FX.co ★ GBP/USD: plan na sesję europejską 20 października. Raport COT. Funt spadł, ale byki wciąż mają szanse

Wczoraj był tylko jeden sygnał do wejścia na rynek. Przyjrzyjmy się wykresowi 5-minutowemu i omówmy, co się wydarzyło. W porannej prognozie zwróciłem uwagę na poziom 1,1260 i doradzałem podjęcie decyzji o wejściu w tym momencie na rynek. Spadek i fałszywe wybicie w tym przedziale po publikacji raportu o inflacji w Wielkiej Brytanii, który przekroczył prognozy ekonomistów, odnotowując kolejny skok, dały doskonały sygnał kupna, jednak po przesunięciu się o 35 punktów w górę funt ponownie znalazł się pod presją i szybko cofnęliśmy się do 1,1260. Byki zdołały obronić ten poziom w drugiej próbie, ale nastąpił również wzrost o około 30 punktów, po czym po raz czwarty ten obszar został przekroczony. Mimo korekty obrazu technicznego dla sesji w USA nie można było czekać na odpowiednie sygnały wejścia na rynek.

Kiedy otwierać pozycje długie na GBP/USD:

Po tym, jak inflacja w Wielkiej Brytanii wzrosła powyżej 10,0%, Bank Anglii zdecydowanie nie miał wątpliwości co do słuszności decyzji o uruchomieniu programu QT, choć z pewnymi ograniczeniami w postaci utrzymywania długoterminowych obligacji w swoim bilansie. Nie można też wykluczyć, że na najbliższym posiedzeniu bank centralny podniesie stopy procentowe bardziej agresywnie niż obecnie oczekuje tego rynek – to zła wiadomość dla brytyjskiego funta i brytyjskiego rządu, który z całych sił stara się ratować gospodarkę przed pogrążeniem się w recesji. Dziś nie otrzymamy żadnego raportu, więc funt ma wszelkie szanse na kontynuację spadkowej korekty, która za chwilę wejdzie w nowy trend.

Dlatego tak ważne jest, aby byki dowiodły swojej obecności w okolicy 1,1192, bez czego wszystko na pewno "wymknie się spod kontroli". Jeśli para spadnie, utworzenie fałszywego wybicia na poziomie 1,1192 da sygnał do kupna w celu powrotu do 1,1259 – ważnego oporu utworzonego na bazie wczorajszego dnia. Przełamanie i test spadkowy tego przedziału może radykalnie zmienić sytuację, umożliwiając bykom w pełni zrekompensować wszystkie wczorajsze straty, ściągając zlecenia stop od spekulantów. W wyniku tego powstanie nowy sygnał kupna z wzrostem w kierunku ważniejszego poziomu 1,1324. Najdalszym celem byków będzie najwyższy poziom 1,1403. Jeśli byki nie poradzą sobie ze swoimi zadaniami i przegapią poziom 1,1192, presja na parę szybko powróci. W takim przypadku radzę kupować tylko na fałszywym wybiciu w obszarze 1,1133. Polecam otwierać długie pozycje na GBP/USD natychmiast po odbiciu od 1,1076, a nawet niżej – w okolicach 1,1019 w celu korekty 30-35 punktów w ciągu dnia.

Kiedy otwierać pozycje krótkie na GBP/USD:

Niedźwiedzie śmiało zaznaczyły swoją obecność, chłodząc zapał spekulacyjnych nabywców. Wczorajsza reakcja na raport o inflacji była negatywna i dziś nie ma nowych powodów do kupowania brytyjskiego funta. W takim scenariuszu najlepszym momentem na sprzedaż funta byłoby fałszywe wybicie w obszarze oporu 1,1259, gdzie średnie ruchome grają po stronie niedźwiedzi. Pozwoli nam to uzyskać dobry punkt wejścia w celu przejścia do najbliższego wsparcia na 1,1192, od którego teraz wiele zależy. Przebicie i test z dołu tego zakresu byłby dobrym punktem wyjścia do dołka 1,1133. Najdalszym celem będzie obszar 1,1076, gdzie zalecam realizację zysków.

