С точки зрения комплексного анализа мы видим аномальную стабильность в плане динамики волатильности, словно участники рынка к чему-то готовятся, а теперь о деталях. После того как котировке удалось преодолеть психологический уровень 1,3000, все поголовно заговорили о смене тактовой составляющей, что, в принципе, имеет обоснование. Так вот, среднесрочный восходящий ход уже как девять недель не обновляет максимумы, а постепенное нисходящее движение сумело зафиксировать котировку ниже контрольных уровней, что подтверждает теорию изменения такта.
К чему может привести изменение тактовой составляющей?
В связи с затянувшимся восходящим ходом, многие трейдеры забыли о тенденциях, я имею в виду глобальных, напомню, что основной тренд как был нисходящий, так им остается. Среднесрочный восходящий ход внес свои коррективы в глобальные такты рынка, но не нанес масштабных изменений. Если сконцентрировать внимание на тактовую составляющую среднесрочного хода, то мы увидим, что первая ступень восстановления [1,3000] уже была пройдена ценой, а это значит, что мы автоматически попадаем в рамки ступеней #1[1,3000] и #2 [1,2770]. Данный промежуток является непростым и сигнализирует о зарождение восстановительного процесса, что может на время внести неоднозначность на рынке. Обратите внимание на то, что до ступени #2 [слева на право] имел место инерционный ход в виде ускорения, что впоследствии может облегчить процесс снижения, где третья ступень будет разделена на два уровня #3/1 – 1.2620 и #3/2 – 1,2500.
Теперь мы имеем условные, но все же перспективы на будущее, где с последующими статьями мы будем вместе с рынком подтверждать либо разрушать поставленную теорию.
В плане волатильности мы видим редкое явление, динамика рынка уже четвертый день подряд имеет стабильные показатели на уровне 76 пунктов, что может сигнализировать о характерной сдержанности. Теория фиксации цены после изменения такта рассматривается трейдерами.
Детали волатильности: четверг – 131 пункт; пятница – 125 пунктов; понедельник – 215 пунктов; вторник – 105 пунктов; среда – 112 пунктов; четверг – 79 пунктов; пятница – 79 пунктов; понедельник – 74 пункта; вторник – 74 пункта. Среднесуточный показатель, относительно динамики волатильности – 94 пунктов [смотрите таблицу волатильности в конце статьи].
Детализируя поминутно минувший день, мы видим, что после застой в пределах отметки 1,2915 котировке все же удалось откатиться, проявляя локальные импульсные сечи в период 11:00-16:30 [время по торговому терминалу]. Последующее колебание было в плане очередного застоя, с переходом на новые сутки.
Как обсуждалось в предыдущем обзоре, трейдеры рассматривают нисходящие позиции как основные, по этой причине операции удерживаются. Факт колебания в пределах диапазона 1,2885/1,3000 учитывался в торговле, по этой причине трейдеры, имеющие излишние объемы, частично вышли в районе 1,2885. В свою очередь, спекулянты продолжают работать на локальных скачках, которые на ежедневной основе присутствуют на рынке, вход в операции по рынку, как и выход из них.
Рассматривая торговый график в общем плане [дневной период], мы видим пока только очертания возможного восстановления относительно среднесрочного восходящего хода, но имеющих сигналов уже достаточно для развития теорий.
Новостной фон минувшего дня имел в себе данные по вакансиям [JOLTS] в Соединенных Штатах, где ждали роста до 7,0 млн, а получили в итоге сокращение с 6,80 млн до 6,40 млн.
Реакция рынка условно отсутствовала, хоть доллар и до публикации немного снижался в цене.
В плане общего информационного фона мы имеем своеобразную суету, связанную с предстоящими переговорами между Англией и Брюсселем, где в этот раз дала свои комментарии глава Еврокомиссии [ЕК] Урсула фон дер Ляйен. Так вот, глава ЕК считает, что в предстоящих переговорах стоит стремиться к большему, чем к меньшему, а также она выступает за двустороннюю торговлю без таможенных пошлин и отсутствие торговых квот.
В свою очередь, канцлер герцогства Ланкастерского Майкл Гоув считает, что стоит готовиться к значительным изменениям в торговле между Британией и Евросоюзом, а также к длительному становлению умных границ, включая онлайн-процессы.
