FX.co ★ Слабые данные по числу новых рабочих мест в США могут вынудить ФРС замедлить темп повышения ставок (есть вероятность локального роста пары EURUSD и снижения USDCAD)

Начавшееся в понедельник ралли на рынках во вторник продолжилось на фоне новой волны оптимизма, которая посетила инвесторов и стала причиной сильнейшего однодневного роста фондовых индексов, по крайней мере в Америке.

Что послужило стимулом к сильнейшему ралли?

Похоже, что решение Резервного банка Австралии по ставкам и опубликованные данные по числу открытых вакансий на рынке труда в США стали именно той причиной, которая привела значительно потрепанные в сентябре финансовые рынки к сильному, но локальному ралли.

РБА оказался первым среди мировых ЦБ, который повысил учетную процентную ставку на прогнозируемые 0.50%, а всего лишь на 0.25%, объяснив свое решение тем, что уже несколько забежал вперед в этом процессе. Эта новость вызвала волну надежд в среде инвесторов, что и ФРС может принять такое же решение и уже, возможно, на октябрьском заседании будет не столь агрессивно поднимать ставки, например, не на 0.75%, как это было ранее, а на 0.50% или даже 0.25%. Только от этой мысли у рынка засосало под ложечкой, а томные желания трансформировались в сильнейшее однодневное ралли S&P 500 с мая 2020 года.

Дополнительным стимулом к росту стали обнародованные данные по количеству открытых вакансий на рынке труда JOLTS в США за август месяц. Индикатор продемонстрировал заметно более сильное снижение начиная с мая этого года, указывая на то, что рост ставок демонстрирует сильное торможение найма на рынке труда, указывая на охлаждение национальной экономики. Эта новость интерпретируется рынком как позитивная в контексте влияния на ФРС при решении о повышении процентных ставок. Иначе говоря, ухудшение на рынке труда будет сигнализировать, что экономика находится в состоянии спада, и, возможно, следует если не прекращать цикл повышения ставок, то замедлить их темп роста. Эта вероятность и рассматривается рынком как позитив, что и стало также причиной сильного роста спроса на акции компаний.

Кстати, в этой связи важную роль сыграют представляемые на этой неделе данные по занятости в Америке за сентябрь, сначала сегодня от ADP, а затем уже в пятницу официальные цифры от Минтруда. Если они окажутся ниже ожиданий – это может послужить основанием для продолжения начатого на этой неделе ралли.

Что можно ожидать в этой связи на валютном рынке Форекс?

Полагаем, что описанный выше вариант развития событий будет негативно влиять на курс доллара США. И здесь главная причина не в том, что более худшие данные по занятости обычно оказывают давление на курс доллара, а лучшие вызывают его укрепление, по крайней мере локальное, а то, что негативные новости могут вынудить ФРС поступить в решении по ставкам также, как это сделал РБА. Поэтому следует внимательно следить за цифрами с рынка труда в США и принимать решение по сделкам, опираясь на их динамику.

Прогноз дня:

EURUSD

Пара торгуется ниже отметки 1.0000. Если сегодня ралли на рынках акций возобновится, следует ожидать прорыва этого уровня и продолжения локального повышения пары к 1.0090. Также пару может поддержать слабая статистика по росту количества новых рабочих мест от ADP.

USDCAD

Пара нависает над уровнем 1.3500. Рост цен на нефть, которая получит поддержку при положительном решении ОПЕК+ снизить объем добычи нефти на 1 млн баррелей в сутки, может привести к снижению ниже этой отметки к падению пары к 1.3400.