FX.co ★ Увядание цветочной луны

Валютный рынок в понедельник был спокойным, тон задавали золото (0,63%) и американские гособлигации (доходность по пятилеткам упала с 4,51% до 4,41%). Экономические данные по США оказались смешанными: продажи нового жилья за октябрь сократились на 5,6%, выданные разрешения на строительство приросли на 1,8%. В общем итоге индекс доллара снизился на 0,24%, S&P500 потерял 0,20%.
Международное энергетическое агентство (МЭА) заявило, что на рынке возможен профицит предложения вопреки сокращению ОПЕК+, отчасти из-за того, что в США объёмы добычи растут. Нефть продолжила тенденцию предшествующей недели, подешевев за день на 1,11% (WTI).
Во вторник доходности по американским гособлигациям упали ещё раз (по 5-леткам с 4,41% до 4,28%), что отразилось на падении доллара на 0,44%, росте золота на 1,39%.
Базовый ИПЦ Японии снизился с 3,4% г/г до 3,0% г/г, йена укрепилась на 0,76%, став лидером дня. Индекс доверия потребителей в США за ноябрь возрос с 99,1 до 102,0 пункта, индекс производственной активности от ФРБ Ричмонда упал с 3 до -5 пунктов.
Кристофер Уоллер – член управляющего совета ФРС – заявил, что в случае снижения инфляции нет смысла удерживать ставки.

В среду ИПЦ Германии за ноябрь показал снижение инфляции с 4,2% г/г до 3,0% г/г. ИПЦ Испании снизился с 3,5% г/г до 3,2% г/г. Снижение инфляции показали и другие европейские страны. В итоге фьючерсные контракты на ставку ЕЦБ заложили пятикратное понижение ставки в будущем году. Евро, однако, отреагировал умеренно, снизившись на 22 пункта.
Был опубликован отчёт ФРС по экономическому состоянию 12 экономических регионов США – все регионы показали замедление активности, включая рынок труда. Однако ВВП США за 3-й квартал во 2-й оценке был пересмотрен на повышение с 4,9% г/г до 5,2% г/г.
Состоялось заседание РБНЗ – ставка была сохранена на прежнем уровне 5,50%.
Потребительское кредитование в Великобритании составило в октябре 1,289 млрд фунтов стерлингов против 1,370 млрд в сентябре.
Главным событием четверга стали данные по инфляции в еврозоне; базовый ИПЦ снизился с 4,2% г/г до 3,6% г/г, общий ИПЦ упал с 2,9% г/г до 2,4% г/г при ожидании 2,7% г/г. В США ценовой индекс расходов на личное потребление (PCE Price Index) снизился с 3,4% г/г до 3,0% г/г. В результате инвесторы заложили пятикратное понижение ставки в будущем году как по ЕЦБ, так и по ФРС. Рынки закрылись смешанно: S&P500 0,38%, Nasdaq -0,23%, индекс доллара 0,74%, доходность по 5-летним гособлигациям США возросла с 4,21% до 4,27%.
Промышленное производство в Японии за октябрь увеличилось на 1,0%, разрешения на строительство в Австралии прибавили 7,5% (прогноз 1,4%), китайские PMI в ноябре ухудшились: Manufacturing PMI с 49,5 до 49,4, Non-Manufacturing PMI с 50,6 до 50,2. Розничные продажи в Германии в октябрьской оценке увеличились на 1,1% (прогноз 0,4%), но безработица повысилась с 5,8% до 5,9%. Увеличилась и безработица в Италии с 7,6% до 7,8%, хотя по еврозоне в целом удержалась на прежних 6,5%.
ВВП Франции за 3-й квартал сжался на -0,1% против ожидания прироста на 0,1%. ВВП Канады потерял -0,3%. В Швейцарии объединённый индекс от KOF за ноябрь улучшился с 95,1 до 96,7.
Деловая активность в экономическом регионе Чикаго в ноябре подскочила с 44,0 до 55,8.
В пятницу основные валюты направились в коррекцию после потерь последних двух дней. На смежных рынках им помогали нефть и золото.
Экономические показатели были позитивные. Безработица в Японии сократилась с 2,6% до 2,5%. ВВП Швейцарии за 3-й квартал прибавил 0,3%. Manufacturing PMI Германии в ноябре подрос с 40,8 до 42,6, Manufacturing PMI еврозоны улучшился с 43,1 до 44,2.
Государственный долг США за неделю увеличился на 83 млрд и составляет теперь 33,849 трлн долларов.
Лидером недели становится йена – укрепление на 125 пунктов.
Всем удачи на следующей неделе!