Напомню, что американский рынок акций показал очень сильный рост в конце прошлой недели, даже на фоне беспорядков вокруг конфликта между Россией и Украиной. Введение санкций и резкие проблемы с курсом рубля вынудили Центральный банк России более чем вдвое поднять свою ключевую процентную ставку — с 9,5% до 20%. На выходных российский рубль продемонстрировал 16% падение, а на момент написания статьи на рынке доллар стоит 95 российских рублей против 74 рублей в середине февраля.
Что касается рынка сырья, то фьючерсы на американскую нефть марки West Texas Intermediate в понедельник выросли более чем на 5%, до $96,30 за баррель, а апрельские фьючерсы на нефть марки Brent подскочили сразу на 5%, до 102,75 доллара за баррель. Что касается природного газа, то фьючерсы торгуются по 2,84 доллара. Доходность государственных облигаций резко снизилась по всей кривой, при этом 10-летняя облигация казначейства в последний раз показывала доходность 1,92%.
Некоторые эксперты отмечают, что это возможно самое резкое обесценивание рубля в современной истории. Однако очевидно, что говорить о движении к стабилизации этого вопроса можно будет только после соответствующих шагов со стороны политиков двух стран.
Что касается санкций, то на выходных США присоединились к своим союзникам в Европе и Канаде и запретили ключевым российским банкам доступ к межбанковской системе обмена SWIFT. Система объединяет более 11 000 банков и финансовых учреждений более чем в 200 странах.
Несмотря на это, в течение выходных продолжалось наступление России на Украину. Российская военная техника сейчас находится во втором по величине городе Украины Харькове. Многие опасаются, что следующей целью будет Киев. Многое зависит от сегодняшних переговоров между Россией и Украиной.
Также напряженность нарастает во всем мире, и причиной тому являются действия президента России Владимира Путина, который в воскресенье привел силы ядерного сдерживания своей страны в состояние повышенной боевой готовности. Это стало, по его словам, ответом на растущую вероятность вторжения войск НАТО.
В любом случае сейчас трейдеры будут очень внимательно следить за любыми признаками разрешения кризиса. Конечно, волатильность будет обеспечена в любом случае: будь то хорошие результаты и мирные переговоры или новости возможного обострения напряженности, повышающего вероятность мировой войны с участием членов НАТО.
Если отойти от политики, то на этой неделе ожидается выступление председателя Федеральной резервной системы Джерома Пауэлла перед Конгрессом США. От его заявлений также зависит очень многое: трейдеры гадают, смогут ли геополитические события повлиять на повышение ставок ФРС или нет. Инвесторы также получат отчет от Министерства труда США – данные по уровню безработицы, но уже к концу этой недели.
Что касается технической картины S&P500
Давление на индекс сохраняется, но и спрос по-прежнему достаточно велик. Сегодня быки попытаются вернуться и закрепиться выше $4 341. Если этого сделать не удастся – давление на торговый инструмент возрастет, что приведет к снижению в район $4 292. Пробой этого диапазона увеличит давление на индекс и вернет медвежий рынок с перспективой обновления уже минимумов: $4 233 и $4 175. Быстрый возврат выше $4 341 и закрепление на этом диапазона оставят надежду на восстановление рынка, однако, что будет на регулярной сессии сегодня – большой вопрос. При росте можно ожидать новых активных продаж уже в районах $4 383 и $4 433. Многое будет зависеть от дальнейшего развития конфликта на территории Украины и от возможного диалога президентов двух стран.