Покупатели доллара негативно отреагировали на опубликованные в минувшую пятницу американских макроданных: доллар и его индекс DXY продолжают снижаться в начале новой торговой недели.
Так, индекс доллара DXY, достигший в мнивший вторник минимума с начала сентября на отметке 103.84, но затем скорректировавшийся в среду к максимуму прошлой недели 104.11, на момент публикации данной статьи находился вблизи отметки 103.25, развивая нисходящую динамику в сторону августовского минимума 102.85.
Как сообщили в Markit Economics, индекс деловой активности в производственном секторе PMI в ноябре снизился сильнее негативного же прогноза, уйдя в зону замедления (под отметку 50) и оказавшись со значением 49,4. Хотя, аналогичный показатель в секторе услуг укрепился с 50,6 до 50,8, выше ожиданий на уровне 50,4, этого оказалось недостаточно, чтобы убедить участников рынка начать фиксировать короткие позиции по доллару. Они все еще находятся под впечатлением от опубликованных ранее в этом месяце американских индексов потребительских цен: октябрьский CPI замедлился с 0,4% до 0,0% (с 3,7% до 3,2% в годовом выражении), в то время как экономисты прогнозировали 0,1% и 3,3%, соответственно.
Продолжающееся замедление инфляции в США дает основание предполагать, что ФРС вскоре перейдет к смягчению кредитно-денежных условий, а это – негативный фактор для американского доллара. И несмотря на то, что в опубликованных в минувший вторник протоколах FOMC были сигналы о необходимости сохранять монетарную политику в США жесткой и даже о возможности нового повышения процентной ставки, доллар пока так и не смог оправиться от потерь на фоне публикации последних данных по инфляции в США.
Теперь инвесторам нужны очень веские аргументы, чтобы вновь перейти к покупкам доллара. Это могут быть либо сильные макро данные из США, перелом текущего бычьего тренда на американском фондовом рынке и снижение доходности американских гособлигаций, новый всплеск геополитической напряжённости в мире, когда инвесторы вновь будут предпочитать доллар в качестве защитного актива, либо представители руководства других крупнейших мировых ЦБ синхронно заговорят о необходимости смягчения своих монетарных политик.
Относительно ФРС, здесь вероятность того, что на декабрьском заседании ее руководители не станут вносить изменения в текущие параметры кредитно-денежной политики, колеблется от 95% до 100%, согласно данным CME Group. Более того, многие экономисты считают, что уже в мае 2024 года ФРС может снизить процентную ставку на 25 базисных пунктов, а по наиболее смелым прогнозам – уже в марте, и на 100 базисных пунктов - в течение 2024 года.
Важная макро статистика из США, которая может существенно повлиять на динамику доллара, появится лишь в среду, четверг и пятницу (вторая оценка ВВП США за 3-й квартал, базовый ценовой индекс PCE, индекс ISM деловой активности (PMI) в производственном секторе).
С технической же точки зрения индекс доллара (CFD #USDX в терминале МТ4) после пробоя ключевого уровня поддержки 104.20 (ЕМА200 на дневном графике) продолжает снижаться в сторону зоны сильных долгосрочных уровней поддержки 101.60 (ЕМА144 на недельном графике), 100.45 (ЕМА200 на недельном графике), отделяющих долгосрочный бычий рынок от медвежьего.
Для того чтобы длинные позиции вновь стали предпочтительными, цене необходимо вернуться в зону выше уровней сопротивления 104.20, 104.35 (ЕМА144 на дневном графике).
Сигналом же для наращивания коротких позиций моет стать пробой локальной поддержки вблизи отметок 103.15, 103.00.
Уровни поддержки: 103.15, 103.00, 102.00, 101.60, 101.00, 100.45, 100.00
Уровни сопротивления: 103.95, 104.00, 104.20, 104.35, 104.95, 105.00, 105.25, 105.98, 106.00, 106.80, 107.00, 107.32, 107.80, 108.00, 109.00, 109.25
*) копирование сигналов в Instaforex -
https://www.ifxtrade.center/ru/forexcopy_system?x=...
**) ПАММ-система в Instaforex -
https://www.ifxtrade.center/ru/pamm_system?x=PKEZZ
***) открыть торговый счет в Instaforex -
https://www.ifxtrade.center/ru/fast_open_live_acco...