Valurile ne spun acum doar un lucru: trendul optimist se menține. Fiecare nou vârf este mai înalt decât cel precedent, fiecare nou minim este mai înalt decât cel precedent. Nu există motive pentru a crede că trendul optimist se apropie de sfârșit. Ieri, raportul privind inflația din SUA a contribuit în mod semnificativ la continuarea lui, inflația scăzând nu până la 3,1% pe an, ci până la 3%. Diferența este mică, dar trebuie să ținem cont de valoarea inflației din luna precedentă, care a fost de 4%. Astfel, inflația a scăzut cu un întreg procent într-o lună. Având în vedere că mai este doar 1% până la nivelul țintă al inflației impus de Fed, piața a concluzionat pe bună dreptate că nu va vedea două majorări ale ratei în acest an. Vreau să reamintesc faptul că unii membri ai FOMC au sugerat în ultima perioadă o majorare destul de probabilă a ratei până la 5,75% în acest an în vederea combaterii prețurilor ridicate. Cu toate acestea, cu cât scade inflația, cu atât scade și necesitatea de a impune restricții suplimentare.
Traderii, desigur, nu au acordat suficientă atenție celui de-al doilea raport - inflația de bază, care a scăzut de asemenea, dar este mult mai mare decât indicatorul principal. 4,8% - acesta este rezultatul în urma lunii iunie. Din punctul meu de vedere, vom vedea cu siguranță o nouă creștere a ratei în iulie (de control). Dar piața nu este impresionată de această informație, în timp ce dolarul a scăzut continuu de câteva zile într-un abis.
Pe graficul pe 4 ore, perechea a confirmat consolidarea deasupra nivelului Fibonacci de 100,0% - 1,1097. Prin urmare, procesul de creștere poate continua în direcția nivelelor corecției următoare de 127,2% - 1,1221. După cum am mai spus, traderii nu acordă atenție retoricii "șoimărești" a Rezervei Federale, precum și altor rapoarte. Dar euroi crește și nu există semnale grafice de inversare. Indicatorul CCI prezenta o divergență "de urs", dar aceasta s-a anulat după creșterea perechii de ieri.
Raportul Commitments of Traders (COT):
În ultima săptămână de raportare, speculanții au închis 2705 contracte Long și 514 contracte Short. Sentimentul traderilor mari rămâne "bulește", dar începe să slăbească treptat. Numărul total de contracte Long, deținute de speculanți, este acum de 221 de mii, iar contractele Short sunt doar de 78 de mii. Sentimentul bullish persistă, dar cred că situația se va schimba în sens opus în viitorul apropiat. Valuta europeană a scăzut ușor mai des în ultimele două luni decât a crescut. Valoarea ridicată a contractelor Long deschise indică faptul că cumpărătorii ar putea începe să le închidă în viitorul apropiat (sau poate deja au început, așa cum arată ultimele rapoarte COT) – dezechilibrul actual în favoarea bullish este prea pronunțat în acest moment. Cred că cifrele actuale sugerează o nouă scădere a euro în viitorul apropiat.
Calendarul știrilor pentru SUA și Uniunea Europeană:
Uniunea Europeană – Volumul producției industriale (09:00 UTC).
Uniunea Europeană - Publicarea protocolului ședinței BCE privind politica monetară (11-30 UTC).
SUA - Indicele prețurilor producătorilor (PPI) (12-30 UTC).
SUA - Numărul de cereri inițiale de șomaj (12-30 UTC).
Pe 13 iulie, calendarul evenimentelor economice conține patru înregistrări. Toate acestea au o importanță medie, astfel încât impactul contextului informațional asupra dispoziției traderilor în restul zilei poate fi moderat ca intensitate.
Prognoza pentru EUR/USD și sfaturi pentru traderi:
Sunt posibile vânzări mici în cazul unei rupturi de nivelul de 1,1172 pe graficul orar, cu un obiectiv de 1,1092. Tendința este acum "în creștere", deci nu ar trebui să ne așteptăm la o cădere puternică a perechii. Am recomandat achiziționarea perechii după închiderea deasupra liniei de trend pe graficul de 4 ore, toate obiectivele fiind atinse. Noi cumpărături pot fi efectuate în cazul unei rupturi de nivelul de 1,1092 pe graficul orar, cu obiective de 1,1172 și 1,1216.