Пока все обсуждают предстоящие переговоры, премьер-министр Борис Джонсон готовит транспортную революцию внутри страны. Так вот, планы поистине грандиозные, вначале он заявил о мосте между Шотландией и Северной Ирландией, а теперь он дает отмашку на реализацию высокоскоростного железнодорожного проекта High Speed 2, которая должна связать Лондон с северной частью страны.
«Мы осуществим этот проект, а чтобы гарантировать, что из графика мы не выбьемся и за рамки бюджета не выйдем, мы примем решительные меры, добившись восстановления жесткой дисциплины при осуществлении программы», – сказал Борис Джонсон.
Меня интересует другое, проект High Speed 2 еще в далеком 2009 году оценили в 3 млрд фунтов, но затем ценник подскочил до 56 млрд фунтов, а вот теперь он составляет 106 млрд фунтов, вопрос, на сколько еще удастся распилить бюджет?
Сегодня в плане экономического календаря мы не имеем стоящих внимания статистических данных по Британии и Соединенным Штатам, по этой причине продолжаем анализировать техническую часть и поглядывать на информационный фон.
Дальнейшее развитие
Анализируя текущий торговый график, мы видим, что предположение касательно возвращения цены в пределы уровня 1,3000 практически реализовано, но теория фиксации колебания в границах 1,2770//1,2885/1,3000 по-прежнему актуально. Фактически мы все еще ждем своего рода подтверждение изменения тактовой составляющей, где идет закрепление котировки, которое приведет к дальнейшему снижению и как факт восстановительному процессу.
С точки зрения эмоционального настроя участников рынка мы видим временное затишье, которое отчетливо подтверждается на волатильности. В то же время спекулятивный интерес продолжает находиться на высоте.
Детализируя поминутно имеющий участок времени, мы видим вялотекущее колебание, где только что котировка вышла из ночного застоя.
В свою очередь, трейдеры продолжают следовать теории восстановления, имея некоторые объемы в коротких позициях. Спекулянты не зациклены на восстановление либо на каком-то ходе, поэтому тактика работы на локальных скачках является у них в приоритете.
Имея общую картину действий, возможно предположить, что колебания в пределах верхней части диапазона 1,2885/1,3000 сейчас является основной перспективой, что отражает закрепление котировки. В случае подтверждения теории мы увидим возобновление нисходящего интереса, с фиксацией цены ниже чем 1,2870/1,2885. Где откроется путь к основной рамки 1,2770. Пересмотр теории будет в том случае, если цена вернется выше чем 1,3050.
На основе вышеизложенной информации выведем торговые рекомендации:
- Локальные позиции на покупку рассматривались от значения 1,2960 с перспективой хода к 1,2980-1,3000. То есть мы уже практически достигли предела.
- Позиции на продажу уже ведутся трейдерами в сторону уровня 1,2770, консервативный объем. Если позиций не имеем, есть смысл подождать нового хода с закреплением цены ниже чем 1,2870.
Индикаторный анализ
Анализируя разный сектор таймфреймов (ТФ), мы видим, что за счет процесса колебания 1,2885/1,3000 показатели технических инструментов относительно минутных и часовых интервалов заняли переменную позицию [Покупка/Продажа]
Волатильность за неделю / Замер волатильности: Месяц; Квартал; Год
Замер волатильности отражает среднесуточное колебание, с расчета за Месяц / Квартал / Год.
(12 февраля строилась с учетом времени публикации статьи)
Волатильность текущего времени составляет 29 пункта, что является низким значением. Вероятно предположить, что если процесс фиксации еще сохранится, то аномальная активность в пределах значения 74 pip сохранится.
Ключевые уровни
Зоны сопротивления: 1,3000; 1,3170**; 1,3300**; 1,3600; 1,3850; 1,4000***; 1,4350**.
Зоны поддержки: 1,2900*; 1,2885*; 1,2770**; 1,2700*; 1,2620; 1,2580*; 1,2500**; 1,2350**; 1,2205(+/- 10п.)*; 1,2150**; 1,2000***; 1,1700; 1,1475**.
* Периодический уровень
** Диапазонный уровень
***Психологический уровень
****Статья построена по принципу ведение сделки, с ежесуточной корректировкой