FX.co ★ Fatores ocultos: Por que os rendimentos das ações e dos títulos do tesouro dependem de ganhos e dados econômicos mistos?

O mundo dos investimentos financeiros entrou em uma era desafiadora. Nos últimos dias, as ações nos EUA, Europa e Ásia estão em queda, e o rendimento dos títulos do Tesouro de 10 anos está caindo abruptamente. O que realmente causou essa instabilidade? O mistério começa com sinais econômicos e corporativos mistos que estão confundindo os investidores. A economia dos EUA parece estar prosperando, graças ao aumento dos gastos dos consumidores e a um mercado de trabalho estável, apesar das previsões de uma recessão iminente. No entanto, os investimentos empresariais continuam baixos e a criação de novas empresas está perdendo força. Os dados de inflação e a renda disponível nos EUA, que se mostraram mais fracos do que o esperado, adicionam mais ambiguidade. Esses fatores estão levando o mercado a acreditar que as taxas de juros estão próximas do seu pico. Por exemplo, o rendimento dos títulos de 10 anos caiu repentinamente para 4,849%, o que é 10,4 pontos base a menos do que no dia anterior. Esse valor ficou abaixo do nível de 5,021% alcançado no início desta semana, que foi o mais alto desde 2007.

Quincy Crosby, estrategista-chefe global da LPL Financial em Charlotte, expressou preocupação com a possibilidade de o Sistema de Reserva Federal (Fed) ser forçado a aumentar as taxas de juros para conter a inflação, apesar das garantias de que o Fed cumprirá seu trabalho. Isso adiciona uma nova camada de volatilidade aos mercados financeiros.

Neste dia de eventos, o índice Dow Jones perdeu 251,63 pontos, ou 0,76%, caindo para 32.784,3. O índice S&P 500 caiu 49,54 pontos, ou 1,18%, atingindo 4.137,23, e o índice Nasdaq Composite perdeu 225,62 pontos, ou 1,76%, caindo para 12.595,61.

Entre os 11 principais setores do índice S&P 500, as maiores perdas percentuais foram observadas no setor de serviços de comunicação, que caiu 2,6%, enquanto o setor imobiliário apresentou o maior crescimento, subindo 2,2% na sessão. Assim, o mundo dos investimentos financeiros entrou em um período de mudanças e incertezas, e os investidores devem analisar cuidadosamente esses sinais contraditórios para tomar decisões informadas.

No mundo das notícias financeiras de hoje, as ações de dois gigantes - Tesla (TSLA.O) e Microsoft (MSFT.O) - caíram 3,1% e 3,75%, respectivamente, devido ao aumento das taxas de juros. Importante notar que essa queda ocorreu após uma sessão malsucedida das ações da Alphabet (GOOGL.O), que caíram 9,5%, marcando o pior desempenho desde março de 2020. Os investidores ficaram desapontados com a desaceleração do crescimento no setor de nuvem da empresa. Além disso, a Amazon.com (AMZN.O) prevê que a receita no quarto trimestre ficará abaixo das expectativas dos analistas, o que também influenciou o sentimento geral do mercado.

Ken Mahoney, CEO da Mahoney Asset Management em Montvale, Nova Jersey, opinou que as grandes empresas de tecnologia continuam a crescer, mas em um ritmo desacelerado. Ele afirmou que os preços recentes das ações dessas empresas são "muito difíceis de justificar" com as taxas de juros atuais em torno de 5%. "Os participantes do mercado pensaram que teriam uma surpresa, não uma surpresa", resumiu ele.

Na Europa, o Banco Central Europeu decidiu interromper sua série mais longa de aumentos das taxas de juros em 25 anos, mantendo sua taxa de referência em um nível recorde de 4,0%. O Banco também anunciou que os dados mais recentes apontam para uma lenta redução da inflação em direção à sua meta de 2%.

O euro permaneceu praticamente estável durante o dia, enquanto o índice STOXX europeu mais amplo caiu cerca de 0,5%, aproximando-se de uma baixa de sete meses estabelecida na semana anterior (.STOXX). Esses eventos destacam a influência contínua de vários fatores nos mercados financeiros, e os investidores precisam ser cautelosos e analíticos em suas decisões.

A quarta-feira foi agitada no mundo financeiro. Os bancos europeus foram o centro das atenções quando as ações do Standard Chartered (STAN.L) caíram 12,4% após um anúncio inesperado de uma queda de um terço nos lucros do terceiro trimestre. Uma tendência semelhante afetou as ações do BNP Paribas (BNPP.PA), que caíram 2,6% após a divulgação dos resultados financeiros. O índice global de ações MSCI (MIWD00000PUS) também apresentou uma tendência negativa, caindo 1,1%.