FX.co ★ Рынок США: всё зависит от отчета по инфляции PCE сегодня

S&P500

Обзор 31.05

Рынок США: и снова снижение

Главные индексы США в четверг: Доу -0.9%, NASDAQ -1.1%, S&P500 -0.6%, S&P500 5235, диапазон 5150 - 5350.

Основные индексы закрылись с солидными потерями, несмотря на позитивный настрой сегодня. Взвешенный по рыночной капитализации индекс S&P 500 упал на 0,6%, а индекс S&P 500 с равным весом закрылся на 0,5% выше.

Продажи некоторых из наиболее весомых акций усилились за последние полчаса торгов, что привело к ухудшению во второй половине дня, в результате которого основные индексы остались вблизи дневных минимумов.

Потери были после сообщения Bloomberg о том, что США замедляют выдачу лицензий производителям ИИ-чипов, упали Microsoft (MSFT 414,67, -14,50, -3,4%), Alphabet (GOOG 173,56, -3,84, -2,2%) и Meta Platforms. (META 467,05, -7,31, -1,5%) теряя позиции среди лидеров мегакапитализации.

Компонент Dow Salesforce (CRM 218,01, -53,61, -19,7%) был еще одним влиятельным отстающим, потеряв 20% из-за неутешительных прогнозов.

Потери в вышеупомянутых акциях привели к тому, что соответствующие сектора индекса S&P 500 закрылись значительным снижением.

Сектор информационных технологий упал на 2,5%, а сектор услуг связи потерял 1,1%.

Остальные девять секторов закрылись с ростом от 0,1% до 1,5%. Единственными секторами, которые закрылись с повышением более чем на 1,0%, были чувствительные к ставкам секторы недвижимости (+1,5%) и коммунальных услуг (+1,4%), получившие выгоду от падения рыночных ставок.

Движение рыночных ставок способствовало тенденции к росту акций, а также некоторым обнадеживающим ожиданиям завтрашних индексов цен PCE, которые являются предпочтительным индикатором инфляции для ФРС.

Доходность 2-летних облигаций упала на пять базисных пунктов до 4,93%, а доходность по 10-летним облигациям снизилась на семь базисных пунктов до 4,55%.

Ценовое движение казначейских облигаций последовало за набором экономических данных сегодня утром, включая пересмотр ВВП в первом квартале в сторону понижения, увеличение дефицита товаров в апреле, ужасное снижение на 7,7% ожидаемых продаж жилья в апреле и некоторые в остальном приличные первоначальные заявки на пособие по безработице.

Участники рынка также переварили некоторые новости о смешанных доходах ритейлеров.

Среди победителей по этому показателю оказались Best Buy (81,55 BBY, +9,65, +13,4%) и Foot Locker (FL 25,89, +3,37, +15,0%). Между тем, акции Kohl's (KSS 21,02, -6,23, -22,9%) и Dollar General (DG 127,94, -11,34, -8,1%) упали после публикации квартальных результатов.

Nasdaq Composite: +11,5% с начала года и

S&P 500: +9,8% с начала года и

S&P Midcap 400: +6,0% с начала года.

Russell 2000: +1,5% с начала года.

Индекс Доу Джонса: +1,1% с начала года.

Обзор сегодняшних экономических данных:

Апрель Международная Торговля товарами – $99,4 млрд; Prior был пересмотрен до -92,3 млрд долларов с -91,8 млрд долларов

Розничные запасы 0,7%; Prior был пересмотрен до 0,1% с 0,3%

Оптовые запасы 0,2%; Предыдущие -0,4%

Еженедельные первоначальные заявки 219 тыс. (консенсус 219 тыс.); Приор был доработан до 216К с 215К;

Еженедельные продолжающиеся заявки 1,791 млн; Приор был пересмотрен до 1,787 млн с 1,794 млн.

Ключевой вывод из отчета заключается в том, что не произошло каких-либо заметных изменений в первичных обращениях за пособиями по безработице. Они продолжают соответствовать в целом стабильному рынку труда, идея которого будет соответствовать прогнозу мягкой посадки рынка.

ВВП в первом квартале - вторая оценка 1,3% (консенсус 1,3%); До 1,6%;

Дефлятор ВВП за первый квартал – вторая оценка 3,0% (консенсус 3,1%); Предыдущие 3,1%

Ключевым выводом отчета является ослабление активности потребительских расходов, однако следует отметить, что рост на 2,0% соответствовал среднему показателю за предыдущие восемь кварталов. Другими словами, расходы были слабее, чем в четвертом квартале, но не настолько слабыми, чтобы изменить прогноз мягкой посадки рынка. Предыдущий был пересмотрен до 3,6% с 3,4%.

Экономический календарь пятницы включает в себя:

8:30 по восточному времени: личные доходы за апрель (консенсус 0,3%; предыдущие 0,5%), личные расходы (консенсус 0,3%; предыдущие 0,8%),

Цены PCE (консенсус 0,3%; предыдущие 0,3%) и базовые цены PCE (консенсус 0,3%; предыдущие 0,3%)

9:45 по восточному времени: майский PMI Чикаго (консенсус 41,0; предыдущие 37,9)

Энергетика: нефть Брент падение примерно на 2 долл., до 81.70 долл.

Вывод: рынок США снижается с начала недели в ожидании отчета по инфляции, возможна коррекция и новый рост в зависимости от данных сегодня.

Макаров Михаил, еще больше аналитики:

https://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov

https://www.instaforex.com/ru/forex_analysis/?х=mmakarov