FX.co ★ USD vs. metais preciosos: correção como pretexto para adicionar mais posições compradas

Os traders enfrentam tendências mistas nos instrumentos de mercado nesta sexta-feira. O dólar americano e o metal precioso atingiram importantes níveis de suporte hoje.

Na primeira metade da sessão de negociação, o preço da prata chegou a 33,05, testando um forte nível de suporte de curto prazo em 33,12 (a média móvel de 200 períodos no gráfico de 1 hora). O par XAU/USD, que reflete o movimento do preço do ouro, alcançou 2.722,00 até o momento da redação deste artigo, após testar um robusto nível de suporte de curto prazo (a média móvel de 144 períodos no gráfico de 1 hora).

Os economistas acreditam que a recente queda nos preços do ouro e da prata se deve aos dados macroeconômicos otimistas dos EUA. Os dados preliminares divulgados ontem mostraram um aumento no PMI de manufatura da S&P Global, de 47,3 para 47,8 (contra uma previsão de 47,5), e no PMI de Serviços, de 55,2 para 55,3 (previsão de 55,0).

O Departamento do Trabalho dos EUA informou que os pedidos iniciais de auxílio-desemprego para a semana encerrada em 18 de outubro caíram para 227.000, em comparação com 242.000 anteriormente. Os pedidos contínuos de auxílio-desemprego (para a semana encerrada em 11 de outubro) também diminuíram, passando de 1,869 milhão para 1,867 milhão na semana anterior.

Além disso, os dados do Census Bureau de quinta-feira sobre as vendas de casas, um importante indicador do mercado imobiliário dos EUA, mostraram um aumento de 4,1% nas vendas de casas novas em setembro, após um declínio de 2,3% no mês anterior.

Os economistas preveem um crescimento dos gastos do consumidor de 2,4% em 2024, em comparação com 2,2% no ano passado. A economia dos EUA cresceu 3,0% no segundo trimestre de 2024, com expectativa de crescimento geral do PIB de 2,7% para o ano. As vendas no varejo em setembro subiram 0,1%, enquanto a produção industrial aumentou 0,8%. Em geral, esses dados positivos são favoráveis ao dólar dos EUA.

No entanto, pode ser prematuro apostar em uma queda mais acentuada nos preços dos metais preciosos, considerando o elevado nível de demanda em meio às tensões geopolíticas globais.

Em nossa opinião, as quedas atuais nos preços da prata e do ouro são parte de uma correção após sua impressionante alta. Portanto, faz sentido planejar posições longas em torno dos níveis de suporte de 2.719,00, 2.710,00 e 2.700,00 para o ouro, e de 33,12 e 33,00 para a prata.

Hoje, os participantes do mercado avaliarão os dados macroeconômicos dos EUA, que estão programados para serem divulgados às 12h30 (GMT) e às 14h00. De acordo com o consenso, os pedidos de bens duráveis devem cair para −1,1% em setembro, em comparação com 0% anteriormente, e, excluindo transportes, para −0,1%, frente a 0,5% no mês anterior. Além disso, o índice de confiança do consumidor da Universidade de Michigan para outubro deve ter diminuído para 69,0, contra 70,1 em setembro, com as expectativas de inflação dos consumidores para cinco anos caindo de 3,1% para 3,0%.

Se esses dados se mostrarem ainda mais fracos do que o esperado, o dólar americano deverá enfraquecer em resposta, juntamente com a realização de lucros no final da semana, o que poderá levar a uma nova sequência de alta nos preços dos metais preciosos.