Валютная пара GBP/USD в понедельник торговалась достаточно спокойно, располагаясь чуть выше скользящей средней линии. Всю техническую картину мы описывали на выходных, но еще раз вкратце напомним. Во-первых, по фунту может сформироваться паттерн «голова-плечи», что хорошо видно на 4-часовом ТФ. Во-вторых, пара не смогла уже четыре или пять раз преодолеть уровень 1,2620. В-третьих, рынок по-прежнему отказывается от продаж британской валюты. В-четвертых, фундаментальный и макроэкономический фон практически никакой роли не играет, рынок его интерпретирует так, как хочется ему в данную минуту.
Отсюда мы получаем алогичные движения, которые крайне сложно предугадать. В пятницу доллар мог показать хороший рост, но рынок почему-то счел, что отчеты двух и трехмесячной давности(NonFarm Payrolls) важнее, чем декабрьский. Также рынку оказался не интересен отчет по безработице, который оказался сильнее прогнозов, но очень интересен индекс деловой активности ISM в сфере услуг, который оказался слабее прогнозов. Таким образом, на рынке ничего не меняется: весь позитив для доллара игнорируется, а негатив – усиленно отрабатывается.
На этой неделе в Великобритании и США будет немного важных событий, поэтому мы даже не делали традиционную рубрику «Превью недели». Тем не менее, вкратце рассмотреть грядущие события все же стоит. Итак, в Великобритании на этой неделе будет опубликован отчет по ВВП и отчет по промышленному производству. Оба выйдут в пятницу, а в течение недели календарь будет пустым. Отчет по ВВП – месячный, поэтому влияния на настроение рынка он окажет немного. Отчет по промышленному производству(если не будет серьезного отклонения) является второстепенным, поэтому и на него реакции рынка мы не ждем.
В Штатах ситуация будет ненамного интереснее. До четверга мы не увидим ни одной значимой публикации. В четверг будет опубликован декабрьский отчет по инфляции, который может и должен показать в очередной раз воочию, что все ожидания рынка о снижении ставки ФРС в марте – это всего лишь фантазия. Индекс потребительских цен может ускориться с 3,1% до 3,2-3,3% и как при таком значении уже через одно заседание ФРС приступит к смягчению – непонятно.
Для американской валюты рост инфляции – это «бычий» фактор, но мы абсолютно не удивимся, если он будет проигнорирован рынком, как и многие другие ранее. В пятницу ничего интересного в Штатах происходить не будет.
Итого, мы имеем на этой неделе один важный отчет, два второстепенных и все. Мы по-прежнему ожидаем от американской валюты сильного роста, так как не понимаем, за счет чего ему продолжать падение? И особенно не понимаем, за счет чего фунту и евро продолжать укрепление? Однако у рынка свое видение происходящего, поэтому опираться в большей степени следует на техническую картину. По фунту она неоднозначная, так как любое закрепление ниже мувинга не приводит к началу нисходящего тренда. Железобетонный уровень 1,2620 удерживает фунт от падения, хоть это и абсолютно нелогично. Зато на 24-часовом ТФ фунт не может пробить уровень 1,2763(61,8% по Фибоначчи). Поэтому пара остается зажатой, по сути, в боковом канале. Через какую из его границ она выйдет, в том направлении с высокой долей вероятности и продолжится движение.
Средняя волатильность пары GBP/USD за последние 5 торговых дней составляет 104 пункта. Для пары фунт/доллар это значение является «средним». Во вторник, 9 января, таким образом, мы ожидаем движения внутри диапазона, ограниченного уровнями 1,2641 и 1,2849. Разворот индикатора Хайкен Аши вниз укажет на новую попытку начать нисходящий тренд.
Ближайшие уровни поддержки:
S1 – 1,2726
S2 – 1,2695
S3 – 1,2665
Ближайшие уровни сопротивления:
R1 – 1,2756
R2 – 1,2787
R3 – 1,2817
Торговые рекомендации:Валютная пара GBP/USD вновь закрепилась выше мувинга, вновь не сумела преодолеть уровень 1,2615, вновь выросла тогда, когда должна была падать. Поэтому нам сложно рассматривать в данное время покупки британского фунта. В данное время мы считаем целесообразным рассмотрение новых коротких позиций с целями 1,2634 и 1,2604, но для этого требуется новое закрепление ниже мувинга. Рассматривать ордера на покупку формально можно, так как скользящая средняя линия преодолена, с целями 1,2787 и 1,2817, но мы с опаской относимся к покупкам в текущих обстоятельствах.
Пояснения к иллюстрациям:Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит тренд сейчас сильный.
Скользящая средняя линия(настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю.
Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций.
Уровни волатильности(красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки, исходя из текущих показателей волатильности.
Индикатор CCI – его заход в область перепроданности(ниже -250) или в область перекупленности(выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.