FX.co ★ Perspectiva pentru EUR/USD pe 11 martie. Economia europeană continuă să se zbată.

Analiza EUR/USD 5M

EUR/USD a prezentat o tendință bullish vineri. De această dată, piața avea motive să vândă dolarul american, dar euro nu avea niciun motiv întemeiat pentru creșterea sa de la începutul săptămânii până joi. Ar trebui să începem cu datele europene. Dimineața devreme, Germania a publicat raportul său privind producția industrială pentru luna ianuarie, arătând în mod neașteptat o creștere de 1%. Câteva ore mai târziu, estimarea finală a PIB-ului Eurozonei pentru al patrulea trimestru a fost publicată, păstrându-se la nivelul de 0%, conform așteptărilor. Prin urmare, economia europeană nu a crescut de cinci trimestre consecutive, ceea ce apropie prima reducere a ratei.

Dacă trecem cu vederea datele germane referitoare la producția industrială (care rămân un indicator secundar), nu a existat nicio informație pozitivă care să susțină euro. Acest lucru se aliniază cu tipul de mișcări observate la perechea valutară în prima parte a zilei, când aceasta a rămas relativ neschimbată. În a doua parte a zilei, au fost publicate date obiectiv slabe privind piața muncii și șomajul din SUA, care au exercitat presiune asupra dolarului. Totuși, până la finalul zilei, cotațiile s-au întors la pozițiile inițiale. În general, piața a avut oportunitatea de a vinde dolarul, dar nu a profitat de această oportunitate vineri.

Vorbind despre semnalele de tranzacționare, este dificil să le identifici pe intervalul de timp de 5 minute. Practic, singurul semnal a fost generat la începutul sesiunii americane, când prețul a "sărit" de la nivelul de 1.0935. Totuși, datele americane au fost publicate în același timp, făcându-l riscant să deschizi tranzacții în timpul publicării datelor importante. În orice caz, prețul nu a atins nivelul țintă de 1.1006.

Raportul COT:

Cea mai recentă raportare a COT datează din 5 martie. Poziția netă a traderilor non-comercianți a fost constant bullish pentru o bună perioadă de timp. În principiu, numărul pozițiilor lungi pe piață este mai mare decât numărul pozițiilor scurte. Totuși, în același timp, poziția netă a traderilor non-comercianți a scăzut în ultimele luni, în timp ce cea a traderilor comerciali a crescut. Acest lucru arată că sentimentul pieței se îndreaptă spre bearish, deoarece speculatorii cresc volumul pozițiilor scurte pe euro. Nu vedem factori fundamentali care să poată susține creșterea euro în termen lung, în timp ce analiza tehnică indică și ea formarea unui trend descendent.

V-am atras deja atenția asupra faptului că liniile roșie și albastră s-au divergat semnificativ, adesea precedând sfârșitul unui trend. În prezent, aceste linii se îndreaptă una spre cealaltă (indicând o inversare a trendului). Prin urmare, credem că euro va scădea în continuare. În timpul ultimei săptămâni de raportare, numărul pozițiilor lungi pentru grupul non-comercial a scăzut cu 5,200, în timp ce numărul pozițiilor scurte a scăzut cu 8,600. Prin urmare, poziția netă a crescut cu 3,400, ceea ce este relativ mic. Numărul de contracte cumpărare este încă mai mare decât numărul de contracte vânzare printre traderii non-comercianți cu 66,000 (anterior 63,000). Astfel, traderii comerciali continuă să vândă euro.

Analiza EUR/USD 1H

Pe graficul de 1 oră, trendul ascendent rămâne intact, iar EUR/USD a părăsit canalul lateral de 1.0792-1.0889. În opinia noastră, toți factorii actuali sugerează că dolarul se va întări, dar piața continuă să cumpere euro fără un motiv aparent. Prin urmare, ne așteptăm ca prețul să se consolideze sub linia Senkou Span B și ca euro să-și reia mișcarea descendentă, dar momentan nu există semnale de vânzare. Euro va continua să corecteze mai sus.

Pe 11 martie, subliniem următoarele nivele pentru tranzacționare: 1.0530, 1.0581, 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0823, 1.0889, 1.0935, 1.1006, 1.1092, precum și linia Senkou Span B (1.0840) și linia Kijun-sen (1.0911). Liniile indicatorului Ichimoku se pot deplasa pe parcursul zilei, așadar acest lucru trebuie luat în considerare la identificarea semnalelor de tranzacționare. Nu uitați să setați un Stop Loss la break-even dacă prețul s-a deplasat în direcția dorită cu 15 pipsi. Acest lucru vă va proteja împotriva pierderilor potențiale în cazul în care semnalul se dovedește a fi fals.

Luni, în Uniunea Europeană și Statele Unite, nu sunt programate evenimente semnificative. Cel mai probabil, ne așteaptă încă o "luni liniștită". O corecție după o creștere de cinci zile ar fi cea mai logică scenă, dar logica lipsește într-o oarecare măsură din mișcările perechii în momentul de față.

Descrierea graficului:

Nivelele de suport și rezistență sunt linii groase roșii în apropierea cărora trendul poate să se încheie. Ele nu furnizează semnale de tranzacționare;

Liniile Kijun-sen și Senkou Span B sunt liniile indicatorului Ichimoku, trasate pentru intervalul de 1H din cel de 4H. Ele furnizează semnale de tranzacționare;

Nivelele extreme sunt linii subțiri roșii de la care prețul s-a respins anterior. Ele furnizează semnale de tranzacționare;

Liniile galbene sunt liniile de trend, canalele de trend și orice alt tipar tehnic;

Indicatorul 1 de pe graficele COT este dimensiunea netă a poziției pentru fiecare categorie de traderi;

Indicatorul 2 de pe graficele COT este dimensiunea netă a poziției pentru grupul Non-comercial.