Z hľadiska komplexnej analýzy vidíme širokú škálu výkyvov medzi dvoma úrovňami cien, tak si teraz povedzme niečo o podrobnostiach. Klesajúci pohyb nastavený minulý týždeň priviedol kotáciu do oblasti úrovne 1,1080, kde si našla podporný bod. Citácia si našla aj ďalší nominálny koordinát na úrovni 1,1180, po ktorej sme zaznamenali podmienečný pohyb slučky medzi dvoma úrovňami -- 1,1080/1,1180. Stojí za zmienku, že existujúci pohyb v rámci podmieneného rozsahu má hodnotu viac ako 60 hodín, čo vzhľadom na počet hraničných pohybov naznačuje, že oscilačný rámec je už nestabilný.
Teória o strednodobom klesajúcom trende opäť získava platnosť, aj za pomoci vonkajších udalostí. To desí investorov a vyvoláva vysokú aktivitu na trhu. Šanca na pokles späť do oblasti 1,0900 a nižšie je pri takejto nestabilite a panike v Európe možná viac ako kedykoľvek predtým.
Pokiaľ ide o volatilitu, zaznamenávame jej zrýchľovanie na dennej báze. Denný priemerný ukazovateľ vzrástol od začiatku roka o 34% a priemerná týždenná Sviečka na dennej báze presahuje 100 bodov, čo naznačuje paniku na trhu.
Podrobnosti o volatilite: pondelok-155 bodov; utorok-183 bodov; streda-115 bodov; štvrtok-278 bodov; piatok-166 bodov; pondelok-151 bodov. Priemerný denný ukazovateľ v porovnaní s dynamikou volatility je 67 bodov (pozri tabuľku volatility na konci článku).
Pri analyzovaní uplynulej minúty vidíme prudký nárast aktivity, ku ktorému došlo tak pri otvorení trhu, ako aj počas európskeho burzového dňa. Dynamika trhu bola taká vysoká, že miestne nárasty dosiahli +100 bodov.
Ako sme hovorili v predchádzajúcom prieskume, špekulanti pracujú tam, kde, ako sa očakávalo, štvrtý takt trhu viedol k poklesu.
Pokiaľ ide o graf obchodovania vo všeobecnosti (denné obdobie), badať zotavenie s ohľadom na vzostupnú zotrvačnosť, kde citácia zapracovala na viac ako 60%, čo znamená, že existuje možnosť obnoviť počiatočný trend.
Správy uplynulého dňa nevenujú pozornosť štatistikám o Európe a Spojených štátoch, ale tie ani nie sú potrebné, keďže máme veľmi široké vonkajšie pozadie.
Pokiaľ ide o všeobecné informačné pozadie, prvá vec, na ktorú sme narazili boli rozhodnutia Federálneho rezervného systému [FRS], ktorý v rámci núdzového zasadnutia opätovne znížil úrokovú sadzbu na 0,25%. Hlavným dôvodom takýchto drastických rozhodnutí je zhoršujúce sa šírenie koronavírusu, ktoré deň čo deň zaznamenáva nové rekordy. Investori sú v panike, a americký prezident Donald Trump situáciu ešte zhoršuje, keď už síce nepopiera, že vírus by sa mohol ťahať až do júla-augusta, ale mohol by pretrvávať. Takéto vyhlásenie šéfa Bieleho domu postavilo na nohy účtovníkov na Wall Street, ktorí okamžite vypočítali prípadné straty z dlhotrvajúcej pandémie, a finančné trhy sa znova dostali do červených čísel.
Okrem toho, panika stúpa nielen v Spojených štátoch, ale aj v Európe, ktorá je teraz epicentrom koronavírusu. Podľa údajov zo 17. 03.2020 o 17:00 (svetového času), vo svete je zaznamenaných 182 178 prípady choroby, čo predstavuje zvýšenie o 12 761 za deň. Najviac postihnuté je naďalej Taliansko, kde zaznamenali 27 980 infikovaných ľudí, nasleduje Španielsko (9942); Nemecko (7272); Francúzsko (6653) a Švajčiarsko (2330). Rýchly rast počtu nakazených vedie vedúcich predstaviteľov EÚ k drastickým opatreniam ako je uzavretie hraníc a vyhlásenie núdzového stavu.
Na základe takýchto strašných informácií guvernér rakúskej národnej banky Robert Holzmann povedal, že ak ECB vidí potrebu ďalšej stimulácie v segmente vládnych dlhopisov, aby pomohla krajinám vyrovnať sa s dôsledkami koronavírusu, regulátor je pripravený tak urobiť.
