Дональд Трамп заболел коронавирусом, а разногласия по поводу распределения фонда восстановления ЕС ограничат восходящий потенциал евро. Пожалуй, с этого и стоит начать сегодняшний обзор. Как стало известно из сообщений в Твиттере, Дональд Трамп вместе со своей супругой Меланией Трамп заразились коронавирусом. И скорее всего, произошло это после контакта с советником Белого дома Хоуп Хикс. Как отмечено в сообщении, теперь лидер США отправится на карантин и будет проходить лечение. Пока эти новости никак не повлияли на рынок, да и вряд ли повлияют, так как состояние Трампа отличное и, по его заявлениям, с ним все в полном порядке.
А вот что касается восходящего потенциала европейской валюты в среднесрочной перспективе, то он может быть омрачен сообщениями о том, что внутри ЕС имеются серьезные разногласия по поводу распределения фонда восстановления. Напомню, что в июле был создан фонд восстановления на общую сумму 750 млрд евро, который в основном будет потрачен на поддержку наиболее пострадавших стран от пандемии коронавируса. Уже сейчас, по сообщениям сотрудников Министерства иностранных дел Германии, имеется ряд разногласий между лидерами ЕС, что существенно затрудняет распределение средств, а в будущем и вовсе может привести к возможной отсрочке их использования. Планировалось, что деньги начнут тратиться уже с 1 января 2021 года. Если эта информация будет подтверждаться, а разногласия лишь усиливаться, это может серьезно ограничить восходящий потенциал рисковых активов, так как без этой поддержки вряд ли получится легко справиться с проблемами, которые сейчас существуют после первой волны пандемии коронавируса.
Взять, к примеру, одну только Италию, которую уже окрестили эксперты бомбой замедленного действия. По прогнозам, только в этом году из-за роста трат в связи с пандемией коронавируса итальянский государственный долг достигнет 158% ВВП. В связи с этим Рим как никто другой очень рассчитывает на выделение помощи из созданного фонда восстановления ЕС. В Министерстве финансов Италии ожидают, что экономика страны в текущем году упадет на 9%, а в следующем 2021 году продемонстрирует рост на 6%.
Что же касается технических перспектив европейской валюты, то пока все остается на прежних местах. Лишь прорыв диапазона 1.1755 увеличит привлекательность рисковых активов, что откроет прямую дорогу к уровням 1.1800 и 1.1840. Говорить о возврате давления на пару можно будет только после снижения торгового инструмента под уровень 1.1710, что приведет к моментальной распродаже евро в район минимумов 1.1660 и 1.1610.
Некоторое внимание рынка вчера привлекло сообщение о том, что Палата представителей США одобрила законопроект о пакете мер стимулирования экономики объемом в 2,2 трлн долларов, однако тут же стало известно, что Сенат США не будет рассматривать данный законопроект, так как республиканцы выступают против такого пакета стимулирующих мер. Вчерашние переговоры Республиканской и Демократический партии США провалились и будут продолжены позже.
Теперь что касается статистики по американскому рынку труда. Согласно вчерашнему отчету Министерства труда, число первичных заявок на пособие по безработице за неделю с 20 по 26 сентября снизилось на 36 000 и составило 837 000. Это является хорошим сигналом о том, что экономика продолжает восстанавливаться даже на фоне новой волны заражения коронавирусом среди рабочего населения.
Однако сегодня будут опубликованы более важные данные. Ожидается, что безработица в США может опуститься до уровня в 8,2% с отметки августа 8,4%. Но более важным будет отчет по числу рабочих мест в несельскохозяйственных отраслях экономики страны, где ожидается рост лишь на 850 тысяч после роста на 1,4 миллиона месяцем ранее. Если данные окажутся лучше прогнозов экономистов, это усилит привлекательность американского доллара, а также существенно поддержит фондовые индексы.
Небольшой головной болью для трейдеров вчера стал отчет по личным расходам американцев, которые выросли в августе этого года и оказались лучше прогнозов экономистов. Но вот доходы, наоборот, снизились, что может негативно отразиться на ситуации в будущем, заставив домохозяйства прибегнуть к некоторой экономии. Согласно отчету Министерства торговли США, личные расходы в США в августе этого года выросли на 1,0%, тогда как экономисты ожидали подъема на 0,9%. А вот личные доходы, наоборот, упали на 2,7% по сравнению с предыдущим месяцем. Доходы упали отчасти из-за ослабления помощи безработным, которую оказывало правительство до августа этого года.
Еще один показатель, который характеризирует активность в производственном секторе США, не сильно порадовал трейдеров, так как продемонстрировал небольшое снижение в сентябре по сравнению с августом. В отчете института управления поставками указано, что индекс PMI для производственной сферы США в сентябре этого года опустился до 55,4 пункта против 56,0 пункта в августе. Но, несмотря на небольшое снижение, активность в производственном секторе США продолжила расти, так как показатель остался выше 50 пунктов. Экономисты прогнозировали, что индекс составит 56,3 пункта. Небольшое замедление восстановления американской экономики в сентябре было довольно прогнозируемо после летнего всплеска, что и отражается в данных по производственной активности. Однако причин для паники нет, так как после исторических минимумов, которые были достигнуты во время пандемии коронавируса, индекс довольно быстро восстановился. Теперь главное, чтобы он оставался как можно дольше выше 50 пунктов, что будет сигнализировать о росте производственной активности.
GBPUSD
Что касается британского фунта, то он продолжает демонстрировать волатильность на неопределенности в отношении Вrexit. Напомню, что вчера переговоры по торговому соглашению вновь зашли в тупик, что привело к резкому падению фунта. Затем стали появляться противоречивые сообщения в отношении прогресса на переговорах по Вrexit между Великобританией и ЕС. Выступление президента Еврокомиссии Урсулы фон дер Ляйен и вовсе поставило трейдеров в тупик. Она заявила, что ЕС все еще хочет заключить торговое соглашение с Великобританией, но при условии если Лондон откажется от законопроекта по Brexit, противоречащего международному праву. Такой шаг навстречу со стороны ЕС вернул оптимизм на рынки, так как сохранил надежду, что в последний момент соглашение все же будет подписано.
Но затем новости о том, что Евросоюз запускает процедуру разбирательства с Великобританией из-за вышеуказанного законопроекта, вновь вернул давление на пару. Также глава Еврокомиссии заявила, что в ближайшее время Великобритания получит формальное уведомление, которое станет первым шагом к судебным разбирательствам относительно закона о внутреннем рынке.
Что касается технической картины пары GBPUSD, то тут важное внимание привлекли крупные покупки в районе поддержки 1.2820, откуда вчера была образована первая волна роста фунта. Это говорит о том, что на этом уровне присутствует крупный игрок, и восходящая коррекция по фунту может продолжиться при соблюдении определенных условий. Для этого необходим прорыв сопротивления 1.2900, что откроет прямую дорогу уже к уровням 1.2980 и 1.3090. В случае пробоя крупной поддержки 1.2820, британский фунт быстро обвалиться к минимуму прошлой недели в район 1.2750 и 1.2690.