W przypadku, gdy para GBP/USD wzrośnie, a niedźwiedzie nie będą aktywne na poziomie 1,1259, byki nadal będą wracać na rynek, licząc na wyrównanie sytuacji, blokując w ten sposób parę w kanale poziomym. To zepchnie GBP/USD do obszaru 1,1324. Tylko fałszywe wybicie na tym poziomie zapewni punkt wejścia na krótkie pozycje z celem nowego spadku. Jeśli traderzy nie będą tam aktywni, radzę sprzedać GBP/USD natychmiast po odbiciu od 1,1403, licząc na odbicie pary w dół o 30-35 punktów w ciągu dnia.

Raport COT:

Raport Commitment of Traders (COT) z 11 października odnotował gwałtowną redukcję krótkich pozycji i wzrost długich pozycji. Interwencja Banku Anglii wpłynęła na wielu traderów, którzy obecnie stawiają na umocnienie funta w średnim okresie. Niedawno pojawiły się doniesienia, że bank centralny postanowił tymczasowo zawiesić program zacieśniania polityki pieniężnej, znany jako QT, aby pomóc rynkowi obligacji ożywić się nieco po ostrym załamaniu spowodowanym działaniami brytyjskiej premier Liz Truss. Nie należy jednak liczyć na gwałtowny wzrost funta w średnim okresie, gdyż panuje recesja gospodarcza i agresywna polityka Rezerwy Federalnej, która wzmacnia dolara amerykańskiego. Ostatni raport COT wykazał, że długie pozycje niekomercyjne wzrosły o 6901 do 48 979, podczas gdy krótkie pozycje niekomercyjne spadły o 3468 do 88 149, co spowodowało nieznaczny spadek ujemnej niekomercyjnej pozycji netto do -39 170 w porównaniu z -49 539. Tygodniowy kurs zamknięcia spadł z 1,1494 do 1,1036.

Sygnały wskaźnika:

Handel odbywa się poniżej 30 i 50-dniowych średnich ruchomych, co wskazuje na próbę przejęcia rynku przez niedźwiedzie.

Średnie ruchome

Uwaga: Przedział i ceny średnich ruchomych są rozpatrywane przez autora na wykresie godzinowym H1 i różnią się od ogólnej definicji klasycznych dziennych średnich ruchomych na wykresie dziennym.

Wstęgi Bollingera

W przypadku spadku wsparciem będzie dolna granica wskaźnika w obszarze poziomu 1,1190.

Opis wskaźników

• Średnia ruchoma (określa aktualny trend poprzez wygładzanie zmienności i szumu). Przedział 50. Na wykresie jest zaznaczona na żółto.
• Średnia ruchoma (określa aktualny trend poprzez wygładzanie zmienności i szumu). Przedział 30. Na wykresie zaznaczona jest na zielono.
• Wskaźnik MACD (konwergencja/dywergencja średnich ruchomych) Szybka EMA przedział 12. Powolna EMA przedział do 26. SMA przedział 9.
• Wstęgi Bollingera. Przedział 20.
• Niekomercyjni traderzy i spekulanci, tacy jak indywidualni traderzy, fundusze hedgingowe i duże instytucje, którzy wykorzystują rynek kontraktów futures do celów spekulacyjnych i spełniają określone wymagania.
• Długie niekomercyjne pozycje reprezentują całkowitą długą otwartą pozycję niekomercyjnych traderów.
• Krótkie niekomercyjne pozycje reprezentują całkowitą krótką otwartą pozycję niekomercyjnych traderów.
• Całkowita niekomercyjna pozycja netto to różnica pomiędzy krótkimi i długimi pozycjami niekomercyjnych traderów.