Волновая разметка 4-часового графика для инструмента EUR/USD принимает все более интересный и понятный вид. С января 2024 года я могу выделить только две трехволновки a-b-c с точкой разворота 16 апреля. После завершения волны с восходящей структуры началось построение новой понижательной структуры, которая имеет все шансы получится импульсной. Если это действительно так, то нас ждет построение пятой волны, после чего инструмент может перейти к построению длительной и сложной коррекционной структуры.
В целом текущая волновая разметка у меня не вызывает чувства двойственности. Она понятна и очевидна. Хочу напомнить, что новостной фон может «обманывать» месяц, два или три, но не постоянно. Последние отчеты из США показали, что экономика не испытываает серьезных проблем. Рецессии нет и не будет. Экономика может замедлиться, но ее текущие темпы роста позволяют пройти этот период без значимых потерь. ФРС может проводить смягчение политики медленнее и слабее, а ЕЦБ – наоборот не видит причин останавливаться.
Продавцы ждут удачного момента.Курс инструмента EUR/USD в течение понедельника практически не изменился, показав в течение дня противоположную динамику. Однако амплитуда движений была слаба, волновая картина не изменилась. На прошлой неделе я говорил, что выступления управляющих ЕЦБ только создали новые проблемы для европейской валюты. Из их заявлений можно было понять, что регулятор не собирается останавливаться на достигнутом, всерьез переживает за состояние европейской экономики, а процентные ставки может понизить даже ниже предполагаемого «нейтрального» уровня. Тем более, что мало кто из управляющих знает, где этот «нейтральный» уровень находится. Следовательно, рынок ожидал опять одного, а в реальности может получить совершенно другое. И эти ошибки, связанные с ожиданиями по денежно-кредитной политике ФРС и ЕЦБ, поддерживают только американскую валюту.
В понедельник в Евросоюзе вышло несколько отчетов по деловой активности, которые можно трактовать по-разному. В ЕС деловая активность в сфере услуг выросла, но в сфере производства упала по итогам декабря. В Германии – тоже самое. Можно считать, что в совокупности эти отчеты нейтральные, но, на мой взгляд, это не так. В условиях слабости экономики в первую очередь следует обращать внимание на те показатели и отчеты, которые продолжают показывать негативную динамику. Позитив от сферы услуг очень слабо ощущается на показателях. К примеру, ВВП. Поэтому я считаю сегодняшние отчеты негативными для евровалюты, а общая волновая и новостная картина по-прежнему указывает вниз.
Исходя из проведенного анализа EUR/USD, я делаю вывод, что инструмент продолжает построение нового понижательного участка тренда. Неудачная попытка прорыва отметки 1,1184 указала на начало построения серии понижательных волн. Неудачная попытка прорыва отметки 1,0366, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, указала на готовность рынка к построению коррекционной волны 4. Три неудачных попытки прорыва отметки 200,0% по Фибоначчи указывают на готовность к построению волны 5. Поэтому для меня сейчас актуальное время для продаж.
На старшем волновом масштабе также видно, что волновая разметка преобразовывается в более сложную, состоящую преимущественно из коррекционных структур. Вероятно, нас ожидает новый понижательный набор волн, но его длину и структуру сейчас сложно себе представить.
Основные принципы моего анализа:1) Волновые структуры должны быть простыми и понятными. Сложные структуры сложно отыгрывать, они часто несут изменения.
2) Если нет уверенности в происходящем на рынке, лучше не заходить в него.
3) Стопроцентной уверенности в направлении движения нет и быть не может никогда. Не забывайте про защитные ордера Stop Loss.
4) Волновой анализ можно комбинировать с другими видами анализа и торговыми стратегиями.