Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в пятницу продолжала находиться в пределах восходящего трендового коридора и лишь сегодня выполнила закрепление под ним. Таким образом, процесс падения котировок теперь может быть продолжен в направлении коррекционного уровня 127,2% - 1,1552, так как пара выполнила также закрытие и под уровнем 1,1629. Настроение трейдеров изменилось в данное время на «медвежье». Информационный фон в пятницу оставался довольно нейтральным, хотя экономических отчетов в этот день было достаточно много. В частности, индексы деловой активности в США и Евросоюзе, но сразу можно отметить, что трейдеры не обратили на них должного внимания. Наиболее важной темой сейчас является тема монетарной политики ФРС и все выступления Джерома Пауэлла и других членов FOMC проходят через призму этого события. Другими словами, трейдеры ждут конкретных намеков на то, что программа QE будет начинать уменьшаться начиная с ноября, но пока что только получают информацию об инфляции, которая, по мнению большинства членов FOMC, будет оставаться высокой более долгий период времени и даже, возможно, большую часть следующего года.
С одной стороны, это как раз и повышает шансы на то, что уже в ноябре будет объявлено о сворачивании программы скупки активов. С другой стороны, в последние два месяца отчеты Nonfarm Payrolls оставляли желать лучшего, поэтому с этим решением ФРС может затянуть и до декабря. Об инфляции сейчас говорят все: и Джером Пауэлл, и Джанет Йеллен и члены FOMC. И никто не сказал, что она может начать замедляться в ближайшее время. Цены на энергоносители продолжают расти, что будет вызывать дальнейший рост цен на практически все категории товаров и услуг. Помимо этого, стимулирующие меры также продолжают стимулировать не только экономику, но и саму инфляцию. Таким образом, перед ФРС стоит сейчас дилемма: начать сворачивать QE и подавить рост инфляции или же оставить ее неизменной и продолжать ждать полного восстановления рынка труда. Рост американской валюты может быть продолжен, если трейдеры возобновят свою веру в быстрое сворачивания QE, которая немного угасла в последние две недели.
EUR/USD – 4H.На 4-часовом графике котировки выполнили закрытие над уровнем коррекции 100,0% - 1,1606, что по-прежнему позволяет рассчитывать на продолжение роста в направлении следующего уровня Фибо 76,4% - 1,1782. Назревающих дивергенций не наблюдается ни у одного индикатора. Закрепление курса пары под уровнем 100,0% сработает в пользу валюты США и возобновления падения в направлении коррекционного уровня 127,2% - 1,1404.
Календарь новостей для США и Евросоюза:25 октября в Евросоюзе и Америке календари экономических событий полностью пустые, таким образом, информационный фон сегодня отсутствует. Активность трейдеров остается низкой.
Отчет COT(Commitments of traders):Последний отчет COT показал, что в течение отчетной недели настроение категории трейдеров «Non-commercial» изменилось в сторону «бычьего». Спекулянты закрыли 8436 контрактов Long по евровалюте и 16123 контракта Short. Таким образом, общее количество контрактов Long у спекулянтов на руках снизилось до 195 тысяч, а общее количество контрактов Short – до 206 тысяч. Последние несколько месяцев категория трейдеров «Non-commercial» имеет склонность избавляться от Long-контрактов по евровалюте и наращивать Short-контракты. Или же наращивать Short более высокими темпами, чем Long. В целом, продолжается этот процесс и сейчас, но в последние две недели европейская валюта показала слабый рост. Таким образом, текущее усиления «бычьего» настроения может быть разовым.
Прогноз по EUR/USD и рекомендации трейдерам:Трейдеры по-прежнему торгуют пару не слишком активно. Ранее я рекомендовал покупать пару при закрытии над нисходящим коридором на 4-часовом графике с целями 1,1629 и 1,1704. Последний уровень так и не был отработан. Вновь покупать пару пока не рекомендую. Продавать пару рекомендую, так как произошло закрытие под нисходящим коридором на часовом графике с целью 1,1552.
Термины:«Non-commercial» - крупные игроки рынка: банки, хедж-фонды, инвест-фонды, частные, крупные инвесторы.
«Commercial» - коммерческие предприятия, фирмы, банки, корпорации, компании, которые покупают валюту не для получения спекулятивной прибыли, а для обеспечения текущей деятельности или экспортно-импортных операций.
«Non-reportable positions» - мелкие трейдеры, которые не оказывают существенного влияния на цену.