Банкротство Spirit Airlines и рост нефти: как США балансируют между успехами на рынке труда и геополитикой

Рост рабочих мест в США резко вырос в сентябре; уровень безработицы упал до 4,1%. Spirit Airlines рухнула после сообщения о банкротстве. Энергетический сектор растет на неделе на фоне роста напряженности на Ближнем Востоке. Индексы: Dow вырос на 0,8%, S&P 500 вырос на 0,9%; Nasdaq вырос на 1,2%. Нефть растет на фоне опасений по поводу ситуации на Ближнем Востоке, но остается ниже сессионных максимумов.

В пятницу индекс Dow достиг рекордных высот, а Nasdaq показал внушительный рост более чем на 1%. Основной причиной стало неожиданно сильное увеличение занятости в США, что несколько развеяло опасения инвесторов о возможной слабости экономики.

Сентябрь стал месяцем с наиболее значительным ростом числа рабочих мест за последние полгода. Согласно опубликованным данным, уровень безработицы снизился до 4,1%. Эксперты восприняли этот отчет как сигнал того, что экономика остается устойчивой и не теряет динамики.

«Данные подтверждают, что в четвертом квартале можно ожидать стабильной экономической активности», — прокомментировал Питер Кардилло, главный экономист компании Spartan Capital Securities.

Улучшение экономической ситуации, однако, может затормозить снижение процентных ставок, которое ожидалось ранее. Кардилло отметил, что позитивные новости с рынка труда, скорее всего, замедлят процесс дальнейшего снижения ставок.

Трейдеры также скорректировали свои ожидания по поводу грядущего заседания Федеральной резервной системы, запланированного на 6-7 ноября. Вероятность того, что ставка будет снижена на 50 базисных пунктов, упала до 8% по сравнению с 31% в начале дня, согласно данным FedWatch от CME Group.

На фоне общего роста рынка особенно выделились компании малого капитала и финансовый сектор. Индекс Russell 2000 вырос на 1,5%, в то время как финансовый индекс S&P 500 продемонстрировал подъем на 1,6%.

Итоги торговой сессии продемонстрировали, что несмотря на неопределенность вокруг будущих действий ФРС, инвесторы сохраняют оптимизм относительно устойчивости американской экономики.

Акции Spirit Airlines обрушились на 24,6%, что стало следствием новостей о возможных переговорах компании с держателями облигаций по вопросу банкротства. В то время как Spirit погружается в кризис, другие авиакомпании демонстрируют рост. Так, акции Frontier Group взлетели на 16,4%, United Airlines подскочили на 6,5%, а Delta Air Lines поднялись на 3,8%.

Пятничная сессия завершилась ростом основных американских биржевых индексов. Dow Jones Industrial Average увеличился на 341,16 пункта (0,81%), достигнув отметки 42 352,75. Индекс широкого рынка S&P 500 также прибавил 0,90% и закрылся на уровне 5 751,07, а Nasdaq Composite продемонстрировал рост на 1,22%, завершив день на отметке 18 137,85.

Хотя основные индексы показали рост в пятницу, по итогам недели их показатели остались скромными. Сильное беспокойство инвесторов связано с напряженной ситуацией на Ближнем Востоке. Dow прибавил лишь 0,1%, S&P 500 вырос на 0,2%, а Nasdaq также завершил неделю с символическим приростом в 0,1%.

Сектор энергетики показал заметный рост благодаря резкому скачку цен на нефть, что также связано с политической нестабильностью на Ближнем Востоке. Индекс энергетических компаний S&P за пятницу вырос на 1,1%, а за неделю продемонстрировал внушительный рост в 7%, что стало самым крупным недельным приростом с октября 2022 года.

Динамика на рынках подчеркивает, что геополитические риски и корпоративные новости могут оказывать диаметрально противоположное влияние на различные секторы экономики.

Президент США Джо Байден высказал мнение, что на месте Израиля он бы обдумал другие меры, помимо атак на иранские нефтяные объекты. Он также отметил, что, по его мнению, Израиль еще не принял окончательного решения, как ответить на ракетные удары Ирана, произошедшие на этой неделе.

Акции компании Rivian упали на 3,2% после публикации разочаровывающих данных о производстве. Стартап по производству электромобилей сократил свой годовой прогноз и сообщил о том, что в третьем квартале поставил меньше автомобилей, чем планировалось.

Инвесторы с нетерпением ожидают начала сезона отчетности за третий квартал для компаний из индекса S&P 500, который стартует уже на следующей неделе. Особое внимание будет приковано к крупным финансовым игрокам, таким как JP Morgan Chase, Wells Fargo и BlackRock, которые представят свои отчеты 11 октября.

Оптимизм среди инвесторов сохраняется, так как S&P 500 продемонстрировал рост на 20,6% за год. Многие надеются, что квартальные результаты компаний подтвердят высокие ожидания, поддерживая продолжающийся рост на фондовых рынках.

Порты на Восточном побережье США и в районе Мексиканского залива вновь открылись, однако устранение задержек в грузоперевозках может занять некоторое время, поскольку логистические проблемы продолжают оставаться актуальными.

На Нью-Йоркской фондовой бирже (NYSE) количество акций, которые демонстрируют рост, превысило падающие в соотношении 1,72 к 1. На Nasdaq это соотношение еще выше — 2,20 к 1 в пользу растущих бумаг.

