С точки зрения комплексного анализа мы видим временную фокусировку на уровне 1,1300, проявляя при этом повышенную активность, а теперь о деталях. Восстановительный процесс относительно инерционного хода сохраняется на рынке, где котировке локально удалось преодолеть минимум 10 марта [1,1275], но удержаться на новых координатах так и не удалось. Фактически с наступлением нового торгового дня котировка вернулась в пределы всего того же уровня 1,1300, но оставляя упоминания, что нисходящий ход возможен и не стоит его убирать из рассмотрения.
Относительно величины инерционного хода восстановление имеет масштаб 34%, что считается недостаточным для изменения такта. Фактически котировка еще находится на вершине вертикального хода, где ГЭП старта новой недели служит своеобразным зеркальным уровнем. Сигнал об изменение такта стоит фиксировать после фиксации цены ниже чем 1,1180, а процесс полноценного восстановления с возвратом котировки в исходное русло будет засчитан уже после фиксации цены ниже чем 1,1080.
В то же время на рынке продолжает бушевать спекулятивная активность, где за счет внушительного внешнего фона котировка неохотно придерживается принципов технического и фундаментального анализа. Рекомендация, которая была задана еще на прошлой неделе относительно работы на фоне вне тенденций и тактов, по-прежнему актуальна.
В плане волатильности мы видим ускорение, величиной в десять торговых дней, что не может не радовать спекулянтов. На ежедневной основе мы фиксируем ускорение, а динамике пары евро/доллар может позавидовать практически любой торговый инструмент. Относительно минувшего дня мы фиксируем прирост среднесуточного показателя на 2,55%, а вот сама динамика дня превышает этот самый показатель на 71%
Детали волатильности: понедельник – 152 пункта; вторник – 118 пунктов; среда – 92 пункта; четверг – 125 пунктов; понедельник – 155 пунктов; вторник – 183 пунктов; среда – 115 пунктов. Среднесуточный показатель относительно динамики волатильности – 67 пунктов [смотрите таблицу волатильности в конце статьи].
Разбирая поминутно минувший день, мы видим нисходящее движение, которое было задано при старте европейской торговой сессии, где котировка достигла уровня 1,1300 и локально корректировалась относительно первичного хода. Старт американской торговой сессии возобновил нисходящий ход, где котировка преодолела уровень 1,1300 и минимум 10 марта [1,1275], имея минимальное значение 1,1251.
Как обсуждалась в предыдущем обзоре, трейдеры работали на основе такта 1,1275 - 1,1366, где первое значение отображало минимум 10 марта, а второе максимум текущего дня [11 марта]. Пробой отметки 1,1275 запустил процесс коротких позиций.
Рассматривая торговый график в общем плане [дневной период], мы видим все еще вертикальный ход, где котировка пытается изменить заданный ранее такт и перейти в процесс восстановления.
Новостной фон минувшего дня имел в себе данные по инфляции в Соединенных Штатах, где подтвердили замедление с 2,5% до 2,3%.
Реакция рынка отсутствовала на статистические данные, так как внешний фон и, в частности, предстоящее заседание ЕЦБ давит на участников рынка.
В плане общего информационного фона мы видим устрашающие последствия распространения коронавируса в мире, который приобрел новый статус пандемии. Так вот, глава Всемирной организации здравоохранения [ВОЗ] Тедрос Адханом Гебрейесус охарактеризовал ситуацию с катастрофически быстрым распространением вируса в мире как пандемия, где прирост заразившихся растет ежесуточно. На таком фоне и чудовищной статистики из Италии президент США Дональд Трамп объявляет о запрете въезда в США из Европы на срок 30 дней начиная с 13 марта. Фон зловещего коронавируса вынуждает регуляторов снижать процентные ставки, так вот, вчера Банк Англии на экстренном заседании снизил ставку на 50 базисных пунктов до уровня 0,25%. В то же время глава Европейского центрального банка [ЕЦБ] Кристин Лагард в ходе телефонной конференции с лидерами стран ЕС заявила о возможных экономических потрясениях, если политики не примут срочных мер из-за распространения коронавируса. Фактически Лагард сделала косвенную отсылку на сценарий финансового кризиса 2008 года только на основе имеющегося вируса.
