EUR/USD – 1H.
Добрый день, уважаемые трейдеры! Пара EUR/USD в среду продолжала очень слабые движения. Если внимательно посмотреть на картинку, то отчетливо видно, что все движения на этой неделе происходили между уровнями 1,1704 и 1,1772. То есть внутри бокового коридора. Вчера на подходе к уровню 100,0% - 1,1704 пара выполнила разворот в пользу европейской валюты и начала процесс роста в направлении уровня 1,1772. Однако отбоя от 100,0% не произошло, а сам рост евровалюты был связан только с отчетом по американской инфляции. Именно этот отчет и являлся единственным в среду, на который трейдеры могли обратить внимание. Итак, инфляция в июле не выросла по сравнению с июнем, однако и не снизилась, а составила 5,4% г/г и 0,5% м/м. Базовая инфляция снизилась с 4,5% г/г до 4,3% г/г, а также составила 0,3% м/м. Таким образом, можно выделить дальнейшее влияние роста цен на продукты и энергоносители в базовом варианте показателя.
Напомню, что ФРС большее внимание обращает именно на базовый вариант инфляции, а не на общий. Однако в любом случае оба варианта остаются очень высокими, о чем уже не раз заявлял председатель ФРС Джером Пауэлл. По словам президента ФРС, инфляция начнет замедляться к концу 2021 года. Поэтому в ближайшие месяцы вряд ли стоит рассчитывать на ее сильное снижение. Наоборот, ускорение роста цен может продолжаться в ближайшие месяцы, что может вынудить ФРС прибегнуть к более быстрому сворачиванию программы QE. Именно на это и рассчитывают покупатели американской валюты. Мне видится, что только скорейшее завершение монетарного стимулирования экономики может поддержать курс доллара в среднесрочной перспективе. В последние недели и даже месяцы американская валюта растет очень неохотно и в основном на важных отчетах, которые говорят о быстром восстановлении экономики США и рынка труда, а также на заявлениях представителей ФРС и лично Джерома Пауэлла о возможном начале обсуждения завершения скупки активов в ближайшие месяцы. Другой поддержки у американской валюты сейчас нет.
EUR/USD – 4H.
На 4-часовом графике котировки пары выполнили закрепление под коррекционным уровнем 76,4% - 1,1782, однако образование бычьей дивергенции у индикатора CCI сработало в пользу валюты ЕС и начала роста в направлении уровня коррекции 76,4% - 1,1782. Рост этот очень слабый, но, как я уже сказал, сильной поддержки информационного фона у доллара США сейчас нет. Поэтому более важное значение имеет анализ часового графика, где имеется уровень 1,1704.
Календарь новостей для США и Евросоюза:
Евросоюз - Изменение объема промышленного производства (09-00 UTC).
США - Число первичных и повторных обращений за пособием по безработице (12-30 UTC).
12 августа в Евросоюзе выйдет отчет по промышленному производству за июнь, а в США – количество обращений за пособиями по безработице. Оба отчета не являются в данное время важными для трейдеров. Поэтому я бы сказал, что информационный фон сегодня будет очень слабым.
Отчет COT(Commitments of traders):
Последний отчет COT показал, что в течение последней отчетной недели настроение категории трейдеров «Non-commercial» практически не изменилось. Крупные игроки закрыли 625 контрактов Short по евровалюте и закрыли 3028 контрактов Long. Таким образом, в последние семь недель количество контрактов Short, сосредоточенных на руках спекулянтов выросло почти на 70 тысяч, а количество контрактов Long снизилось на 14. Поэтому дальнейшее падение европейской валюты очень вероятно, если верить отчетам COT. И прошедшая неделя дает основания предполагать, что именно падение пары и продолжится, но в то же время, ниже области 1,1730 – 1,1760 будет достаточно сложно закрыться.
Прогноз по EUR/USD и рекомендации трейдерам:
Сегодня я рекомендую покупки пары с целями 1,1772 и 1,1837 на часовом графике, если котировки выполнят отбой от уровня 1,1704. Новые продажи рекомендую, если произойдет закрытие под уровнем 1,1704 с целью 1,1606. Или отбой от уровня 1,1772 с целью 1,1704.
ТЕРМИНЫ:
«Non-commercial» - крупные игроки рынка: банки, хедж-фонды, инвест-фонды, частные, крупные инвесторы.
«Commercial» - коммерческие предприятия, фирмы, банки, корпорации, компании, которые покупают валюту не для получения спекулятивной прибыли, а для обеспечения текущей деятельности или экспортно-импортных операций.
«Non-reportable positions» - мелкие трейдеры, которые не оказывают существенного влияния на цену.