FX.co ★ EUR/USD. 8 декабря. Отчет COT. Поможет ли выступление Кристин Лагард европейской валюте?

EUR/USD – 1H.

Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD выполнила во вторник новое падение в направлении уровня 1,1250 и даже закрытие под ним. Однако это закрепление не привело к продолжению падения котировок. Пара продолжает двигаться внутри нисходящего трендового коридора, который и продолжает характеризовать текущее настроение как «медвежье». Таким образом, чтобы у евровалюты появились хотя бы небольшие шансы на рост, требуется закрытие над этим коридором. Однако евровалюта не может показать рост в последние недели. Было несколько дней, когда пара росла, но в целом она остается на самом «дне» 2021 года, что видно на более старших графиках. Информационный фон сейчас также не помощник евровалюте. Вчера в Евросоюзе вышел отчет по ВВП в третьем квартале, но он ничем не отличался от предыдущего значения 2,2%. Таким образом, трейдеры никак не отработали этот отчет. То же самое касается и отчета от института ZEW по настроению в деловой среде. Сегодня же должно было состояться выступление Кристин Лагард, президента ЕЦБ, однако, судя по тому, что пара двигается с минимальной активностью в течение первой половине среды, я предполагаю, что госпожа Лагард ничего интересного не сообщила трейдерам.

Я не удивлен этому, так как ранее Лагард уже много раз обозначала свою позицию по денежно-кредитной политике. И эта позиция очень проста: европейская экономика не готова к ужесточению и максимум, на что может рассчитывать, это на медленный отказ от стимулирования, который, вероятнее всего, займет больше времени, чем в США. Напомню, что ФРС при определенных раскладах (например, при продолжающей расти инфляции) может завершить программу QE уже в марте-апреле следующего года. То же самое касается и процентной ставки, которая может быть повышена в первый раз в июне 2021 года, а может быть и раньше. А вот в Европейском союзе центральный банк вряд ли вообще повысит ставки в следующем году. Таким образом, евровалюта может падать в паре с долларом на основании одного лишь этого различие между ФРС и ЕЦБ. Штамм Омикрон вроде бы уже стал меньше интересовать рынки. По крайней мере, фондовый рынок очень быстро восстановился от падения, а паника – ушла.

EUR/USD – 4H

На 4-часовом графике пара продолжает процесс падения в направлении коррекционного уровня 161,8% - 1,1148 после образования медвежьей дивергенции у индикатора CCI. Падение в данное время слабое, а новых назревающих дивергенций не наблюдается. Закрепление курса пары над уровнем 127,2% - 1,1404 сработает в пользу валюты ЕС и возобновления роста в направлении уровня коррекции 100,0% - 1,1606.

Календарь новостей для США и Евросоюза:

Евросоюз - Президент ЕЦБ Кристин Лагард выступит с речью (08-15 UTC).
8 декабря календарь экономических событий в США вновь полностью пустой. В Евросоюзе сегодня уже состоялось выступление Кристин Лагард, которое ничего не дало ни трейдерам, ни евровалюте. В оставшуюся часть дня информационный фон будет отсутствовать.

Отчет COT(Commitments of traders):

Новый отчет COT показал, что в течение отчетной недели настроение категории трейдеров «Non-commercial» стало опять гораздо более «медвежьим». Однако на этот раз спекулянты не наращивали Short'ы, а закрывали об категории контрактов. Но Long'и большими объемами. Всего было закрыто 15080 контрактов Long по евровалюте и 8662 контрактов Short. Таким образом, общее количество контрактов Long у спекулянтов на руках снизилось до 191 тысячи, а общее количество контрактов Short – до 220 тысяч. Таким образом, «медвежье» настроение у самой важной категории трейдеров продолжает усиливаться. Следовательно, европейская валюта может возобновить падение в ближайшее время. По данным отчетов COT признаков возможного длительного роста евро пока нет.
Прогноз по EUR/USD и рекомендации трейдерам:
Новые продажи пары можно открывать при закрытии под уровнем 1,1250 на часовом графике с целью 1,1143. Покупки евровалюты рекомендую при закрытии над коридором на часовом графике с целью 1,1450.

Термины:

«Non-commercial» - крупные игроки рынка: банки, хедж-фонды, инвест-фонды, частные, крупные инвесторы.
«Commercial» - коммерческие предприятия, фирмы, банки, корпорации, компании, которые покупают валюту не для получения спекулятивной прибыли, а для обеспечения текущей деятельности или экспортно-импортных операций.
«Non-reportable positions» - мелкие трейдеры, которые не оказывают существенного влияния на цену.