 miliónov USD, hoci sa znížil z 890 miliónov USD v druhom štvrťroku.