FX.co ★ GBP/USD. 1 de outubro. A economia desacelera, Powell suaviza a retórica

Na segunda-feira, o par GBP/USD continuou a ser negociado lateralmente no gráfico horário, entre os níveis de 1,3357 e 1,3425. Hoje, os ursos têm uma chance de se consolidar abaixo dessa faixa, o que pode levar a um novo declínio em direção ao nível de retração de 161,8%, em 1,3259. Outra recuperação a partir do nível 1,3357 favoreceria a libra e poderia resultar em um aumento em direção ao nível 1,3425.

A análise de ondas está relativamente clara. A última onda de baixa (de 6 a 11 de setembro) rompeu abaixo do mínimo anterior, enquanto a onda de alta, que vem se desenvolvendo nas últimas semanas, ultrapassou o pico anterior em 1,3234. Isso sugere que a tendência de baixa terminou antes de ganhar força. Atualmente, não há sinais de uma nova tendência de baixa, e uma reversão da atual tendência de alta exigiria uma queda de 340 a 360 pontos.

Na segunda-feira, a libra esterlina manteve-se resiliente, apesar do cenário econômico prevalecente. Embora o tom de Jerome Powell tenha se suavizado, os vendedores não conseguiram capitalizar a oportunidade. Alguns membros do FOMC estão inclinados a uma flexibilização monetária de 0,50% na próxima reunião. No entanto, Powell mencionou ontem que o Fed pode reduzir as taxas duas vezes em 0,25% até o fim do ano. Além disso, o crescimento econômico do Reino Unido foi de apenas 0,5% no segundo trimestre, contra uma previsão de 0,6%, com o crescimento anual também ficando aquém do esperado.

Apesar desses fatores que indicariam um possível fortalecimento do dólar, os vendedores do GBP/USD ainda não conseguiram romper decisivamente o nível de 1,3357. Isso sugere que os traders estão aguardando mais dados dos EUA, especialmente sobre o mercado de trabalho e os números de desemprego, para confirmar a relutância do FOMC em cortar as taxas em 0,50% em novembro. Se houver essa confirmação até o final da semana, o dólar poderá ter um desempenho mais forte. Até o momento, a fraqueza dos vendedores ainda é evidente, mas um fortalecimento do dólar após o discurso de Powell permanece possível.

No gráfico de 4 horas, o par se recuperou do nível de retração de 76,4%, em 1,3314. Uma nova reversão a favor da libra ocorreu, e o crescimento foi retomado em direção ao próximo nível, em 1,3642. Divergências de alta se formaram nos indicadores RSI e CCI, aumentando assim a probabilidade de crescimento adicional. No entanto, a consolidação abaixo de 1,3314 pode sinalizar o início de uma nova tendência de "baixa" e pode levar a um declínio em direção ao nível 1,3044.

Relatório de compromisso dos Traders (COT):

O sentimento entre os traders "Não-comerciais" tornou-se muito mais "altista" na última semana de relatório. O número de posições de compra mantidas por especuladores aumentou em 30.503, enquanto as posições vendidas cresceram apenas 6.490. Assim, durante duas semanas, os traders profissionais reduziram as posições compradas e aumentaram as posições vendidas, mas agora voltaram ao padrão anterior. Os compradores continuam a manter uma clara vantagem. A diferença entre posições compradas e vendidas atualmente é de 87.000: 155.000 contra 68.000.

Na minha opinião, a libra ainda tem potencial para declínio, mas os relatórios COT atualmente sugerem o contrário. Nos últimos três meses, o número de posições compradas aumentou de 102.000 para 155.000, enquanto as posições vendidas cresceram de 58.000 para 68.000. Acredito que, com o tempo, os traders profissionais começarão a reduzir suas posições compradas ou a aumentar suas posições vendidas, já que todos os fatores potenciais para a compra da libra esterlina já foram contabilizados. No entanto, a análise técnica atualmente aponta para uma tendência de alta.

Calendário de notícias para os EUA e o Reino Unido:

• Reino Unido - PMI Industrial (08:30 UTC)
• EUA - PMI Industrial (13:45 UTC)
• EUA - PMI Industrial ISM (14:00 UTC)
• EUA - Ofertas de Emprego JOLTS(14:00 UTC)

Na terça-feira, o calendário de eventos econômicos inclui pelo menos duas entradas significativas. A expectativa é que o impacto dessas notícias sobre o sentimento do mercado no restante do dia seja moderado.

Previsão para o GBP/USD e dicas de negociação:

A venda do par foi possível após uma recuperação na tabela horária a partir do nível 1,3425, com alvos em 1,3357 e 1,3259. Essas negociações podem permanecer abertas por enquanto. As compras poderiam ter sido consideradas após uma recuperação do nível 1,3357, com um alvo de 1,3425, que também foi alcançado. Não recomendo fazer novas compras neste momento.

Os níveis de Fibonacci são plotados com base em 1,2892-1,2298 no gráfico horária e 1,4248-1,0404 no gráfico de 4 horas.