Акции США продемонстрировали лучший трехдневный рост с 2020 года, поскольку инвесторы делают ставки на компании, которые извлекают выгоду из сильной экономики на фоне слухов о том, что Федеральная резервная система не остановит рост, борясь с инфляцией.
В среду индекс S&P 500 вырос к закрытию торгов на американской сессии за счет роста производителей энергии и банков, в то время как после звонка биржевой фонд, отслеживающий индекс Nasdaq 100, подскочил после сильных доходов от Alphabet Inc и Advanced Micro Devices Inc, а вот акции Starbucks Corp и PayPal Holdings Inc снизились после того, как их прибыль не оправдала оценок.
Благодаря росту на обычной сессии индекс S&P 500 в настоящее время преодолел середину падения от пика до минимума в прошлом месяце, что, по мнению некоторых аналитиков, указывает на возможное полное восстановление, при этом доходность казначейских облигаций выросла, а доллар ослаб.
Ранее на сессии акции боролись за направление, поскольку надежные экономические данные вновь разожгли нервы по поводу темпов поворота Федеральной резервной системы к более ограничительной политике. Данные о вакансиях и производстве показали устойчивую экономику, которую ФРС пытается охладить после того, как инфляция достигла самого высокого уровня за четыре десятилетия, но все же банковские чиновники указали, что они осознают угрозу сдерживания роста.
Директор по исследованиям в FBB Capital Partners Майк Бейли сказал: "Похоже, что мы начинаем февраль с непростого перемирия между покупателями и продавцами после жесткой коррекции, которая произошла в прошлом месяце. Забегая вперед, я чувствую, что инвесторы считают, что Джей Пауэлл держит ногу в нескольких дюймах от тормозов. Получит ли рынок мягкое прикосновение? Или ФРС ударит по тормозам?"
Волны волатильности прокатились по рынкам после того, как Пауэлл, председатель ФРС, просигнализировал о более быстром ужесточении денежно-кредитной политики, чем многие ожидали, но региональные президенты ФРС Мэри Дейли и Эстер Джордж выразили осторожность в отношении более быстрого, чем необходимо, ужесточения.
Старший аналитик финансовых рынков в City Index Фиона Чинкотта сказала: "Ужесточение должно быть сделано, но было предположение, что было бы лучше сократить баланс быстрее, чем быстро повышать ставки. Это отталкивает идею быстрого роста процентных ставок".
Также некоторую поддержку акциям оказывают корпоративные доходы, Exxon Mobil Corp показала самую высокую прибыль за восемь лет благодаря агрессивному сокращению расходов, United Parcel Service Inc прогнозирует годовые продажи выше ожиданий, а UBS Group AG активизировала свою программу обратного выкупа после резкого падения прибыли.
Старший управляющий фондом JOHCM Global Income Builder Джорджио Капуто сказал: "Я не думаю, что это совпадение, что рынок начал стабилизироваться, когда мы начинаем сезон отчетности. У вас были сильные отчеты от таких компаний, как Microsoft и Apple, которые во многих отношениях являются лидерами для экономики на данный момент и тех частей экономики, которые растут".
Основатель 22V Research Деннис ДеБушер, добавил: "Ужесточение ФРС по-прежнему является путем вперед. Но краткосрочное восстановление акций продолжится - во главе с ростом и циклическими факторами, поскольку инвесторы сосредоточатся на повествовании о пиковом ужесточении» перед тем, что вероятно будет слабым отчетом о заработной плате"
Ключевые события на этой неделе::
- выйдут отчёты о доходах Amazon, Ford Motor, Meta Platforms, Qualcomm, Sony, Spotify
- в среду встреча ОПЕК+ по добыче
- в среду ИПЦ еврозоны
- в четверг банк Англии, решение Европейского центрального банка по процентной ставке
- в четверг слушания по утверждению Совета управляющих ФРС
- в четверг производственные заказы в США, первичные заявки на пособие по безработице, товары длительного пользования
- в пятницу отчет о заработной плате в США за январь
- в пятницу зимние Олимпийские игры стартуют в Китае, президент России Владимир Путин должен посетить церемонию открытия.