Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в четверг выполнила отбой от уровня коррекции 161,8% – 1,0873, разворот в пользу американской валюты и возобновила процесс падения в направлении зоны поддержки 1,0781–1,0797. Отбой котировок от этой зоны позволит рассчитывать на разворот в пользу европейской валюты и на некоторый рост в направлении уровня 1,0873. Закрепление курса пары над уровнем 1,0873 позволит рассчитывать на более сильный рост евровалюты.
Ситуация с волнами вопросов не вызывает. Последняя завершенная волна вверх (25-30 сентября) не пробила пик предыдущей волны, а новая волна вниз (которая все еще продолжает формирование) пробила лоу предыдущих трех волн. Таким образом, в данное время пара начала формирование нового «медвежьего» тренда. В ближайшее время мы можем увидеть коррекционную волну, но быки уже потеряли инициативу на рынке. Чтобы ее вернуть, потребуется очень много усилий и вряд ли им это будет под силу в ближайшее время.
Информационный фон в четверг ясно давал ответ на вопрос, что делать с евровалютой. Ответ очевиден – продавать! ЕЦБ не только понизил все три процентные ставки, но еще и дал понять, что открыт для следующего этапа смягчения ДКП в декабре. Также в сопроводительном письме было сказано, что процентные ставки будут снижены до нейтральных значений не в 2026 году, а в 2025. Таким образом, ЕЦБ будет снижать ставки быстрее, чем ожидали трейдеры. Для медведей это была еще одна возможность продавать на полную. Действия и намерения ЕЦБ вполне понятны и ясны. Экономика Европейского союза показывает слишком слабый рост, который граничит с понятиями «стагнация» и «рецессия». Рецессии президент ЕЦБ Кристин Лагард не ожидает, но все же не покидает ощущение, что регулятор ходит по краю пропасти. Однако есть и еще один более важный момент – инфляция в Евросоюзе снизилась под целевой уровень 2%, поэтому ставки можно снижать быстрее. На мой взгляд, если евро и вырастет в ближайшее время на коррекции, далее все равно будет падать.
На 4-часовом графике пара продолжает процесс падения теперь уже в направлении Фибо 38,2% – 1,0807. По обоим индикаторам уже больше недели назревают «бычьи» дивергенции, но они лишь указывают на возможное начало коррекции, так как тренд изменился на «медвежий». В данное время трейдеры их просто игнорируют. Отбой котировок от уровня 1,0807 сработает в пользу европейской валюты и некоторого роста в направлении уровней 1,0872 и 1,0935.
Отчет Commitments of Traders (COT):
В течение последней отчетной недели спекулянты закрыли 4407 контрактов Long и открыли 11822 контрактов Short. Настроение группы «Non-commercial» изменилось на «медвежье» несколько месяцев назад, но в данное время быки вновь доминируют. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 174 тысячи, а контрактов Short –135 тысяч.
Однако пятую неделю подряд крупные игроки в большей степени избавляются от европейской валюты. На мой взгляд, это может быть предвестником нового «медвежьего» тренда или хотя бы сильной коррекции. Ключевой фактор падения доллара – ожидание смягчения ДКП FOMC – отработан, у доллара больше нет причин для падения. Они могут со временем появиться, но сейчас рост американской валюты более вероятен. Графический анализ также свидетельствует о начале «медвежьего» тренда. Таким образом, я готовлюсь к затяжному падению пары EUR/USD.
Календарь новостей для США и Евросоюза:
США – Изменение количества разрешений на строительство (12-30 UTC).
США – Строительства новых домов (12-30 UTC).
18 октября календарь экономических событий содержит в себе всего две записи, и они не самые важные. Влияние информационного фона на настроение рынка может быть слабым.
Прогноз по EUR/USD и советы трейдерам:
Продажи пары были возможны при закрытии под уровнем 1,1139 на 4-часовом графике с целями 1,1081, 1,1070, 1,1013 и 1,0984. Все цели были достигнуты. Можно было также продавать евро после закрепления под уровнем 1,0873 с целью 1,0797. Покупки пары я бы рассматривал при отбое от уровня 1,0797.
Сетки уровней Фибоначчи построены по 1,1003–1,1214 на часовом графике и по 1,1139 – 1,0603 на 4-часовом.