Несмотря на слабую макро статистику, поступившую во вторник из США (в октябре объёмы продаж на вторичном рынке жилья снизились на -4,1% после снижения на -2,2% в предыдущем месяце), доллар смог укрепиться во второй половине вчерашнего торгового дня. Умеренную поддержку доллар получил от опубликованных вечером протоколов ноябрьского заседания ФРС.
Как известно, по итогам этого заседания процентная ставка осталась без изменений, а руководители американского ЦБ указали на необходимость дальнейшей борьбы с инфляцией, которая все еще значительно превышает целевой показатель в 2%. В последовавших заявлениях главы ФРС Джерома Пауэлла говорилось, что в ЦБ готовы вновь поднять процентные ставки, если темпы инфляции вновь ускорятся. Однако, оговорка Пауэлла о том, что динамика доходности казначейских облигаций и ставок по ипотечным кредитам может оказать самостоятельное давление на инфляцию и экономику, без дополнительного повышения процентной ставки, вызывала сомнения у участников рынка относительно вероятности дальнейшего ужесточения монетарной политики ФРС.
В то же время глава ФРС отметил необходимость сохранения процентной ставки на высоких уровнях. "Учитывая уже пройденный путь и текущую неопределенность, мы действуем осторожно" и «будем принимать решения на основе совокупности всех данных и баланса рисков", - сказал Пауэлл, добавив, что "мы (в ФРС) не думаем и не говорим о снижении ставок", но "вопрос, который мы задаем, заключается в том, должны ли мы повышать ставки еще".
Эти «размышления вслух» Пауэлла вызвали неоднозначную реакцию рынка, породив разговоры о том, что ФРС больше не будет повышать процентную ставку и вскоре перейдет к ее снижению. Опубликованные на прошлой неделе свежие данные по инфляции в США еще больше укрепили мнение инвесторов в этом: как известно, в октябре американский индекс потребительских цен CPI замедлился с 0,4% до 0,0% (с 3,7% до 3,2% в годовом выражении), в то время как экономисты прогнозировали 0,1% и 3,3%, соответственно.
Продолжающееся замедление инфляции в США усиливает вероятность того, что ФРС вскоре перейдет к смягчению кредитно-денежных условий, а это – негативный фактор для американского доллара, отметили мы в нашем вчерашнем обзоре «AUD/USD: протоколы недавних заседаний РБА и ФРС».
Тем не менее сегодня доллар продолжил укрепляться в ходе азиатской торговой сессии.
Хотя публикация протоколов с недавнего заседания ФРС и нейтрально-жёсткая позиция ее руководителей были уже учтены в котировках доллара, все же его индекс DXY смог скорректироваться и подняться с достигнутого во вторник минимума с конца августа на отметке 103.07. На момент публикации данной статьи индекс DXY находился вблизи отметки 103.55, а всего же его падение за этот неполный месяц составило на текущий момент 2,8%.
Чтобы окончательно переломить ситуацию и вновь взять ее под контроль, покупателям доллара крайне нужна сильная макро статистика из США.
Сегодня доллар сможет вновь взять передышку и даже укрепиться, если публикуемые в 13:30 и 15:00 (GMT) макро данные окажутся сильными.
В это время будут представлены данные по заказам на товары длительного пользования, подразумевающие крупные инвестиции, еженедельный отчет Минтруда США с данными по числу заявок на пособия по безработице и финальная оценка потребительского доверия от Мичиганского университета.
В то же время сильной реакции рынка на эти публикации ждать не стоит ввиду их средней степени значимости.
Завтра же в связи с праздничным днем в США (День Благодарения) американские биржи и банки работать не будут. С этого дня начинается праздничный сезон, который включает в себя Рождество и продолжается до Нового года. В полной мере объемы торгов восстановятся лишь на следующей неделе в понедельник (это не отменяет вероятности резких колебаний на тонком рынке).
Действительно важная макростатистика из США, которая может существенно повлиять на динамику доллара, появится лишь в следующие среду, четверг и пятницу (вторая оценка ВВП США за 3-й квартал, базовый ценовой индекс PCE, индекс ISM деловой активности (PMI) в производственном секторе). Однако, о ней – в наших следующих обзорах.
Сегодня же, как мы уже отметили, в 13:30 и 15:00 (GMT) волатильность на рынке и в котировках доллара вновь может усилиться.
С технической же точки зрения для возврата в зону среднесрочного бычьего рынка цене (CFD #USDX в терминале МТ4) необходимо прорваться в зону выше ключевых уровней сопротивления 104.20 (ЕМА200 на дневном графике), 104.40 (ЕМА144 на дневном графике).
Альтернативный сценарий будет связан с пробоем вчерашнего минимума 103.15 и дальнейшим снижением в сторону ключевых уровней поддержки 101.60 (ЕМА144 на недельном графике), 100.45 (ЕМА200 на недельном графике), 100.00, отделяющих долгосрочный бычий рынок от медвежьего.
Уровни поддержки: 103.15, 103.00, 102.00, 101.60, 101.00, 100.45, 100.00
Уровни сопротивления: 103.95, 104.00, 104.20, 104.33, 104.40, 104.58, 105.00, 105.10, 105.25, 106.00, 106.80, 107.00, 107.32, 107.80, 108.00, 109.00, 109.25
*) копирование сигналов в Instaforex -
https://www.ifxtrade.center/ru/forexcopy_system?x=...
**) ПАММ-система в Instaforex -
https://www.ifxtrade.center/ru/pamm_system?x=PKEZZ
***) открыть торговый счет в Instaforex -
https://www.ifxtrade.center/ru/fast_open_live_account?x=PKEZZ