Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в четверг выполнила закрепление под уровнем коррекции 200,0% - 1,0430 и уже было продолжила процесс падения, но неожиданно развернулась в пользу европейской валюты и закрепилась обратно над уровнем 1,0430. Таким образом, процесс роста может быть продолжен в направлении следующего уровня Фибо 161,8% - 1,0574. В то же время закрепление под 1,0430 вновь сработает в пользу валюты США и возобновления падения в направлении уровня 1,0315. Вчера в США было достаточно много второстепенных отчетов и, возможно, с одним из них связано падение доллара во второй половине дня. Однако я бы в первую очередь хотел обратить внимание читателей на отчет по европейской инфляции, который вышел пару часов назад. И даже не на сам отчет, а на отсутствие всякой реакции трейдеров. Давайте разберемся. Индекс потребительских цен в Евросоюзе вырос до 8,6% г/г при более слабых ожиданиях. Где-нибудь в Америке это означало бы, что центральный банк вынужден будет нарастить темпы повышения процентной ставки в связи с этим.
Однако в Евросоюзе это не значит ничего, потому что ЕЦБ еще даже первый раз ставку не повысил, не говоря уже о «более высоких темпах повышения». Таким образом, инфляция в Евросоюзе росла, растет и может расти дальше без всяких помех со стороны регулятора. Возможно, через несколько месяцев, когда Кристин Лагард и ее коллеги полностью осознают, что инфляция не будет снижаться без активных действий ЕЦБ, что-нибудь изменится. Возможно также, что ЕЦБ намеренно ничего не делает, так как боится рецессии. Так или иначе, но инфляция продолжает расти, что в совокупности с довольно высокой безработицей опять ставит в невыгодное положение европейскую валюту. Напомню, что в Америке тоже высокая инфляция. В США еще и экономический рост в первом квартале был отрицательным. Но в США ФРС хотя бы пытается как-то повлиять на текущую ситуацию, а в Евросоюзе мы не видим ничего подобного.
На 4-часовом графике пара выполнила разворот в пользу американской валюты и возобновила процесс падения в направлении коррекционного уровня 127,2% - 1,0173. Закрепление курса пары над нисходящим трендовым коридором, который продолжает характеризовать настроение трейдеров как «медвежье», позволит рассчитывать на более сильный рост евровалюты в направлении уровня коррекции 76,4% - 1,1041. Назревающих дивергенций сегодня не наблюдается ни у одного индикатора.
Отчет Commitments of Traders (COT):
На прошлой отчетной неделе спекулянты закрыли 11432 контракта Long и 1845 контрактов Short. Это означает, что «медвежье» настроение крупных игроков усилилось. Общее количество контрактов Long, сосредоточенных на руках спекулянтов, теперь составляет 195 тысяч, а контрактов Short – 211 тысяч. Разница между этими цифрами не очень большая, но она уже не в пользу быков. В последние месяцы по евро в основном сохранялось «бычье» настроение по категории трейдеров «Non-commercial», что никак не помогло самой евровалюте. В последние несколько недель шансы на рост евровалюты понемногу росли, но последние отчеты COT показали, что теперь могут последовать новые распродажи валюты ЕС. Хороших новостей от ФРС или ЕЦБ евровалюта так и не дождалась.
Календарь новостей для США и Евросоюза:
Евросоюз - Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (08-00 UTC).
Евросоюз - Индекс потребительских цен (ИПЦ) (09-00 UTC).
США - Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) (13-45 UTC).
США - Индекс деловой активности в производственном секторе (PMI) от ISM (14-00 UTC).
1 июля календари экономических событий Евросоюза и США содержат в себе по две интересных записи. Европейские отчеты уже вышли, а трейдеры не обратили на них внимания. Я жду реакции трейдеров сегодня на отчет ISM в США.
Прогноз по EUR/USD и рекомендации трейдерам:
Продажи пары я рекомендую сейчас при закреплении под уровнем 1,0430 на часовом графике с целью 1,0315. Покупать евровалюту рекомендую при закреплении над коридором на 4-часовом графике с целью 1,1041.