FX.co ★ EUR/USD. 24 января. Экономический фон уходит на второй план

Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в понедельник выполнила закрепление над уровнем коррекции 200,0%, 1,0869. Таким образом, процесс роста теперь может быть продолжен в направлении следующего уровня 1,1000. Лично меня рост европейской валюты уже не удивляет. Только за последние три рабочих дня президент ЕЦБ Кристин Лагард трижды заявила, что инфляция может вновь начать расти, что ставки нужно продолжать повышать. Конечно, такая информация заставляет трейдеров-быков думать не о том, чтобы зафиксировать прибыль, а о том, чтобы продолжать покупать евровалюту. На мой взгляд, подобная риторика Кристин Лагард абсолютно логична, но мне кажется, что трейдеры уделяют ей слишком много внимания. Другими словами, все, что сказала Лагард за последнюю неделю, не является новостью. Любому экономисту ясно, что инфляция начала снижаться не только потому, что ЕЦБ повышает ставки уже полгода. И поэтому, конечно, тоже, но основным фактором является снижение цен на нефть и газ в те же самые полгода.

Таким образом, опасения Лагард понятны и ясны. Желание ЕЦБ продолжать ужесточать денежно-кредитную политику – тоже. Инфляция действительно может перестать быстро снижаться, как она это делала в последние 2 месяца. И в этом случае ЕЦБ нужно будет продолжать повышать ставку дольше и сильнее, чем кто-то думает сейчас. Но в то же время для ФРС это тоже проблема, потому что рост цен на энергоносители будет разгонять заново инфляцию и в США тоже. Выходит, что оба центральных банка могут столкнуться с необходимостью более длительный срок повышать процентную ставку, но в случае с ФРС размер повышения может быть ниже, так как ставка уже доросла до 4,5%, а в Евросоюзе она приравнивается всего к 2,5%. Я думаю, что эта причина может еще несколько месяцев толкать трейдеров-быков к активным действиям на валютном рынке.

На 4-часовом графике пара выполнила новый разворот в пользу валюты ЕС и продолжает процесс роста в направлении коррекционного уровня 50,0% - 1,0941. Отбой котировок от этого уровня сработает в пользу валюты США и некоторого падения в направлении уровня Фибо 38,2% - 1,0610. Восходящий трендовый коридор вновь характеризует настроение трейдеров, как «бычье». Сильного падения евровалюты до закрытия под коридором я не жду. «Медвежья» дивергенция у индикатора CCI может сработать в пользу некоторого падения пары в ближайшие дни.

Отчет Commitments of Traders (COT):

На прошлой отчетной неделе спекулянты закрыли 10344 контракта Long и открыли 2346 контрактов Short. Настроение крупных трейдеров остается «бычьим» и немного ослабилось. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 228 тысяч, а контрактов Short – 101 тысяча. Европейская валюта в данное время продолжает расти, что соответствует данным отчетов COT, но при этом обращаю внимание, что количество Long выше числа Short почти в два с половиной раза. В последние несколько месяцев шансы на рост евровалюты постоянно росли, как и сама евровалюта, но информационный фон не всегда поддерживает ее. Ситуация продолжает становиться более благоприятной для евро после длительного «черного периода», поэтому ее перспективы остаются позитивными. По крайней мере, до тех пор, пока ЕЦБ повышает процентную ставку шагами по 0,50%.

Календарь новостей для США и Евросоюза:

Евросоюз – Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (09-00 UTC).

Евросоюз – Композитный индекс деловой активности (PMI) от Markit (09-00 UTC).

Евросоюз – Индекс деловой активности в секторе услуг (09-00 UTC).

Евросоюз – Председатель ЕЦБ Лагард выступит с речью (09-45 UTC).

США – Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (14-45 UTC).

США – Композитный индекс деловой активности (PMI) от Markit (14-45 UTC).

США – Индекс деловой активности в секторе услуг (14-45 UTC).

24 января календари экономических событий Евросоюза и США переполнены интересными записями. В основном это индексы деловой активности, «приправленные» очередным выступлением Кристин Лагард. Влияние информационного фона на настроение трейдеров сегодня может быть средним по силе.

Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам:

Продажи пары возможны при закрытии под уровнем 1,0869 на часовом графике с целями 1,0750 и 1,0614. Также можно продавать при отбое от уровня 1,0941 на 4-часовом графике. Покупки евровалюты возможны при закрытии на часовом графике над уровнем 1,0869 с целями 1,0941 и 1,1000.