Волновая разметка 4-часового графика индекса Dow Jones Industrial Average вызывает определенные вопросы в последнее время. С одной стороны, повышательный участок тренда не вызывает сомнений, а с другой – коррекционный набор волн слишком мал и неубедителен для того, чтобы считать его завершенным. По сути, была только одна волна вниз, которую вряд ли можно считать глобальной волной 4. Да и любой другой коррекционной волной, которая подходила бы к текущей волновой разметке. На данный же момент построено уже три новых волны вверх, которые теоретически могут быть в составе волны 2 или b, которая, в свою очередь, может быть в составе волны 4. Однако малейшее повышение котировок индекса в ближайшие дни и инструмент вернется к своим пикам, достигнутым 10 мая. В этом случае шансов на то, что в данное время продолжается построение коррекционного участка тренда или волны, станет гораздо меньше. Таким образом, с одной стороны, сейчас очень привлекательными выглядят продажи индекса #INDU, а с другой стороны, следует внимательно следить за уровнем 0,0% по Фибоначчи. Удачная попытка его прорыва укажет на готовность рынков к продолжению построения восходящего участка тренда, а волновая разметка потребует внесения коррективов.
В течение вчерашнего дня все три ведущих фондовых индекса США закрылись ростом. Индекс Dow Jones Industrial Average повысился на 25 пунктов, или на 0,07%, индекс Standard & Poor's 500 вырос на 6 пунктов, или на 0,14%, а индекс Nasdaq Composite прибавил 20 пунктов\э или 0,14%. Как видим, все изменения за минувшие сутки минимальные. В течение вчерашнего дня новостной фон в Америке был крайне слабым. По большому счету, я могу отметить только вечернюю публикацию экономического обзора ФРС «Бежевая книга». Этот обзор показал, что американская экономика восстанавливалась в апреле и мае умеренными темпами, однако, тем не менее, темпы выросли по сравнению с началом года. Определенную поддержку рынку оказал Патрик Харкер, член монетарного комитета ФРС, который заявил, что регулятору пора задуматься о постепенном сокращении программы выкупа активов. Однако далеко не все члены FOMC придерживаются такого же мнения. Например, Лейл Брейнард считает, что монетарное стимулирование нельзя прекращать в ближайшее время, так как рынок труда не досчитывается еще около 8-10 миллионов рабочих мест в сравнении с периодом до пандемии. Также Брейнард отметила, что экономика восстанавливается неравномерно. Президент ФРБ Миннеаполиса Нил Кашкари, в свою очередь, отметил, что не считает ускорение инфляции большой проблемой и не считает, что нужно жертвовать монетарным стимулированием, чтобы остановить рост потребительских цен. Как видим, члены FOMС придерживаются разной риторики.
Исходя из проведенного волнового анализа, я рассчитываю в данное время на построение нисходящей волны, которая будет являться третьей в составе минимум трех волновой нисходящей структуры. Однако также допускаю вариант, при котором весь повышательный участок тренда, берущий свое начало еще 18 марта прошлого года, может усложниться еще сильнее. В этом случае в текущую волновую картину придется вносить дополнения и изменения. Поэтому продавать индекс #INDU по каждому сигналу MACD «вниз» я рекомендую малыми объемами, а в случае удачной попытки прорыва уровня 0,0% по Фибоначчи отказаться от продаж.