Индекс S&P 500 зафиксировал 33 новых 52-недельных максимума и всего один новый минимум. Nasdaq Composite показал 98 новых максимумов и 91 новый минимум.

Объем торгов на биржах США в пятницу составил 10,91 млрд акций, что ниже среднего показателя в 12,03 млрд за последние 20 дней торгов. Несмотря на это, мировые рынки остались в плюсе на фоне сильных данных по рынку труда США.

Глобальный индекс акций MSCI показал рост, а доллар США достиг своего самого высокого уровня с августа. Это произошло после публикации неожиданно сильного отчета по занятости, который ослабил опасения инвесторов о возможном замедлении экономики.

Цены на нефть завершили неделю с самым крупным ростом за последний год. Главной причиной стало обострение ситуации на Ближнем Востоке и угроза расширения регионального конфликта. Однако дальнейший рост был сдержан после того, как президент США Джо Байден убедил Израиль воздержаться от немедленного нападения.

В пятницу Бюро статистики труда США сообщило о создании 254 000 новых рабочих мест в сентябре, что значительно превысило прогнозируемые 140 000. Уровень безработицы снизился до 4,1%, а данные за август были пересмотрены в сторону повышения, что указывает на стабильное состояние американского рынка труда.

На фоне более сильного, чем ожидалось, отчета по занятости доходность казначейских облигаций США выросла до максимума с августа. Это вызвало пересмотр ожиданий трейдеров в отношении снижения процентных ставок Федеральной резервной системой. Согласно данным FedWatch CME Group, вероятность того, что ФРС снизит ставки на четверть процентного пункта в ноябре, выросла до 97%, по сравнению с 68% днем ранее.

Экономические данные продолжают оказывать значительное влияние на рынок, вызывая пересмотры прогнозов и создавая динамичные изменения в стратегии инвесторов.

Американские акции продемонстрировали позитивную реакцию на данные о сильном росте занятости, несмотря на «ястребиные» настроения со стороны Федеральной резервной системы. Это, по мнению Джулии Германн, стратегического аналитика New York Life Investments, подчеркивает, что для инвесторов сейчас на первом месте стоит экономический рост, даже если он сопровождается повышением процентных ставок.

«Рынок смог успешно адаптироваться к этому сдвигу, что говорит о конструктивном подходе к перспективам экономики», — отметила Германн, указав на уверенные движения казначейских облигаций и акций в последние дни.

Американская экономика также получила определенную передышку в связи с повторным открытием портов на Восточном побережье и побережье Мексиканского залива. Докеры и портовые операторы достигли соглашения по вопросу заработной платы, что позволило завершить одну из крупнейших забастовок в секторе за последние 50 лет. Несмотря на это, устранение задержек с поставками, накопившихся за время забастовки, может занять определенное время.

Мировой индекс MSCI завершил день ростом на 0,57%, достигнув отметки 847,12 пунктов, хотя по итогам недели он показал снижение на 0,7%. Европейский индекс STOXX 600 также продемонстрировал прирост, прибавив 0,44%.

Инвесторы продолжают внимательно следить за событиями на Ближнем Востоке. Особенно остро стоит вопрос реакции Израиля на ракетные удары, выпущенные Ираном. Верховный лидер Ирана аятолла Али Хаменеи дал понять, что Иран и его союзники не намерены отступать.

Цены на нефть продолжили рост. Американская нефть подорожала на 0,9%, достигнув $74,38 за баррель, а североморская нефть Brent прибавила 0,55%, завершив день на уровне $78,05 за баррель. Это подчеркивает продолжающиеся геополитические риски, оказывающие давление на энергетические рынки.

Текущая ситуация на глобальных рынках показывает, что инвесторы балансируют между позитивными экономическими новостями и усиливающейся напряженностью на международной арене.

Американский доллар продемонстрировал значительное укрепление, достигнув семинедельного максимума. Это связано с тем, что свежие данные по занятости заставили трейдеров пересмотреть свои ожидания по снижению процентной ставки Федеральной резервной системой. Доллар готов завершить неделю с наибольшим приростом с сентября 2022 года.

Индекс доллара, который отслеживает его курс по отношению к корзине основных мировых валют, вырос на 0,56%, достигнув отметки 102,48. Евро, напротив, ослаб на 0,5% до $1,0976, а японская иена потеряла 1,25%, что привело к укреплению доллара до 148,77 иен.

Доходность казначейских облигаций США также показала рост. Эталонные 10-летние облигации поднялись на 12,5 базисных пунктов, достигнув 3,975%, тогда как доходность 30-летних облигаций увеличилась на 7,9 базисных пунктов до 4,259%. Особенно сильно выросли доходности 2-летних облигаций, которые наиболее чувствительны к изменениям ожиданий по процентной ставке, прибавив 21,8 базисных пунктов и достигнув 3,9321%.

Цены на золото пошли вниз на фоне сильного отчета о занятости в США, который снизил вероятность значительного сокращения ставки ФРС. Спотовое золото потеряло 0,23% и теперь стоит $2649,89 за унцию. Фьючерсы на золото в США также упали, снизившись на 0,38% до $2647,10 за унцию.

На фоне этого экономического расклада драгоценные металлы, традиционно рассматриваемые как защитные активы, оказались под давлением, поскольку инвесторы пересматривают свои ожидания относительно монетарной политики США.