V ten istý deň guvernér Bank of England pripomenul, že v súvislosti s rastúcim rizikom koronavírusu je v prípade potreby pripravený urýchlene konať.
Z uvedeného je zrejmé, že svet zachvátila panika, čo má vplyv na globálnu ekonomiku, a vyvoláva aj vysokú aktivitu na finančných trhoch.
Z ekonomického kalendára máme dnes údaje o maloobchodnom predaji v Spojených štátoch, kde sa očakáva spomalenie zo 4,4% na 2,7%. O niečo neskôr vyjdú ukazovatele priemyselnej výroby USA , kde by sa miera poklesu mala spomaliť z -0,8% na -0,3%.
Ďalší vývoj
Pri analýze súčasného grafu obchodovania vidíme, že dolná hranica v 60-hodinovom rámci na úrovni 1,1080/1,1180 klesla pod útokom predávajúcich, vytvoril sa tu impulzívny hrot, čo nás viedlo k psychologickej úrovni 1,1000. Prevláda aktivita, a špekulanti nezostanú len pritom, pretože celé dianie je veľmi podobné zotrvačnosti, ktorá ignoruje fakty ako prepredanosť alebo sledovanie technicky dôležitých úrovní. Vyhliadkou do budúcna je teda ďalšie oživenie a fakticky aj návrat cien na základ 1,0775.
Pokiaľ ide o emocionálny sentiment, už sme opakovane spomenuli paniku, ktorá vyvoláva akcie špekulantov.
Podrobným sledovaním dostupného časového intervalu vidíme, že otvorením európskej relácie sa začína klesajúca zotrvačnosť, ktorá počas niekoľkých hodín dokázala znížiť kotáciu o viac ako 170 bodov.
Na druhej strane, obchodníci aktívne pracujú na poklese a nedávno otvorili pozície v čase prerazenia úrovne 1,0080.
Je pravdepodobné a môžeme predpokladať, že takáto vysoká aktivita a stabilizovanie cien pod úrovňou 1,1000 môže viesť k ďalšiemu poklesu smerom k 1,0900-1,0850-1,0775. Pri takejto ohromnej aktivite a pri zachovaní tej správnej panickej nálady, ktorej je dnes viac než dosť, to môže trvať len niekoľko dní.
Z vyššie uvedených informácií teda odvádzame nasledujúce obchodné odporúčania:
- Pri pozíciách na kúpu je potrebné zvážiť lokálnu korekciu/rollback, možným miestom je úroveň 1,1000, ak si nájde podporu. V tomto prípade je lepšie sa neponáhľať a analyzovať tento moment v kratších intervaloch, aby ste zachytili odraz.
-Obchodníci už držia pozície na predaj, a miestom na čiastočnú fixáciu môže byť úroveň 1,1000. Ak sa cena stabilizuje pod touto psychologickou úrovňou a nálada bude pretrvávať, potom ju podržme až na úroveň 1,0900-1,0850-1,0775.
Analýza indikátorov
Pri analýze iného sektora časových rámcov (TF) vidíme, že ukazovatele technických nástrojov vo vzťahu ku všetkým obdobiam sú v dôsledku obrovského pohybu smerom nadol na mieste predaja.
Volatilita za týždeň/meranie volatility: za mesiac; štvrťrok, rok
Meranie volatility vyjadruje priemernú dennú fluktuáciu vypočítanú za mesiac/štvrťrok/rok.
(17. marec bol určený s prihliadnutím na čas uverejnenia článku)
Súčasná časová volatilita je 189 bodov, čo už presahuje priemerný denný ukazovateľ o 148%. Je pravdepodobné, že panika bude aj naďalej provokovať trh k aktivite, pričom volatilita by hypoteticky mohla rásť ďalej.
Kľúčové úrovne
Oblasti rezistencie: 1,1180; 1,1300; 1,1440; 1,1550; 1,1650 *; 1,1720 **; 1,1850 **; 1,2100
Oblasti podpory: 1, 1080 **; 1,1000 ***; 1,0950 **; 1,0850 **; 1,0775 *; 1,0700; 1,0500 ***; 1,0350 **; 1,0000 ***.
* Periodická úroveň
** Úroveň rozsahu
*** Psychologická úroveň
Tento článok vychádza zo zásady vykonania transakcie, s úpravou na dennej báze