Хорошие данные по розничным продажам и их объемам в США станут причиной возобновления ралли на рынках (есть вероятность ограниченного снижения пары EURUSD и роста AUDUSD)

Рынки после краткосрочного ралли на прошлой неделе балансируют в ожидании публикации важных экономических данных, и это в первую очередь относится к статистике из Америки.

После того как на прошлой неделе вышли цифры по инфляции в США, которые показали заметное замедление ее темпа роста, сильнейшая волна оптимизма разогрела позитивные настроения, что привело к росту спроса на рисковые активы и оказало сильное давление на курс доллара. Но после этого некоторые члены ФРС, наоборот, усилили вербальное давление на рынки, заявляя, что необходимо и далее активно поднимать процентные ставки. Это привело к некоторому охлаждению положительного настроя в среде инвесторов и стало причиной усиления волатильности на фоне фактически складывающейся боковой динамики.

Чего ждут инвесторы и чего ожидать на рынках?

Конечно, негативные заявления некоторых членов ФРС повлияли на рыночные настроения, но вряд ли они их существенно изменят, если публикуемые в среду данные по розничным продажам и их объемам в США окажутся выше ожиданий. Фактически сейчас рынки ждут подтверждения того, что американская экономика продолжает скользить на границе с рецессией, сохраняя в целом положительное состояние, на что указывают ситуация на рынке труда и последние значения ВВП.

Итак, согласно консенсус-прогнозу, базовый индекс розничных продаж в октябре должен прибавить 0.5% против сентябрьского повышения на 0.1%, при этом предполагается, что объем розничных продаж заметно вырастет, на 0.9% против 0.0% месяцем ранее. Если цифры не подкачают, то можно с высокой уверенностью ожидать возобновления ралли на рынках акций, снижения доходности трежерис и новой волны ослабления курса доллара.

Такая реакция рынка объясняется тем, что рост продаж и их объемов будут характеризовать улучшение ситуации в американской экономике, что будет еще одним основанием для ФРС прекращать закручивать гайки в вопросе агрессивного повышения ставок со всеми вытекающими плюсами для обоснования усиления спроса на рынках акций и продаж доллара, который ранее покупался в качестве валюты-убежище и сейчас начал терять поддержку из-за риска прекращения в перспективе цикла агрессивного повышения процентных ставок, с последующим их сворачиванием.

Прогноз дня:

EURUSD

Пара консолидируется выше уровня 1.0300 в ожидании публикации данных ВВП еврозоны за 3-ий квартал. Если данные покажут предполагаемое сильное падение показателя – это может оказать локальное давление на курс евро. Если пара снизится ниже уровня 1.0300 – это может привести к падению пары к 1.0235, после чего она с высокой вероятностью вырастет на фоне, возможно, положительных данных по розничным продажам и объемам в США.

AUDUSD