FX.co ★ Amerykański premarket 11 kwietnia: amerykańska giełda kontynuuje ożywienie

Kontrakty futures na amerykańskie indeksy giełdowe rano wzrosły, ale potem przesunęły się do czerwonej strefy, ponieważ inwestorzy przygotowywali się do publikacji danych o inflacji i raportów korporacyjnych, co może wzmocnić i potwierdzić obawy o stan systemu finansowego i pogrążenie się gospodarki w recesji.

Kontrakty futures na technologiczny indeks Nasdaq 100 są notowane na poziomie -0,3%, a kontrakty na S&P 500 spadły o 0,2%. Rentowności dwuletnich obligacji skarbowych wrażliwych na politykę Fed spadły poniżej 4%, częściowo spadając po poniedziałkowym wzroście.

Już jutro zostaną opublikowane dane o inflacji, a w piątek banki otworzą sezon raportów, który według prognoz będzie najgorszy od czasu kryzysu pandemicznego. Oczywiście na tym tle jest nieco mniej chętnych do zakupu ryzykownych aktywów. Sytuacja w środowisku handlowym pozostaje bardzo trudna i wielu postrzega upadłości amerykańskich banków w zeszłym miesiącu jako zwiastun nadchodzącego pogorszenia sytuacji w światowym systemie finansowym.

Oczekuje się, że Rezerwa Federalna będzie nadal podnosić stopy procentowe pomimo niedawnych problemów z bankami, ponieważ stabilne rynki pracy i wyższe ceny ropy mają wpływ na decydentów skupionych na swoich celach związanych ze stabilnością cen. Oto jutrzejsze dane o inflacji i rozwiążą wszystkie żądania dotyczące tego, jak bank centralny powinien postępować w maju.

Rynki liczą na duże prawdopodobieństwo, że Fed zwiększy pożyczkę o ćwierć punktu 3 maja, aby powstrzymać inflację, po tym, jak liczba miejsc pracy w USA nadal rosła w stałym tempie w zeszłym miesiącu, a stopa bezrobocia spadła.

Scenariusz, w którym Fed powstrzyma podwyżki stóp procentowych w maju, która była oczekiwana w zeszłym miesiącu z powodu niestabilności w sektorze bankowym, jest teraz mniej realistyczny, ponieważ działania Departamentu Skarbu i Fed pozwoliły bardzo szybko uspokoić sytuację. Po tym Fed utrzymał zdecydowane stanowisko dotyczące inflacji.

W tej chwili inwestorzy przewidują, że stopy spadną poniżej 5%, po czym Fed obniży je o około 50 punktów bazowych na koniec 2023 roku.

Japoński rynek akcji wzrósł po "gołębim" stanowisku nowego prezesa Banku Japonii Kazuo Uedy i doniesieniach, że Warren Buffett ponownie skupił się na Japonii.

Ropa zwiększyła straty w poniedziałek, a West Texas Intermediate ponownie spadł poniżej 80 USD za baryłkę po krótkim przekroczeniu tego poziomu. Złoto kosztuje około 2000 USD za uncję.

Jeśli chodzi o sytuację techniczną na indeksie S&P 500, popyt na ryzykowne aktywa powrócił, ale do jutra jest mało prawdopodobne, aby wydarzyło się coś poważnego. Dalszy wzrost indeksu nastąpi po tym, jak byki zdołają umocnić się powyżej 4116 USD i 4150 USD, blisko których znajduje się 4184 USD. Nie mniej priorytetowym zadaniem byków będzie osiągnięcie poziomu 4208 USD, co wzmocni nową hossę. W przypadku spadku na tle braku nowych danych i popytu kupujący najprawdopodobniej uaktywnią się w okolicach 4090 USD. Przebicie szybko zepchnie instrument handlowy do poziomu 4060 USD i otworzy drogę do 4038 USD.