FX.co ★ Шаг вперёд, два шага назад (Кризис в банковской партии)

В воскресенье, 10 ноября, член Совета управляющих ЕЦБ Роберт Хольцман заявил о возможном понижении ставки в декабре.
В понедельник в США и Канаде были национальные праздники (не работал рынок облигаций), но хорошо себя показали сырьевые рынки: нефть -3,32%, золото -2,86%. Индекс доллара укрепился на 0,54% (в основном за счёт евро), S&P500 подрос на 0,10%.
Банк Японии опубликовал сводку мнений с октябрьского заседания, в которой была зафиксирована осторожность в тренде повышения ставки. Также в этот день японский парламент переизбрал главу Либерально-демократической партии Сигэру Исибу премьер-министром. Однако правящая партия лишилась большинства и Исиба сформировал правительство меньшинства, что может вновь привести к кризису власти. Платёжный баланс Японии в сентябре уменьшился с 3,93 трлн йен до 1,72 трлн. В результате йена взяла курс на ослабление до четверга.
Вторник. Данные по занятости в Великобритании показали рост безработицы в сентябре с 4,0% до 4,3%. Фунт потерял за день 120 пунктов и стал лидером дня.
Германский ИПЦ за октябрь подрос с 1,6% г/г до 2,0% г/г, индекс экономических настроений ZEW на ноябрь снизился с 13,1 до 7,4, а в зоне евро обвалился с 20,1 до 12,5.
В США индекс делового оптимизма малого бизнеса NFIB в октябре улучшился с 91,5 до 93,7, в Канаде прирост разрешений на строительство в сентябре составил 11,5%.

Среда. Данные по инфляции в США показали рост ИПЦ с 2,4% г/г до 2,6% г/г. Базовый ИПЦ сохранился на прежних 3,3% г/г. Участники рынка увеличили вероятность снижения ставки на 0,25% на заседаниях ФРС в декабре и в марте (оставив без изменения январское). Но так как доходности по гособлигациям после краткой волатильности к концу дня почти не изменились, индекс доллара продолжил инерционное укрепление (0,42%).
В Австралии заработная плата в 3-м квартале увеличилась на 0,8%.
Четверг. Безработица в Австралии в октябрьской оценке сохранилась на прежних 4,1%, но доля активного экономического населения снизилась с 67,2% до 67,1%.
Занятость в еврозоне в 3-м квартале увеличилась на 0,2% (1,0% г/г). Промышленное производство за сентябрь упало на 2,0%. В США общее число лиц, получающих пособия по безработице, снизилось на 11 тыс.
Выступил глава ФРС Джером Пауэлл. Он заявил об осторожности в процессе понижения ставок, отметив экономический рост, устойчивый рынок труда и не снижающуюся инфляцию, невольно поддерживая мнения о её росте в президентство Трампа. Рыночные ожидания понижения ставки в декабре упали с 82% до 48%.
Представительница Банка Англии К. Манн заявила о целесообразности удержания ставки до тех пор, пока не снизятся политическая неопределённость и риски инфляции.
Еврокомиссия опубликовала ежеквартальный прогноз. Рост ВВП в текущем году прогнозируется в 0,8%, в 2025-м 1,3%, инфляция в 2,1% прогнозируется на будущий год. Евро прибавляет более 40 пунктов.
Пятница. Утром вышли хорошие данные по Японии и Китаю. ВВП Японии в 3-м квартале прирос на 0,2%, потребительские расходы увеличились на 0,9%, промышленное производство (сентябрь) приросло на 1,6%. Министр финансов К. Като намекнул на интервенции, говоря об «однобокости» валютной волатильности. Йена окрепла на 0,65%. В Китае безработица в октябре снизилась с 5,1% до 5,0%, розничные продажи увеличились с 3,2% г/г до 4,8% г/г. Но при этом промышленное производство замедлило рост с 5,4% г/г до 5,3% г/г.
По Великобритании вышли смешанные данные. ВВП за 3-й квартал прибавил всего 0,1% против ожидания 0,2%, а в сентябре ВВП снизился на 0,1% м/м, что привело к снижению общего показателя с 1,1% г/г до 1,0% г/г. Промышленное производство в сентябре снизилось на 0,5% (-1,8% г/г), торговое сальдо ухудшилось с -15,2 млрд фунтов до -16,3 млрд. Объём строительства сжался до -0,4% г/г.
Госдолг США увеличился на 38 млрд долларов, достигнув 35,950 трлн долларов.
Сельхозкультуры за неделю подорожали: пшеница 3,3%, кофе 12,3%, какао 24,4%.
Рубль подешевел на 2,8% и достиг 99,7 рубля за доллар.

Всем удачи на следующей неделе!