FX.co ★ EUR/USD. 31 августа. Падение евро на отчете по инфляции, что означает?

Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD выполнила сегодня утром разворот в пользу американской валюты и закрытие под уровнем 1,0917, а затем и падение к уровню коррекции 50,0% – 1,0864. Отбой курса пары от этого уровня сработает в пользу европейской валюты и нового роста в направлении уровня 1,0917. Закрепление котировок под уровнем 1,0864 повысит вероятность продолжения падения в направлении следующего коррекционного уровня 38,2% – 1,0810.

Волны за последние несколько дней изменили свои показания и теперь свидетельствуют о «бычьем» тренде. Хочу сразу сказать, что рост европейской валюты в последние два дня был связан только со слабой статистикой из США. Других причин расти у евровалюты не было, а еще в понедельник сохранялся «медвежий» тренд. Таким образом, сейчас на рынке господствуют быки, но их высокий статус зависит только от информационного фона. И даже сегодня он был слишком слаб для доллара, но доллару немного повезло.

Индекс потребительских цен уже давно напрямую связан с ростом или падением валюты. Если инфляция растет или не падает, рынок считает, что центральный банк повысит ставки еще сильнее, а поэтому покупает валюту. И наоборот. Сегодня стало известно, что инфляция в ЕС не снизилась по итогам августа, а базовая инфляция упала до 5,3% с 5,5%, что совпало с ожиданиями трейдеров. Тем не менее, европейская валюта не выросла и, на мой взгляд, это может означать отсутствие веры рынка в способность ЕЦБ повышать ставку до нужного для победы над инфляцией уровня. Если это так, то европейская валюта в перспективе нескольких месяцев будет продолжать падение.

На 4-часовом графике пара выполнила закрепление над нисходящим трендовым коридором и этот момент очень сильно смущает меня. По большому счету, он означает, что тренд изменился на «бычий», но я бы не стал спешить с выводами. Я думаю, что падение может еще возобновиться на этой или на следующей неделе, а пока нужно подождать прояснения и уточнения графической картины на 4-часовом графике.

Отчет Commitments of Traders (COT):

На последней отчетной неделе спекулянты открыли 6925 контрактов Long и 8028 контрактов Short. Настроение крупных трейдеров остается «бычьим» и в целом не слишком ослабляется. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 239 тысяч, а контрактов Short – 80 тысяч. Я думаю, что ситуация со временем будет меняться в противоположную сторону, но пока трейдеры-медведи не слишком сильно атакую быков. Высокое значение открытых контрактов Long говорит о том, что покупатели могут их закрывать в ближайшее время – слишком сильный в данное время перекос в сторону быков. Я считаю, что текущие цифры допускают продолжение падения евровалюты в ближайшие недели. ЕЦБ все чаще сигнализирует о завершении процедуры ужесточения ДКП.

Календарь новостей для США и Евросоюза:

Евросоюз – Индекс потребительских цен (ИПЦ) (09-00 UTC).

Евросоюз – Уровень безработицы (09-00 UTC).

Евросоюз – Публикация протокола заседания ЕЦБ по монетарной политике (11-30 UTC).

США – Базовый ценовой индекс расходов на личное потребление (12-30 UTC).

США – Число первичных заявок на получение пособий по безработице (12-30 UTC).

США – Доходы и расходы физических лиц (12-30 UTC).

31 августа календарь экономических событий содержит в себе сразу шесть достаточно важных записей, но все они уже вышли. Влияние информационного фона на настроение трейдеров в оставшуюся часть дня будет слабым.

Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам:

Продажи можно открывать при закрытии под 1,0864 на часовом графике с целями 1,0810 и 1,0744. Покупки возможны при отбое от уровня 1,0864 с целью 1,0917. Или при отбое от 1,0810.