FX.co ★ Гензель и Гретель

В понедельник ключевая роль рынка досталась нефти. Её рост составил 2,17% (WTI), вследствие чего канадский доллар укрепился на 0,42% на фоне укрепления американского доллара на 0,28%. Новозеландский доллар подрос на 0,57% даже при выходе провальных данных по торговому балансу – июньское сальдо составило 9 млн долларов против прогноза 235 млн и 52 млн месяцем ранее. Хорошие позиции доллару обеспечил рост доходностей по американским гособлигациям (по 5-леткам с 4,09% до 4,16%) и расхождение в PMI еврозоны и США. Европейский Manufacturing PMI в июле снизился с 43,4 до 42,7, а Manufacturing PMI США возрос с 46,3 до 49,0. В Великобритании Manufacturing PMI показал 45,0 пункта против июньского 46,5.
Во вторник МВФ повысил прогноз по мировой экономике до 3,0% на текущий год. Американский фондовый индекс S&P500 подрос на 0,28% также благодаря хорошим квартальным отчётам General Electric, Coca-Cola, 3M Company и банковского сектора. Индекс потребительского доверия Conference Board вырос в июле с 110,1 до 117,0. Индекс делового климата Германии снизился с 88,6 до 87,3. Индекс промышленных заказов Великобритании улучшился с -15 до -9. Лидером дня стал австралийский доллар (0,72%), которого не затронули экономические данные и он смог разделить оптимизм сырьевых рынков (золото 0,52%, медь 1,56%).

В среду рынки немного смешались. По итогу заседания ФРС была повышена базовая ставка на 0,25%, до 5,50%. Сопроводительные данные, включая выступление на пресс-конференции Джерома Пауэлла, были нейтральными, рынок посчитал, что это повышение было последним в цикле ужесточения, а в мае будущего года начнётся цикл снижения ставки. Евро подрос на 0,29%, австралийский доллар потерял 0,49%, йена укрепилась на 0,51%, S&P500 снизился на 0,02%, Dow Jones подрос на 0,24%, золото подорожало на 0,33%, нефть подешевела на 1,07%.
Инфляция в Австралии через призму ИПЦ снизилась с 7,0% г/г до 6,0% г/г. Индекс экономических ожиданий ZEW в Швейцарии за июль ухудшился с -30,8 до -32,6. Швейцарский франк укрепился согласованно с евро (0,39%).
В США продажи нового жилья в июне сократились на 2,5% при одновременном сокращении выдачи разрешений на новое строительство на 3,7%.
Рейтинговое агентство Fitch повысило рейтинг Бразилии с ВВ- до ВВ. Бразильский реал подрос на 0,1%.
В четверг рынки дружно упали, за исключением европейских фондовых индексов. ЕЦБ поднял ставку на ожидаемые 0,25%, но заметно снизил ястребиный наклон, вплоть до того, что инвесторам дали понять о вероятности последнего повышения ставки в текущем году. Индекс доллара подрос на 0,90%. Золото -1,24%, S&P500 -0,64%.
Дополнительное давление на контрдолларовые валюты оказали данные по США. ВВП за 2-й квартал составил 2,4% против ожидания 1,8%, объём заказов на товары длительного пользования в июне увеличился на 4,7% (прогноз 1,0%). Причиной, однако, снижения американского фондового рынка явилось ожидание рецессии в США и расширение разбега в перевёрнутой кривой доходности на рынке гособлигаций (инверсии).
В пятницу Банк Японии провёл своё заседание. Был сюрприз – ЦБ расширил коридор по доходности 10-летних гособлигаций на 0,5% с установкой лимита объёма по выкупу 1% в день. Йена проторговалась с амплитудой 150 пунктов, доходность по 10-летним бумагам подскочила с 0,50% до 0,56%, Nikkei225 потерял 0,47% (China A50 +2,49%).
В Японии ИПЦ увеличился с 2,3% г/г до 2,5% г/г, в Австралии розничные продажи в июне сжались на 0,8% (прогноз 0,0%). Австралийский доллар снизился на 0,77% и стал лидером дня.
ВВП Германии за 2-й квартал упал на -0,2% против ожидания роста на 0,1%, а ИПЦ за июль возрос с 5,9% г/г до 6,1% г/г. В еврозоне индекс производственных настроений ухудшился с -7,3 до -9,4.
Государственный долг США за неделю возрос на 42 млрд и теперь составляет 32,634 трлн долларов. Рубль по итогу недели почти не изменился (90,64). Лидером недели становится йена – укрепление на 1,62%.
Всем удачи на следующей неделе!