В данном развитии относительно «флешмоба» по процентным ставкам меня заинтересовала закономерность. Так вот, началось все с Федеральной резервной системы, которая снизила ставку на 0,5%, но перед снижением уровня ставки было выступление Джерома Пауэлла, где шла речь о риске коронавируса. После чего выступает глава Банка Англии, где также зашла речь о риске коронавируса, и через некоторое время регулятор снижает в экстренном порядке уровень ставки. Вчера выступала глава ЕЦБ Кристин Лагард, о чем мы писали выше, и тоже зашла речь о рисках коронавируса. Выводы делайте сами, риск снижения ставки ЕЦБ имеется.
Сегодня в плане экономического календаря мы имеем данные по заявкам на пособие по безработице в Соединенных Штатах, где ждут незначительное снижение на 4 тыс. [Первичные +2 тыс.; Повторные -6тыс.].
Основным событием является заседание Европейского центрального банка, где интрига зашкаливает до предела. Мы можем увидеть, где евро улетит в космос, но в то же время риск снижения ставки рефинансирования, где евро, как землеройка, отработает инерции минувших дней.
Как вы понимаете, внешний фон и действия ЕЦБ будут править на рынке, закрывая глаза на иные факторы.
Дальнейшее развитие
Анализируя текущий торговый график, мы видим колебание в пределах уровня 1,1300, где котировка уже проявила спекулятивный всплеск. Фактически такт 1,1255/1,1366 сейчас являются временными рамками при выжидании ключевого события, где импульсы начнутся уже скоро. Стоит учесть, что сейчас возможным выбросы информации от именитых изданий, как, к примеру, Bloomberg, на основе которых возможны локальные всплески. Мониторим новостные ленты, чтобы быть на гребне волны, но в то же время фильтруем информацию.
В плане эмоционального настроя мы видим, что коэффициент спекулятивных операций зашкаливает, а волотильность продолжает расти.
Детализируя поминутно имеющийся участок времени, мы видим, что первый на сегодня всплеск произошел в ночное время 03:00 – 3:30, где котировка проявила активность более 60 пунктов в восходящем направлении. После чего частичное восстановление относительно импульса и концентрация на районе уровня 1,1300.
В свою очередь, спекулянты сегодня ждут скачков, ближе к заседанию будут определены более оптимальные границы старта, сейчас же пока смотрят на границы такта 1,1255/1,1366.
Вероятно предполагать, что скачки будут в зависимости от решения ЕЦБ. Так вот если процентную ставку снизят, то ход в сторону 1,1080 может быть в плане импульсного, после чего постепенное развитие в нисходящем плане после отката. Если ставку оставят без изменений, то улетим сразу 1,1500, возможно, и выше. Если ставку оставят, но снизят ставку по депозитам, ход будет восходящий, но более размеренный.
Сейчас же пока до заседания еще достаточно время для работы, берется такт 1,1255/1,1366, работая на его пробой, ближе к заседанию сладите за имеющимся колебанием, так как могут появиться наиболее подходящие точки для залива.
На основе вышеизложенной информации выведем торговые рекомендации:
- Позиции на покупку рассматриваются в случае фиксации цены выше чем 1,1370, с перспективой хода к 1,1400-1,1440-1,1500.
- Позиции на продажу рассматриваем в случае фиксации цены на значение 1,1250, с перспективой хода к 1,1200—1,1180---1,1080-----1,1000.
Индикаторный анализ
Анализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что показатели на минутных отрезках сигнализируют о покупке за счет колебания цены в пределах уровня 1,1300. Часовые участки следуют за восстановительным процессом, сигнализируя о продаже. Дневные интервалы сосредоточены на инерционном восходящем ходе.
Стоит учесть, что за счет сильного внешнего фона и заседание ЕЦБ показатели индикаторов могут быть неактуальны.
Волатильность за неделю / Замер волатильности: Месяц; Квартал; Год
Замер волатильности отражает среднесуточное колебание с расчета за Месяц / Квартал / Год.
(12 марта строилась с учетом времени публикации статьи)
Волатильность текущего времени составляет 79 пунктов, что уже превышает среднесуточный показатель на 17%. Вероятно предположить, что за счет имеющегося фона и заседания волатильность продолжит свой рост.
Ключевые уровни
Зоны сопротивления: 1,1300; 1,1440; 1,1550; 1,1650*; 1,1720**; 1,1850**; 1,2100
Зоны поддержки: 1,1300; 1,1180; 1,1080**; 1,1000***; 1,0950**;1,0850**; 1,0775*; 1,0700; 1,0500***; 1,0350**; 1,0000***.
* Периодический уровень
** Диапазонный уровень
***Психологический уровень
***** Статья построена по принципу ведение сделки, с ежесуточной корректировкой